docVýroční zpráva 2005
download 
Stížnost Transkript
Výroční zpráva 2005
Výroční zpráva 3 Výsledky hospodaření • Jahresabschluss 2005 strana 3 Základní údaje o společnosti 5 Úvodní slovo předsedy představenstva 6 Orgány společnosti 7 Organizační struktura společnosti 8 Zpráva o podnikatelské a finanční činnosti a stavu majetku 9 Výsledky hospodaření - finanční výkazy 14 Příloha k účetní závěrce 18 Zpráva ovládané osoby 36 Zpráva dozorčí rady 39 Výrok auditora 40 Prodejní síť 42 3 Obsah Výsledky hospodaření • Jahresabschluss Obsah 3 4 Výsledky hospodaření • Jahresabschluss Základní údaje o společnosti obchodní firma Wüstenrot hypoteční banka a.s. právní forma akciová společnost sídlo nám. Kinských 2/602, Praha 5 identifikační číslo 26 74 71 54 den zápisu 23. 12. 2002 základní kapitál zapsaný v OR 600 000 000 Kč splacený základní kapitál 100% akcie 600 ks kmenové akcie na jméno ve jmenovité hodnotě 1 000 000 Kč obchodní firma Wüstenrot & Württembergische AG právní forma akciová společnost sídlo Gutenbergstraße 30, D-70176 Stuttgart, SRN podíl na hlasovacích právech 90% obchodní firma Wüstenrot Verwaltungs- und Dienstleistungen GmbH právní forma společnost s ručením omezeným sídlo Alpenstraße 70, A-5033 Salzburg, Rakouská republika podíl na hlasovacích právech 10% Výsledky Základní údaje hospodaření o společnosti • Jahresabschluss akcionáři banky: 5 Výsledky Úvodní slovo hospodaření předsedy•představenstva Jahresabschluss Úvodní slovo předsedy představenstva 6 Vážení přátelé, Wüstenrot hypoteční banka a.s. má za sebou první tři relativně úspěšné obchodní roky. Úspěšnost se projevuje jak v oblasti nabídky hypotečních úvěrů, tak i ve výsledcích finančního hospodaření. Posílila se i spolupráce s ostatními společnostmi Wüstenrot působícími v České republice, zejména s Wüstenrot - stavební spořitelnou a.s., Wüstenrot, životní pojišťovnou, a.s. a v nedávné době vstoupivší na český trh i Wüstenrot pojišťovnou, pobočkou pro Českou republiku. Wüstenrot hypoteční banka a.s. (dále jen WHB) při realizaci své obchodní politiky i nadále postupuje s příslušnou mírou konzervatizmu, odrážejícího se zejména ve strategii přístupu k minimalizaci rizika a také v jejím obchodním zaměření přednostně na financování bydlení. Zároveň ale pružně reaguje na všechny změny a progresivní vývojové tendence hypotečního úvěrování na českém trhu hypoték. Při respektování zásad a principů nezbytné opatrnosti provedla ve své nabídce změny, využívající všechny možnosti rozšíření produktového portfolia, tak jak to umožnila změna zákona o dluhopisech v roce 2004. V průběhu roku 2005 zavedla WHB do svého portfolia jako standard 90 % hypotéku na bydlení, 100 % hypotéku na koupi bydlení pro mladé, hypotéku na vybavení domácnosti a nakonec i tzv. Flexibilní hypotéku, kde po klientovi nevyžaduje prokázání účelu úvěru. V tomto roce se WHB také v plné šíři zapojila i do financování revitalizace panelových domů programem HYPOREVIT. O dobrých obchodních výsledcích WHB svědčí narůstající objem poskytnutých hypotečních úvěrů. Ve své specializaci (hypoteční úvěry na bydlení soukromých osob) si trvale udržuje svůj podíl na trhu mezi 1,6 až 1,8 %, a to i přes další nárůst počtu bank působících v této oblasti bankovního podnikání, přes trvale se zostřující konkurenční boj o tento segment trhu. WHB udržuje trvale přední místo v oblasti kombinovaného financování. Oblíbenou zůstává kombinace Hypotéky Wüstenrot se stavebním spořením, zavedená na trh pod obchodním názvem Spoříme s hypotékou. Okolo 14 procent všech hypotečních úvěrů bylo poskytnuto právě v této kombinaci. Hlavní výhodu této kombinace představují dodatečné přínosy získané přes stavební spoření podporované státem. Dobře se rozbíhá také kombinace s životním pojištěním pod obchodním názvem Jistíme se s hypotékou. Jde o produkt, který je sice finančně náročnější, ale zase dává rodině klienta jistotu, že v případě vzniku pojistné události nepřijdou o střechu nad hlavou. Podíl úvěrů v kombinaci s životním pojištěním se pohyboval v minulých letech ve výši 6,2 procenta a jejich podíl na produkci stále roste (v roce 2005 se jednalo již o 7,29 %). Trvalou stálicí v nabídce WHB je možnost kombinace Hypotéky Wüstenrot s překlenovacími úvěry od Wüs- tenrot – stavební spořitelny a.s. Nabízí se pod obchodním názvem Bydlíme s Hypotékou. Kombinace je určena zejména zájemcům o zlepšení svého bydlení, kteří nemají dostatek vlastního startovacího kapitálu. Podíl produktu Bydlíme s Hypotékou na úvěrovém portfoliu WHB se pohybuje mezi 18 – 20 %. WHB pokračuje také ve zprostředkování státní finanční podpory, zejména pro mladé do 36 let, na které navazuje již zmíněná 100 % hypotéka. Ke konci roku 2005 pobíralo státní podporu více jak 3 procenta všech klientů banky. Nabídkou hypotečních úvěrů a jejich kombinací se stavebním spořením, životním pojištěním a překlenovacími úvěry se aktivita WHB nevyčerpává. Rychlý růst pohledávek z hypotečních úvěrů umožnil WHB realizovat v roce 2005 další dvě emise hypotečních zástavních listů, každá v objemu 400 milionů Kč, s dobou splatnosti 5 let. Celkový objem vydaných a v oběhu se nacházejících hypoteční zástavních listů tak dosáhl 1,1 miliardy korun. Postavení WHB jako emitenta hypotečních zástavních listů posiluje charakter obchodní a finanční politiky banky, kdy se banka snaží svou konzervativní neagresivní politikou vystavovat