Informace o zásadách společnosti ING Wholesale

Česká republika
Informace o zásadách
společnosti ING Wholesale
Banking pro řešení konfliktu zájmů
Účel dokumentu
Protože jste klientem společnosti ING Bank N.V. , který obchoduje se společností
Možné konflikty zájmů společnosti ING
Wholesale Banking a příklady
ING Wholesale Banking, jsme zavázáni vztahem, který k Vám máme. Zavazujeme
Abychom mohli zavést kontrolní, nápravná a řídicí
se, ze s Vámi budeme obchodovat způsoby, které budou čestné a profesionální a
opatření týkající se konfliktů zájmů, identifikovali
budou v souladu s Vašimi nejlepšími zájmy. Jedním z těchto způsobů je respekt ke
jsme možné konflikty zájmů, které souvisejí s naší
konfliktu zájmů, ke kterému může během našich obchodních činností dojít a který
obchodní činností. Možné konflikty zájmů mohou
by na Vás mohl mít nepříznivý dopad.
vzniknout vzájemným působením různých rolí, ve
1
kterých působíme. Za potenciální důvody pro vznik
Na základě legislativy EU - Směrnice o trzích finančních nástrojů, č. 2004/39/EC –
konfliktu zájmů jsme identifikovali následující úlohy,
je naší povinností vytvořit a udržovat účinné organizační a administrativní
v nichž vystupujeme:
uspořádání tak, abychom podnikli všechny rozumné kroky ke zjištění, kontrole a
zvládnutí případných konfliktů zájmů. Abychom toho dosáhli, zavedli jsme Zásady
Zájmy společnosti ING
společnosti ING Wholesale Banking pro řešení konfliktu zájmů (ING Wholesale
•
Úloha společnosti ING jako obchodníka
Banking Conflicts of Interest Policy).
•
Úloha společnosti ING jako investora
•
Úloha společnosti ING jako upisovatele
•
Úloha společnosti ING jako poradce
V tomto dokumentu
jsou
uvedeny
nejvýznamnější informace
o Zásadách
společnosti ING Wholesale Banking pro řešení konfliktu zájmů, které budete
v záležitostech vydání akcií jménem vydavatele
potřebovat, abyste pochopil(a) opatření, která přijímáme, abychom ochránili Vaše
nebo dodavatele akcií
zájmy.
•
Úloha společnosti ING jako poradce při
obchodech typu transakce corporate finance,
Konflikt zájmů – O co se jedná?
Konfliktem zájmů je konflikt, který vzniká při našem vzájemném obchodu, jestliže
sekuritizace a poskytování úvěrů
•
Vám poskytneme službu, jež může být výhodná pro nás (nebo pro jiného klienta,
jehož zastupujeme) a která může mít nepříznivý dopad na Vás.
Úloha společnosti ING jako věřitele nebo
poskytovatele jiných produktů financování
•
Úloha společnosti ING při realizaci transakcí
s akciemi jménem zákazníků v postavení
Ke konfliktu může dojít mezi:
•
zájmy společnosti ING a zájmy zákazníka nebo skupiny zákazníků;
•
zájmy zákazníka nebo skupiny zákazníků a zájmy jiného zákazníka nebo
skupiny zákazníků; anebo
•
brokera nebo transakcemi na vlastní účet
•
průzkumu
•
zájmy společnosti ING, resp. jejích zákazníků, a zájmy zaměstnance nebo
poradcem
•
má širokou škálu obchodních činností s různými zákazníky. Jiné mohou vzniknout
kvůli specifickým podmínkám konkrétní obchodní činnosti
Zájem společnosti ING při zajišťování
uspokojivého výsledku transakce, v níž je
skupiny zaměstnanců.
Některé z těchto konfliktů mohou vzniknout už jen proto, že společnost ING Group
Úloha společnosti ING při přípravě nezávislého
Zájem společnosti ING při získávání nových
klientů
•
Zájem společnosti ING při udržování
v1.0
uspokojivých vztahů se stávajícími klienty
1 ING Bank NV v tomto dokumentu zastupuje jakékoliv právní subjekty (a jejich pobočky) poskytující služby, na něž se vztahuje směrnice MiFID.
Information on ING Wholesale Banking
Conflicts of Interest Policy
2/3
Zájmy zákazníka
Konflikty zájmů – jak je řešíme
•
Zájem zákazníka jako investora do cenných papírů, resp. produktů
Pro každý konflikt, který jsme identifikovali, jsme,
•
Zájem zákazníka jako obchodníka s cennými papíry, resp. produkty
podle typu takového konfliktu, připravili opatření,
•
Zájem zákazníka jako dlužníka nebo příjemce produktů financování
které jeho
•
Zájem zákazníka jako vkladatele nebo poskytovatele produktů financování
minimalizuje, resp. mu brání. Pro každý jednotlivý
•
Zájem zákazníka jako uživatele služeb, resp. zařízení poskytovaných
případ konfliktu zájmů je možno využít jedno nebo
společností ING
více z následujících opatření:
•
Zájem zákazníka jako účastníka transakce
a)
•
Zájem zákazníka jako příjemce poradenských služeb
Společnost ING Wholesale Banking ustavila
•
Zájem zákazníka jako klienta průzkumu
zásadu, že každé oddělení a jeho zaměstnanci
•
Zájem zákazníka jako předmětu průzkumu.
pracují v otázkách souvisejících se zájmy svých
případný
negativní dopad na Vás
Zásada nezávislosti
klientů naprosto nezávisle.