své klienty i budoucí investory minimálnímu riziku. Při poskytování hypotečních úvěrů dbá na jejich řádné zajištění, na minimalizaci úvěrového a úrokového rizika. O tom svědčí např. i poměr mezi pohledávkami z hypotečních úvěrů a zástavní hodnotou zastavených nemovitostí, který se pohybuje okolo 50 %. Podobně banka postupuje i při realizaci poslední ze svých aktivit, investování do cenných papírů na vlastní účet. Zde investuje své volné zdroje jen do cenných papírů, které slouží jako tak zvané náhradní krytí hypotečních zástavních listů. Tedy do aktiv, která jsou velmi bezpečná. Vážení přátelé, Wüstenrot hypoteční banka a.s. prokázala během své krátké existence svou životaschopnost a dokázala si vydobýt odpovídající místo na slunci. Je to zásluha nejen zaměstnanců banky, ale i poradců obchodních sítí, kteří nabízejí na trhu její produkty a kterým představenstvo touto cestou děkuje. Doc. Ing. František Pavelka, CSc. předseda představenstva Orgány společnosti Představenstvo banky i dozorčí rada banky jsou tříčlenné a od založení společnosti pracují v nezměněném složení. Představenstvo Doc. Ing. František Pavelka, CSc. - předseda představenstva od 23. 12. 2002 Vzdělání: Vysokoškolské, ekonomického směru Praxe v oboru: od 1991 v bankovnictví v nejrůznějších funkcích zejména v oblasti hypotečního bankovnictví Franz Meisel - člen představenstva od 23. 12. 2002 Vzdělání: Vysokoškolské v oboru podnikového hospodářství Praxe v oboru: od 1962 v bankovnictví, do roku 1995 ve Spolkové republice Německo, od roku 1995 do roku 2001 v České republice (Wüstenrot - stavební spořitelna a.s., mj. předseda představenstva) Friedrich Klaiber - člen představenstva od 23. 12. 2002 Vzdělání: Vysokoškolské v oboru podnikového hospodářství Praxe v oboru: od přelomu 60. a 70. let v bankovnictví, od roku 1995 v hypotečním bankovnictví. Členství v orgánech jiných společností: člen představenstva Wüstenrot Bank AG Pfandbriefbank, Ludwigsburg Předseda dozorčí rady Wüstenrot Versicherungs-AG, Salzburg Místopředseda dozorčí rady Fundamenta-Lakáskassza Bausparkasse AG, Budapesť Místopředseda dozorčí rady Wüstenrot – stavební spořitelna a.s., Praha Člen dozorčí rady Bausparkasse Wüstenrot AG, Salzburg Jednatel Wüstenrot Verwaltungs- und Dienstleistungen GmbH, Salzburg Jednatel Wüstenrot Vermögensbeteiligungs GmbH, Salzburg Matthias Schell - člen dozorčí rady od 23. 12. 2002 Vzdělání: vysokoškolské Praxe v oboru: od roku 1987 ve skupině Wüstenrot & Württembergische AG vedoucí koncernového odboru daňového a finančního Členství v orgánech jiných společností: Člen dozorčí rady Millenium Entertainment Partners, New York Dozorčí rada Dr. Wolfgang Maile - předseda dozorčí rady od 23. 12. 2002 Vzdělání: Vysokoškolské, promoce 1978 Praxe v oboru: od roku 1979 pracuje v bankovnictví Členství v orgánech jiných společností: Člen představenstva Wüstenrot Bank AG Pfandbriefbank, Ludwigsburg Člen správní rady W&W Asset Management AG, Luxembourg Praxe v oboru: 23 let činný v politice (12 let v salzburské zemské vládě), od roku 1990 činný v bankovnictví ve funkci člena a předsedy představenstva Členství v orgánech jiných společností: Předseda dozorčí rady Stavebná sporitelňa VUB Wüstenrot a.s., Bratislava Předseda dozorčí rady Wüstenrot stambena stedionica, d.d, Zagreb Výsledky Orgány společnosti hospodaření • Jahresabschluss Wolfgang Radlegger – místopředseda dozorčí rady od 23. 12. 2002 7 Organizační struktura společnosti Valná hromada Dozor�í rada P�edstavenstvo Generální �editel ( G� ) Útvar vnit�ního auditu ( UVA ) Nám�stek generálního �editele (NG�) Klaiber �len p�edstavenstva Pavelka p�edseda p�edstavenstva Útvar správy úv�r� ( USU ) Sekretariát p�edstavenstva ( SEP ) Útvar cenových a technických posudk� ( CTP ) Klientská ú�tárna ( KU ) Útvar finan�ní a hypote�ních zástavních list� ( FIH ) Finan�ní ú�tárna ( FU ) �ízení rizik ( RZ ) Útvar informa�ních technologií ( IT ) Informa�ní a poradenská centra ( IPC ) Útvar personální ( PEM ) Organizační Výsledky hospodaření struktura společnosti • Jahresabschluss Útvar controlingu a reportingu ( COR ) 8 Meisel �len p�edstavenstva Útvar prodeje a marketingu ( PRM ) Zpráva o podnikatelské a finanční činnosti a stavu majetku Wüstenrot hypoteční banka a.s. je zaměřená především na poskytování hypotečních úvěrů fyzickým osobám na bydlení. Základní nabídku tvoří hypoteční úvěr, který banka nabízí klientům pod obchodním názvem Hypotéka Wüstenrot. Jedná se o hypoteční úvěr poskytovaný od 300 000 Kč, standardně do 90 % zástavní hodnoty nemovitostí. Nejkratší doba splatnosti je 5 let, maximální pak 30 let. V případě poskytnutí hypotéky nad 70% zástavní hodnoty nemovitosti je maximální splatnost 20 let. Typická pro tento produkt je, jako i pro všechny ostatní produkty Wüstenrot hypoteční banky, jednotná úroková sazba pro každého, kdo prokáže platební schopnost. Základní nabídku doplňují kombinace hypotéky s dalšími produkty společností Wüstenrot. Mezi nejúspěšnější společný produkt patří kombinace hypotéky se stavebním spořením, kterou nabízí naše společnost pod obchodním názvem Spoříme s hypotékou. Podstata tohoto produktu spočívá v tom, že klient platí bance jen úroky a odložené splátky jistiny používá pro platby stavebního spoření. Po uplynutí doby cyklu stavebního spoření získá klient dodatečné úspory, které může využít pro své potřeby nebo k rychlejšímu splacení úvěru. Obdobný princip jako u produktu Spoříme s hypotékou je využit pro kombinaci Hypotéky Wüstenrot s kapitálovým životním pojištěním. Banka umožní klientovi odklad splátek jistiny po celou dobu trvání hypotéky. Klient hradí bance úroky a zároveň platí pojistné pojišťovně, která úvěr zaplatí z vyplaceného pojistného plnění. Tento produkt je nabízen pod obchodním názvem Jistíme se s hypotékou. Klient má možnost získat nejen výhodnější odpočty zaplacených úroků od základu daně, ale také odpočty z titulu zaplaceného pojištění. Další kombinací je produkt s názvem Bydlíme s hypotékou, který umožní klientovi financovat svůj záměr i s minimem vlastního kapitálu. Jedná se o kombinaci hypotéky s jakýmkoliv úvěrem (i překlenovacím) od stavební spořitelny. Úvěr od stavební spořitelny vhodně nahrazuje chybějící vlastní prostředky a umožní klientovi až stoprocentní financování investičního záměru. V závěru roku banka zařadila do své nabídky 100% hypotéku, která je určena na podporu mladých lidí do 36 let na pořízení vlastního bydlení. Lze ji využít na koupi nemovitosti i na získání členských práv v družstvu. Je poskytována od 300 tisíc korun s maximální splatností na 20 let. Novinkou na přelomu roku je „americká hypotéka“ poskytovaná pod obchodním názvem Flexibilní hypotéka. Jedná se o hypoteční úvěr, při němž žadatel neuvádí účel použití úvěru. Peníze jsou převáděny klientovi na jím stanovený účet a může je využít dle svých potřeb. Minimální výše Flexibilní hypotéky je již 150 tisíc korun, maximální výše nesmí překročit 60 % zástavní hodnoty nemovitosti zajišťující úvěr. Doba splatnosti je minimálně 5 let, maximálně 15 let. Při výši úvěru od 150 tisíc korun do 300 tisíc korun je možné zvolit i dobu splatnosti úvěru nižší než 5 let. b) Výsledky obchodní činnosti V roce 2005 banka poskytla 754 hypotečních úvěrů o celkovém objemu 867 mil. Kč, celkově od počátku své obchodní činnosti tak poskytla 1873 úvěrů o celkovém objemu 1 932 mil. Kč. V roce 2005 banka zahájila poskytování úvěrů bytovým družstvům na opravy panelových domů, kterých poskytla 22 v celkovém objemu 99,9 mil. Kč. Počty a objemy poskytnutých úvěrů v jednotlivých letech ukazuje následující tabulka. Poskytnuté úvěry Rok Počet z toho právnické osoby objem 0 380 586 z toho právnické osoby 2003 419 2004 700 0 684 869 0 2005 754 22 866 849 99 864 1 873 22 1 932 304 99 864 celkem 0 V rámci skupiny Wüstenrot je obchodní politika zaměřená na úzkou spolupráci jednotlivých společností, což se odráží v poskytování kombinovaných produktů. Následující graf ukazuje strukturu úvěrů podle kombinovaných produktů v jednotlivých letech. Struktura úvěrů podle kombinovaných produktů (podle počtu) 70,0% 60,0% 66,6% 60,3% 49,4% 50,0% 40,0% 30,0% 27,0% 20,8% 20,0% 17,9% 18,0% 10,0% 0,0% 7,1% 8,1% Hypotéka Wüstenrot Bydlíme s hypotékou 2,9% 14,7% Spoříme s hypotékou 7,3% 2003 2004 2005 Jistíme se s hypotékou Vysvětlení: Hypotéka Wüstenrot – klasický hypoteční úvěr Bydlíme s hypotékou – hypoteční úvěr doplněný překlenovacím úvěrem od Wüstenrot - stavební spořitelny a.s. Spoříme s hypotékou – hypoteční úvěr s odkladem splátek jistiny ve prospěch staveb. spoření u Wüstenrot - stavební spořitelny a.s. Jistíme se s hypotékou – hypoteční úvěr s odkladem splátek jistiny ve prospěch kapitálového životního pojištění u vybraných pojišťoven Výsledky Zpráva o podnikatelské hospodaření •aJahresabschluss finanční činnosti a stavu majetku a) Obchodní činnost 9 Následující grafy ukazují rozdělení poskytnutých úvěrů podle účelu použití prostředků. Téměř 90 % úvěrů je použito na koupi nemovitosti, na výstavbu a na modernizace. Struktura úvěrů podle účelu (podle objemu) �������������� ���������� ����� �������� �������� ����� ������� ����� ���������� ����� ����� Struktura aktiv k 31. 12. 2004 ������� ����������������������������� ������ ���������������������������� ���������� ����� ������ �������������� ����� ���������� ���������� ���������������� ���������� ����� ����� ������������ ������������� ����� ����� �������� ������������ ����� ������� ��������������������� ����� ������ ���������� ��������� ������ ��������������� ����������� ������ ������ c) Finanční výsledky Vývoj bilance Účetní závěrka za rok 2005 byla sestavena podle mezinárodních účetních standardů a údaje roku 2004 byly přepočítány v souladu s mezinárodními účetními standardy. V průběhu roku 2005 docházelo k postupnému navyšování bilanční sumy banky až na hodnotu 1 817,3 mil. Kč k 31. 12. 2005. To představuje celkové navýšení objemu aktiv a pasiv o 858 mil. Kč (index 2005/2004 = 1,89). Na straně aktiv největší nárůst 717 mil. Kč (index 2005/2004 = 1,91) vykazují pohledávky za klienty a 142 mil. Kč pohledávky za bankami. Porovnání struktury aktiv dokládá následující tabulka a grafy. Z důvodu zajištění náhradního krytí HZL a likvidní rezervy nakoupila banka v průběhu roku 2005 státní pokladniční poukázky v hodnotě 99,7 mil. Kč. V portfoliu CP jsou drženy do splatnosti státní dluhopisy s pětiletou splatností ve výši 51,7 mil. Kč. V průběhu roku banka ukládala dočasně volné prostředky v podobě krátkodobých vkladů u bank. K 31. 12. 