Zájmy zaměstnanců
b)
Odmítnutí jednání
•
Zájem zaměstnance na výkonu své funkce
Pokud již pracujeme pro jednoho zákazníka,
•
Zájem zaměstnance na vytváření nových obchodních příležitostí
mohlo by být nevhodné převzít záležitosti jiného
•
Zájem zaměstnance na dosažení cílů
zákazníka,
•
Zájem zaměstnance na postavení, odměně a bonusech
rozumným způsobem vyvarovat konfliktu zájmů
•
Zájem zaměstnance v případě vlastních investic
nebo pokud nám v tom brání zákonné či jiné
•
Zájem zaměstnance v případě externí obchodní činnosti.
regulatorní překážky.
c)
pokud
se
nebudeme
moci
Informační bariéry (Chinese Walls)
Zde uvádíme přehled některých možných situací, při nichž
může ke konfliktu dojít
Uvnitř struktury společnosti ING Wholesale
•
Jestliže společnost ING obchoduje se svými zákazníky s cennými papíry,
bariér, které řídí přístup k závažným důvěrným
jejichž je sama držitelem;
informacím a brání tak jejich možnému nebo
•
Jestliže společnost ING obchoduje s cennými papíry, jejichž je držitelem a
zároveň má informace o možných budoucích příkazech klienta souvisejícími
•
Banking byla vytvořena řada informačních
předpokládanému zneužití.
d)
V rámci společnosti ING Wholesale Banking
Jestliže společnost ING poskytuje investiční průzkum související s právním
byly zavedeny postupy pro případ konfliktu
subjektem nebo skupinou, jemuž/jíž poskytuje také služb poradenství v oblasti
zájmů, podle nichž se postupuje při řešení
corporate finance;
•
•
•
•
Jestliže společnost ING poskytuje služby poradenství v oblasti corporate
skutečných nebo potenciálních konfliktů zájmů.
e)
Je-li zjištěn potenciální konflikt zájmů, je běžnou
Jestliže společnost ING poskytuje služby finančního poradenství jednomu
podmínkou pro uplatnění opatření na řešení
klientovi, a následně, jestliže se tento klient stane předmětem zájmu kupců,
konfliktu zájmů oznámení dotčenému klientovi,
hodlá společnost ING také vystupovat v zájmu zájemce;
že společnost ING se může dostat do konfliktu
Pokud některý ze zaměstnanců společnosti ING obchoduje na vlastní účet
zájmů (anebo že nejednáme výhradně pro Vás).
s cennými papíry a společnost ING má klienta, jehož zájmy jsou v možném
Můžete se pak rozhodnout, zda za těchto
konfliktu s uvedenými obchody;
podmínek budete v pokračovat nebo ne. Toto
Jestliže společnost ING poskytuje poradenské služby a služby financování
oznámení
financování jinému klientovi v souvislosti se stejnou nabídkou;
být
učiněno
ústně
nebo
písemně.
f)
Souhlas klienta
Pokud s Vámi existuje ústní dohoda týkající se
bankovního syndikátu a tým corporate finance společnosti ING hodlá
konfliktu zájmů, bude uchován její záznam.
společnosti, mající o tohoto klienta zájem;
Jestliže společnost ING má informace týkající se ohroženého majetku a
společnost ING obchoduje na vlastní účet s tímto majetkem;
•
může
Jestliže společnost ING je agentem ve financování klienta ve formě
poskytovat poradenské služby tomuto klientovi jakožto kupci nebo jiné
•
Sdělení
finance klientům, kteří jsou přímými vzájemnými konkurenty;
v souvislosti s nabídkou jednomu klientovi a hodlá poskytovat služby
•
Postupy pro případ konfliktu zájmů
s tímto cenným papírem;
Jestliže jsou přijaty věcné dary a jiné požitky (včetně nepeněžních darů), které
mohou jakýmkoli způsobem ovlivnit chování společnosti ING tak, aby se
dostalo do konfliktu se zájmy klientů společnosti ING.
Information on ING Wholesale Banking
Conflicts of Interest Policy
3/3
Další informace
Zásady společnosti ING Wholesale Banking pro řešení konfliktu zájmů budou
revidovány alespoň jedenkrát ročně a o veškerých podstatných změnách budete
informováni
prostřednictvím
našich
webových
stránek
www.ingwholesalebanking.com/mifid nebo www.ing.cz.
V případě, že potřebujete další informace o Zásadách společnosti ING Wholesale
Banking pro řešení konfliktu zájmů, obraťte se, prosím, na Vašeho account
managera / relationship managera.