2005 měla banka na clearingovém účtu u ČNB 0,5 mil. Kč, na běžném účtu u HVB Bank Czech Republic 1,8 mil. Kč a krátkodobé termínované vklady u bank ve výši 150,4 mil. Kč. Průměrný stav termínovaných vkladů v roce 2005 činil 60,5 mil. Kč s průměrnou úrokovou sazbou 1,9 %. Nejvýznamnější položkou aktiv jsou hypoteční úvěry klientů v celkové výši 1 497,8 mil. Kč. I když nejvyužívanějším produktem WHB je klasický hypoteční úvěr, banka nabízí svým klientům kombinaci hypotečních úvěrů se stavebním spořením nebo s životním pojištěním. Podíl jednotlivých kombinovaných produktů na celkovém stavu pohledávek za klienty ukazuje následující graf. �������������� ��������������������� �������������� ����� ��������������������� ������ Struktura aktiv Stát.bezkupónových dluh.a ostat.CP přijím.cent.bank. k refinan.. Pohledávky za bankami Zpráva Výsledky o podnikatelské hospodaření •aJahresabschluss finanční činnosti a stavu majetku 2004 151 364 151 603 152 710 10 038 1 497 816 780 510 Dlouhodobý nehmotný majetek 8 772 10 812 Dlouhodobý hmotný majetek 4 786 4 905 ostatní aktiva 1 891 1 015 1 817 338 958 884 Pohledávky za klienty 10 2005 Celkem �������������� ������ V roce 2005 banka rozšířila svoji nabídku na fixaci úrokových sazeb, a to o fixaci desetiletou a patnáctiletou, zastoupení jednotlivých typů dokládá následující graf. Fixace úrokové sazby Struktura aktiv k 31. 12. 2005 ���������� �������������� ����� ������� ������ ����������������������������� ����� ���������������������������� ���������� ����� ����� ���������� ���������� ���������������� ������������ ��������� ����� ������ ��������� �������� ����� ����� ���������� ����� ����� ��������������������� �������� ������ ������ K 31. 12. 2005 banka evidovala sledované a ohrožené pohledávky v celkové výši 24,9 mil. Kč, to je 1,7 % z celkového objemu pohledávek. K těmto pohledávkám banka vytvořila 0,3 mil. Kč opravných položek. Dlouhodobý nehmotný majetek tvoří software v zůstatkové hodnotě 8,8 mil. Kč . Dlouhodobý hmotný majetek ve výši 4,8 mil. Kč představují především investice do technického vybavení (hardware, inventář a auta) a drobný hmotný majetek. Ostatní aktiva tvoří pohledávky za různými dlužníky ve výši 0,9 mil. Kč a náklady a příjmy příštích období ve výši 1 mil.Kč. Navýšení objemu pasiv ovlivnily hlavně další emise hypotečních zástavních listů. Banka emitovala v květnu první tranši ve výši 400 mil. Kč a v listopadu druhou tranši ve stejné výši tj. 400 mil. Kč, celkem tedy 800 mil. Kč. Porovnání struktury pasiv v roce 2005 a 2004 je specifikováno v následující tabulce a grafech. Struktura pasiv 2005 Závazky z dluhových cenných papírů 2004 1 198 834 330 024 Základní kapitál 600 000 600 000 Kapitálové fondy 18 551 35 864 Ostatní pasiva rozvahová 12 816 10 308 Zisk nebo ztráta za účetní období Rozvahová pasiva celkem -12 863 -17 313 1 817 338 958 884 Struktura pasiv k 31. 12. 2005 �������������� ���������������� ����� ��������� ����� ���������������� ���������������� ���������������� ����� ������ ������������������� �������������� ������ Struktura pasiv k 31. 12. 2004 �������������� ��������� ����� ���������������� ���������������� ����� ������������������� ���������������� �������������� ����� ������ ���������������� ������ Po první emisi hypotečních zástavních listů v objemu 300 mil. Kč uskutečněné v roce 2004 (HZL WHB 5,00% / 2009, ISIN CZ0002000359) emitovala banka v roce 2005 další HZL v rámci svého dluhopisového programu. Celkový schválený objem emise byl 1 mld. Kč, k 31. 12. 2005 emitovala banka hypoteční zástavní listy ve výši 800 mil. Kč. Emise HZL WHB 4,55% / 2010, ISIN CZ0002000508 je kotovaná na volném trhu BCP Praha. K 31. 12. 2005 zapsaný a splacený kapitál banky činil 600 mil Kč. Položka kapitálové fondy představuje provozní fondy sloužící především pro úhradu ztráty. Jejich výše byla v rámci přechodu účtování na IAS upravena vlivem změny HV a k 31. 12. 2005 činí 18,5 mil. Kč. Ostatní pasiva k 31. 12. 2005 činily 12,8 mil. Kč a byly tvořeny z neidentifikovaných závazků z finančních činností (2,7 mil. Kč), ze závazků vůči dodavatelům (6,3 mil. Kč), z dohadných položek (3,8 mil. Kč) a z výnosů a výdajů příštích období (0,02 mil Kč). Neidentifikované závazky z finančních činností (2,7 mil. Kč) představují především zálohy na poplatky v souvislosti s poskytováním úvěrů a prováděním odhadů nemovitostí. Hospodářský výsledek Rok 2005 banka ukončila ztrátou ve výši 12,9 mil. Kč. V celkovém hospodářském výsledku roku 2005 se pozitivně odráží nárůst objemu poskytnutých úvěrů, který představoval navýšení výnosových úroků na 50,3 mil. Kč proti roku 2004, kdy úroky od klientů činily 22,2 mil. Kč. Další významnou položkou, která se promítá do hospodaření banky, je objem nákladových úroků v souvislosti s narůstajícím objemem hypotečních zástavních listů. Proti roku 2004 došlo u této položky k téměř trojnásobnému nárůstu, a to ze 7,5 mil. Kč v roce 2004 na 31 mil. Kč v roce 2005. Strukturu hospodářského výsledku dokládá následující tabulka. Hospodářský výsledek Čisté úrokové výnosy Čisté výnosy z poplatků a provizí Čistý zisk nebo ztráta z finančních operací Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady Správní náklady OP k dlouhodobému hmot.a nehm. majetku Tvorba OP k pohledávkám Odložená daň Hospodářský výsledek 2005 33 419 2 202 2004 23 323 3 992 -23 137 -497 -41 998 -93 225 -659 -39 558 -5 786 -317 -4 551 -12 863 8 -17 313 Následující dva grafy porovnávají vývoj výnosů a nákladů v letech 2005 a 2004. V oblasti výnosů největší nárůst zaznamenávají úroky od klientů. Objem 50,3 mil. Kč znamená více než dvojnásobek skutečnosti roku 2004. Naopak u položek úroky z dluhových CP, úroky od bank a výnosy z poplatků a provizí zaznamenávají proti roku 2004 mírný pokles. Výsledky Zpráva o podnikatelské hospodaření •aJahresabschluss finanční činnosti a stavu majetku V roce 2005 banka zahájila poskytování hypotečních úvěrů bytovým družstvům pod obchodním názvem Hyporevit. Jedná se o úvěry na rekonstrukce panelových domů. K 31. 12. 2005 dosáhl objem těchto úvěrů v bilanci 55 mil. Kč. 11 Správní náklady ������������������ ��������������� ��������������� ����� ����������� ����� ������� ����������������� ������ ������� ���������� ����� �������� ��������� ����� ������� ����� ������� �������������� ������ Investice a výdaje na činnost v oblasti vývoje Zpráva Výsledky o podnikatelské hospodaření •aJahresabschluss finanční činnosti a stavu majetku Jak již bylo zmíněno v předchozím textu největší nárůst v oblasti nákladů vykazují nákladové úroky z emitovaných cenných papírů. Mírný nárůst, který souvisí s nárůstem objemu a počtu hypotečních úvěru vykazuje položka náklady na poplatky a provize. Ztráta z finančních operací je tvořena kursovými rozdíly. Nárůst ostatních úrokových nákladů představují úroky placené bankám. V roce 2005 banka přijala termínované vklady od jiných bank v průměrné výši 22,5 mil. Kč s průměrnou úrokovou sazbou 2,2 %, což představuje nákladové úroky 492 tis. Kč. Správní náklady vzrostly proti skutečnosti minulého roku o 2,4 mil. Kč, což je navýšení o 6 %. 12 Podrobnější srovnání správních nákladů a procentní zastoupení jednotlivých položek je uvedeno v následující tabulce a grafu. Správní náklady Náklady na zaměstnance Nájemné Spotřeba materiálu Náklady na reklamu 2005 2004 24 870 21 565 3 680 2 341 712 786 2 487 4 781 Náklady na audit, právní a daňové poradenství 740 796 Daně a poplatky 579 306 Ostatní nakupované výkony celkem 8 930 8 984 41 998 39 558 V roce 2005 banka investovala do informačních technologií, z toho do technického vybavení (HW) celkem 0,070 mil. Kč a programové vybavení (SW) 2,293 mil. Kč. Ostatní investice činily 1,592 mil. Kč. Jedná se především o další rozvoj systému pro klientské účetnictví a evidenci hypotečních úvěrů a systémů SAP a FiRE pro účetnictví a výkaznictví. Výhled hospodaření a činnosti Předpokládaný vývoj hospodaření Wüstenrot hypoteční banky a.s. předpokládá další nárůst objemu hypotečních úvěrů v bilanci při refinancování hypotečními zástavními listy, což by v průběhu několika dalších let mělo zajistit dostatečný objem výnosových aktiv, který pokryje veškeré náklady banky a zajistí trvalou tvorbu zisku. Kromě poskytování hypotečních úvěrů fyzickým osobám Wüstenrot hypoteční banka a.s. zahájila poskytování hypotečních úvěrů bytovým družstvům (pod názvem Hyporevit), což pomůže zajistit další nárůst poskytnutých úvěrů a dodatečné úrokové i neúrokové výnosy. V následujícím roce, tj. v roce 2006 však stále ještě objem hypotečních úvěrů nezajišťuje dostatečnou výši úrokových a neúrokových výnosů a banka očekává ztrátu. V průběhu roku 2006 předpokládá banka vydání další emise hypotečních zástavních listů v souladu s potřebami refinancování, čímž dojde k nárůstu bilanční sumy. Vybrané finanční ukazatele V důsledku změn způsobených přechodem na IAS, došlo ke změnám v kapitálu banky, a to v položkách Tier 1 a Tier 2. V položce Tier 1 dochází ke snížení ztráty běžného období o 2,5 mil. Kč a ke snížení objemu nehmotného majetku o 2,6 mil. Kč. V položce Tier 2 se snižuje zůstatek ostatních kapitálových fondů o 5,1 mil. Kč. Celková výše kapitálu banky se mění jen nepatrně a to o 26 tis. Kč. Změny v účtování neovlivnily kapitálové požadavky banky ani ukazatel kapitálové přiměřenosti. tis. Kč Kapitál a kapitálová přiměřenost 31.12.2005 31.12.2004 1. Kapitálová přiměřenost (%) 45,34 % 68,81 % 2. Tier 1 578 365 571 875 3. Tier 2 18 551 35 864 0 0 4. Využitý Tier 3 5. Odečitatelné položky od součtu Tier 1 a Tier 2 0 0 6. Celková výše kapitálu 7. Jednotlivé kapitálové požadavky podle zvláštních předpisů 596 916 607 739 - kapitálový požadavek A 105 315 70 653 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 - kapitálový požadavek B - kapitálový požadavek k úvěrovému riziku obchodního portfolia - kapitálový požadavek k riziku angažovanosti obchod. portfolia - kapitálový požadavek k obecnému úrokovému riziku - kapitálový požadavek k obecnému akciovému riziku - kapitálový požadavek k měnovému riziku - kapitálový požadavek ke komoditnímu riziku vůči členům představenstva a dozorčí rady vždy až po schválení valnou hromadou. Peněžitým plněním se rozumí odměny na základě mandátních smluv, smluvní mzdy, pohyblivá složka mzdy, tj. odměny vyplacené vedoucím zaměstnancům na základě konkrétních pracovních výsledků, výsledků řízeného útvaru i výsledků společnosti jako celku. Naturální příjmy nebyly vypláceny. Informace o příjmech vedoucích osob V roce 2005 činilo peněžité plnění členům představenstva 3 476 tis. Kč a peněžité plnění vedoucím zaměstnancům 5 524 tis. Kč. V roce 2005 nebylo žádné plnění členům dozorčí rady. Informace o odměnách auditorům Banka uhradila v roce 2005 za auditorské služby celkem 354 tis. Kč. Z této sumy činí 216 tis. Kč doplatek za zpracování auditu za rok 2004, zbývající částka ve výši 138 tis. Kč byla uhrazena za zpracování předběžného auditu za období r. 2005. Ve vazbě na změny v účtování byly přepočítány i poměrové ukazatele. Změny v účtování, které ovlivnily celkovou výši aktiv, hospodářského výsledku i správních nákladů se dotkly všech sledovaných ukazatelů. Na ukazatele, které jsou přepočítávány na počet zaměstnanců má významný vliv změna v počtu pracovníků. K 31. 12. 2004 byl evidenční stav zaměstnanců 46 a k 31. 12. 2005 se snížil na 30. Banka v roce 2004 měla uzavřeny smlouvy na zkrácený pracovní úvazek, které už v roce 2005 neobnovila, a to způsobilo pokles počtu zaměstnanců. V porovnání průměrných přepočtených stavů došlo naopak k mírnému nárůstu a to z 27,1 pracovníků v roce 2004 na 28,9 pracovníků v roce 2005. 1. Rentabilita průměrných aktiv (ROAA) 2. Rentabilita průměrného vlastního kapitálu (ROAE) 3. Aktiva na jednoho zaměstnance 4. Správní náklady na jednoho zaměstnance 5. Čistý zisk na jednoho zaměstnance 31.12.2005 31.12.2004 -1,0 % -2,0 % -2,2 % -3,0 % 43 266 18 849 1 400 860 -429 -376 Principy odměňování vedoucích osob a členů dozorčí rady Wüstenrot hypoteční banka a.s. vyplatila v roce 2005 členům statutárních orgánů, vedoucím zaměstnancům a členům dozorčí rady peněžité plnění podle těchto principů: Peněžitá plnění vedoucím osobám banky jsou vyplácena v souladu se „Stanovami společnosti“, mandátními smlouvami členů představenstva a vnitřním předpisem „Pravidla odměňování“. V případě peněžitého plnění Výsledky Zpráva o podnikatelské hospodaření •aJahresabschluss finanční činnosti a stavu majetku Poměrové ukazatele 13 Výsledky hospodaření - finanční výkazy ROZVAHA K DATU 31. 12. 2005 (v tis. Kč) v IAS AKTIVA 1 Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Bod přílohy 201 5 2 Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní cenné papíry přijímané centrální bankou k refinancování 151 364 151 603 6 3 Pohledávky za bankami a) splatné na požádání b) ostatní pohledávky 152 181 1 815 150 366 9 838 9 838 7 1 497 816 780 510 8 5 Dlouhodobý nehmotný majetek 8 772 10 812 9 6 Dlouhodobý hmotný majetek 4 786 4 905 10 7 Ostatní aktiva rozvahová 1 891 1 015 11 1 817 338 958 884 31.12.2005 31.12.2004 1 198 834 330 024 12 12 816 10 309 13 600 000 600 000 14 15 AKTIVA CELKEM PASIVA 1 Závazky z dluhových cenných papírů 2 Ostatní pasiva rozvahová 3 Základní kapitál 4 Kapitálové fondy 5 Zisk nebo ztráta za účetní období PASIVA CELKEM Výsledky hospodaření -•finanční Jahresabschluss výkazy 31.12.2004 529 4 Pohledávky za klienty 14 31.12.2005 18 551 35 864 -12 863 -17 313 1 817 338 958 884 Bod přílohy VÝKAZ ZISKU A ZTRÁTY období končící k 31. 12. 2005 (v tis. Kč) v IAS období do období do Bod 31. 12. 2005 31. 12. 2004 přílohy Výnosy z úroků a podobné výnosy 54 869 30 888 16 Náklady na úroky a podobné náklady -21 449 -7 565 16 Výnosy z poplatků a provizí 10 908 12 011 17 Náklady na poplatky a provize -8 706 -8 019 17 -23 -93 18 Ostatní provozní výnosy 137 225 19 Ostatní provozní náklady -497 -659 19 -41 998 -39 558 20 -5 786 -4 551 21 Správní náklady Odpisy hmotného a nehmotného majetku Tvorba rezerv a opravných položek na ztráty z úvěrů, investic a ostatní rizika Zisk nebo ztráta za účetní období před zdaněním -317 -12 863 Daň z příjmů Zisk nebo ztráta za účetní období po zdanění -12 863 21 -17 321 8 22 -17 313 23 Výsledky hospodaření • - finanční Jahresabschluss výkazy Zisk nebo ztráta z finančních operací 15 60 000 Celkem Oceňovací rozdíly Kapitálové fondy Rezervní fondy Emisní ážio 600 000 Změny účetních metod - vliv přechodu na IAS/IFRS Zisk (ztráta) Zůstatek k 1. 1. 2004 Vlastní akcie Základní kapitál PŘEHLED O ZMĚNÁCH VLASTNÍHO KAPITÁLU k datu 31. 12. 2005 (v tis. Kč) v IAS -16 458 643 542 -7 678 -7 678 Opravy zásadních chyb Kursové rozdíly a oceňovací rozdíly nezahrnuté do HV Čistý zisk/ztráta za účetní období -17 313 -17 313 Dividendy Převody do fondů Použití fondů -16 458 16 458 35 864 -17 313 Emise akcií Snížení základního kapitálu Nákupy vlastních akcií Celkem 618 551 Zisk (ztráta) 35 864 Oceňovací rozdíly Kapitálové fondy 600 000 Rezervní fondy Zůstatek k 1. 1. 2005 Emisní ážio 600 000 Základní kapitál Stav k 31. 12. 2004 Vlastní akcie Ostatní změny -17 313 618 551 -12 863 -12 863 Změny účetních metod Opravy zásadních chyb Kursové rozdíly a oceňovací rozdíly nezahrnuté do HV Čistý zisk/ztráta za účetní období Dividendy Převody do fondů Použití fondů -17 313 17 313 18 551 -12 863 Emise akcií Výsledky hospodaření -•finanční Jahresabschluss výkazy Snížení základního kapitálu 16 Nákupy vlastních akcií Ostatní změny Stav k 31. 12. 2005 600 000 605 688 VÝKAZ CASH FLOW k datu 31. 12. 2005 (v tis. Kč) v IAS AKTIVA 1 Zisk před zdaněním 2 Úpravy o nepeněžní operace z toho Tvorba/(rozpuštění) rezerv a opr. položek k úvěrům, pohledávkám a ostatním aktivům Odpisy majetku Ostatní nepeněžní operace 3 Provozní zisk před změnou provozních aktiv a pasiv 31.12.2005 31.12.2004 -12 863 -17 313 35 810 20 712 317 5 786 29 707 4 551 16 161 22 947 3 400 Peněžní tok z provozních činností: 4 Povinné minimální rezervy u ČNB -289 5 Pohledávky za bankami -143 801 401 752 6 Pohledávky za klienty -817 201 -617 804 7 Ostatní aktiva -876 -370 8 Ostatní pasiva -2 508 -2 537 9 Přijaté úroky 50 472 28 326 -492 -76 -891 747 -187 309 12 Čistý nárůst cenných papírů a ostatních aktiv držených do splatnosti -6 329 -154 486 13 Nákup hmotného a nehmotného majetku -3 627 -7 431 10 Vyplacené úroky 11 Čistý peněžní tok z provozních činností Peněžní tok z investičních činností: 14 Čistý příjem z investic držených do splatnosti 15 Čistý peněžní tok z investičních činností 3 952 -6 004 -161 917 904 767 337 514 16 Emitované dluhopisy 17 Zaplacené úroky -15 000 18 Čistý peněžní tok z finančních činností 889 767 337 514 -7 984 -11 712 20 Stav hotovosti a jiných rychle likvidních prostředků na začátku účetního období 9 841 21 553 21 Stav hotovosti a jiných rychle likvidních prostředků na konci účetního období 1 857 9 841 19 Čisté zvýšení, resp. snížení hotovosti a jiných rychle likvidních prostředků Výsledky hospodaření • - finanční Jahresabschluss výkazy Peněžní tok z finančních činností: 17 Příloha k účetní závěrce 1. ÚVOD Wüstenrot hypoteční banka a.s. (dále jen banka nebo WHB) byla založena dne 20. 7. 2001 a vznikla zapsáním do obchodního rejstříku soudu v Praze dne 23. 12. 2002. Povolení působit jako banka získala dne 31. 10. 2002. Společnost má základní kapitál ve výši 600 mil. Kč. 2. OBORY ČINNOSTI A ZEMĚPISNÉ OBLASTI Hlavní aktivitou společnosti je: a) poskytování úvěrů b) přijímání vkladů od veřejnosti c) platební styk a zúčtování d) vydávání hypotečních zástavních listů e) poskytování bankovních informací f) investování do cenných papírů na vlastní účet Společnost poskytuje služby na území České republiky. 3. VÝCHODISKA PRO PŘÍPRAVU ÚČETNÍ ZÁVĚRKY Účetní závěrka byla sestavena v souladu s Mezinárodními standardy finančního výkaznictví (International Financial Reporting Standards – dále jen IFRS) platnými pro období k 31. prosinci 2005. Vzhledem k tomu, že se jedná o první aplikaci IAS/ IFRS byla účetní závěrka sestavena v souladu s požadavky na první sestavení účetní závěrky. Rozdíly vyplývající z prvního užití IAS/IFRS jsou vyčísleny v bodu 4.8 této přílohy. Všechny údaje jsou uvedeny v korunách českých (Kč). Měrnou jednotkou jsou tisíce Kč, pokud není uvedeno jinak. Účetní závěrka vychází z akruálního principu, tzn, že transakce a další skutečnosti jsou uznány v době jejich vzniku a zaúčtovány v účetní závěrce v období, ke kterému se věcně a časově vztahují, a dále z předpokladu neomezeného trvání společnosti (Going Concern Assumption). Účetní závěrka obsahuje rozvahu, výkaz zisků a ztrát, výkaz změny ve vlastním kapitálu, výkaz peněžních toků, přílohu k finančním výkazům obsahující účetní pravidla a vysvětlující komentář a výkaz změn z první aplikace IAS/IFRS. Účetní závěrka je sestavena na bázi historických cen. Aktiva, která nejsou přeceňována na reálnou hodnotu a u nichž došlo ke snížení hodnoty, jsou vykázána v čisté realizovatelné hodnotě. Sestavení účetní závěrky v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví vyžaduje uplatňování určitých zásadních účetních odhadů, které mají vliv na vykazované hodnoty aktiv, vlastního kapitálu a závazků a dále podmíněných aktiv a závazků k datu sestavení účetní závěrky a také nákladů a výnosů v příslušném období. Tato účetní závěrka je nekonsolidovaná a je sestavena za účetní období od 1. 1. 2005 do 31. 12. 2005. 4. DŮLEŽITÉ ÚČETNÍ METODY Účetní závěrka byla připravena v souladu s následujícími důležitými účetními metodami: Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 4.1. Cenné papíry 18 Cenné papíry jsou zařazovány do portfolií v souladu se záměrem společnosti při jejich nabytí a se strategií pro investice do cenných papírů. Společnost zařazuje cenné papíry do portfolia cenných papírů držených do splatnosti. Veškeré cenné papíry jsou účtovány v pořizovací ceně zahrnující poměrnou část diskontu nebo ážia. Časové rozlišení úrokových výnosů je součástí účetní hodnoty těchto cenných papírů. Ážio či diskont u dluhových cenných papírů jsou rozpouštěny výsledkově (s dopadem do výkazu zisku a ztráty) od okamžiku pořízení do data splatnosti metodou efektivní úrokové sazby. V případě cenných papírů držených do splatnosti se zbytkovou splatností kratší než 1 rok jsou ážio či diskont rozpouštěny výsledkově s dopadem do výkazu zisku a ztráty rovnoměrně od okamžiku pořízení do data splatnosti. 4.2. Pohledávky za bankami a za klienty Pohledávky jsou posuzovány z hlediska návratnosti. Na základě toho jsou vytvářeny k jednotlivým pohledávkám opravné položky. Metodika tvorby opravných položek pro účetní období je uvedena v bodě 25.3.2. Opravné položky vytvářené na vrub nákladů jsou vykázány v položce „Tvorba rezerv a opravných položek na ztráty z úvěrů, investic a ostatní rizika“. Časové rozlišení úrokových výnosů je součástí účetní hodnoty těchto pohledávek. Pohledávky z úvěrů za klienty jsou vykazovány v zůstatkové hodnotě snížené o opravné položky. Při posuzování a volbě metody vykazování pohledávek z úvěrů v zůstatkové hodnotě pohledávek oproti metodě stanovení výše pohledávek pomocí efektivní úrokové míry byly vzaty v úvahu následující vlivy: 1) jednorázové výnosy a náklady z poplatků vstupující do výpočtu efektivní úrokové míry se navzájem kompenzují, resp. tvoří minimální rozdíl. 2) průměrná splatnost úvěrů činí 20 let, tudíž takový rozdíl placených a přijatých poplatků je rozložen na dlouhou dobu a tudíž efektivní úrokovou míru ovlivňují minimálně 4.3. Dlouhodobý nehmotný a hmotný majetek Hmotný a nehmotný majetek je účtován v historických cenách a odpisován rovnoměrně po odhadovanou dobu životnosti. Doby odpisování pro jednotlivé kategorie hmotného a nehmotného majetku jsou následující: Dlouhodobý nehmotný majetek: Software Dlouhodobý hmotný majetek : Hardware Automobily Kopírka, Soubor nábytku Trezor 3 roky 3 roky 4 roky 5 let 10 let Společnost posuzuje pravidelně hodnotu dlouhodobého majetku z hlediska možného snížení jeho hodnoty. V případě, že je účetní hodnota majetku vyšší než jeho odhadovaná realizovatelná hodnota, přecení společnost dlouhodobý majetek na jeho realizovatelnou hodnotu. V případě, kdy je identifikován nepotřebný majetek, vytvoří se opravná položka ke snížení hodnoty majetku. Při propočtu opravné položky se vychází z čisté prodejní ceny stanovené na základě posudků provedených nezávislým znalcem, která je snížena o odhad nákladů spojených s prodejem daného majetku. Náklady spojené s údržbou a opravami jsou zaúčtovány v okamžiku jejich vzniku a následně vykázány ve výkazu zisku a ztráty. 4.4. Leasing Jako finanční leasing klasifikuje banka takový leasing, u kterého jsou na nájemce v podstatě převáděna všechna rizika i ekonomické užitky z vlastnictví aktiva. Banka má možnost po skončení leasingu odkoupit aktivum za cenu, která je podstatně nižší než reálná hodnota aktiva k tomuto datu. Sjednaná délka doby trvání leasingu je podstatnou částí ekonomické životnosti aktiva a banka po dobu trvání leasingu uhradí reálnou hodnotu aktiva a zároveň nese všechny pronajímatelovy ztráty spojené se zrušením leasingu. Banka uznává aktivum a závazek plynoucí z finančního leasingu v současné hodnotě minimálních leasingových plateb. Jako diskontní sazbu použije banka implicitní úrokovou míru leasingu. Hodnotu aktiva zvyšuje banka o vynaložené počáteční přímé náklady . Leasingové splátky se rozdělí mezi splátku závazku a finanční náklady. Finanční náklady se alokují tak, aby byla zajištěna konstantní úroková míra u zůstatku závazku. Odpisy jsou účtovány konzistentně s ostatními aktivy banky v souladu s IAS 16 Pozemky, budovy a zařízení. Transakce vyčíslené v cizí měně jsou účtovány v tuzemské měně přepočtené devizovým kurzem platným v den transakce. Výsledný zisk nebo ztráta z přepočtu aktiv a pasiv vyčíslených v cizí měně, kromě majetkových účastí v cizí měně, případně položek zajišťujících měnové riziko plynoucí ze smluv, které ještě nejsou vykázány v rozvaze banky nebo očekávaných budoucích transakcí, je vykázán ve výkazu zisku a ztráty jako “Zisk nebo ztráta z finančních operací”. 4.6. Odložená daň Odložená daň vychází z veškerých dočasných rozdílů mezi účetní a daňovou hodnotou aktiv a závazků s použitím očekávané daňové sazby platné pro následující období. O odložené daňové pohledávce se účtuje pouze v případě, kdy neexistuje pochybnost o jejím dalším uplatnění v následujících účetních obdobích. Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 4.5. Přepočet cizí měny 19 4.7. Emitované dluhopisy Dluhopisy emitované společností jsou vykazovány v amortizované hodnotě s použitím efektivní úrokové míry. Úrokové náklady z emise vlastních dluhopisů jsou vykázány ve výkazu zisků a ztrát v položce „Náklady na úroky z emitovaných dluhových cenných papírů“. V případě nabytí vlastních dluhopisů dochází k jejich odúčtování, kterým je zachycena ekonomická podstata transakce jako splacení závazku společnosti, a tedy ke snížení pasiv v položce „Emitované dluhové cenné papíry“. Zisky a ztráty spojené s nabytím vlastních dluhopisů jsou zachyceny v položce „Čistý zisk/ztráta z finančních operací“. Dále viz bod 12. přílohy. 4.8. První aplikace IFRS Rozdíly účtování – rozvaha Rozvahová aktiva celkem Dlouhodobý nehmotný majetek Zřizovací výdaje Dlouhodobý hmotný majetek Ostatní hmotný majetek Rozvahová pasiva celkem Ostatní pasiva rozvahová Kapitálové fondy Zisk nebo ztráta za účetní období 1. 1. 2004 CAS IAS 651 207,8 17 135,9 7 672,2 3 312,3 3 312,3 651 207,8 7 665,5 60 000,0 0,0 643 635,3 9 463,7 0,0 3 412,0 3 412,0 643 635,3 7 770,6 52 322,4 0,0 31. 12. 2004 ROZDÍL -7 572,5 -7 672,2 -7 672,2 99,7 99,7 -7 572,5 105,0 -7 677,6 Rozdíly účtování - rozvaha Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 20 IAS ROZDÍL 963 934,1 15 926,9 5 114,8 4 840,4 4 840,4 963 934,1 10 207,8 43 541,5 -19 868,0 958 883,8 10 812,1 0,0 4 904,9 4 904,9 958 883,8 10 279,6 35 863,9 -17 312,5 -5 050,3 -5 114,8 -5 114,8 64,5 64,5 -5 050,3 71,8 -7 677,6 2 555,5 31. 12. 2005 IAS CAS Rozvahová aktiva celkem Dlouhodobý nehmotný majetek Zřizovací výdaje Dlouhodobý hmotný majetek Ostatní hmotný majetek Rozvahová pasiva celkem Ostatní pasiva rozvahová Kapitálové fondy Zisk nebo ztráta za účetní období CAS Údaj kompenzovaný o opravné položky a oprávky Údaj nekompenzovaný o opravné položky a oprávky 1 819 866,1 11 328,9 2 557,4 4 757,1 4 757,1 1 819 866,1 12 758,5 23 673,5 -15 422,5 1 830 858,3 18 691,4 0,0 8 069,7 8 069,7 Rozdíly účtování - výkaz zisku a ztráty banky Ostatní provozní náklady Správní náklady Ostatní správní náklady Odpisy, tvorba a použ.rezerv a OP k dlouh. hmot.a nehm. maj. Zisk nebo ztráta za účet.obd. z běžné činnosti před zdaněním Zisk nebo ztráta za účetní období po zdanění Opravné položky a oprávky 13 520,3 9 919,9 0,0 3 283,3 3 283,3 CAS -491,2 -42 041,7 -17 171,6 -8 308,0 -15 422,5 -15 422,5 ROZDÍL Údaj kompenzovaný o opravné položky a oprávky 1 817 338,0 8 771,5 0,0 4 786,4 4 786,4 1 817 338,0 12 793,0 18 551,4 -12 863,0 31. 12. 2005 IAS -497,5 -41 998,2 -17 128,1 -5 785,8 -12 863,0 -12 863,0 Údaj kompenzovaný o opravné položky a oprávky -2 528,1 -2 557,4 -2 557,4 29,3 29,3 -2 528,1 34,5 -5 122,1 2 559,5 ROZDÍL -6,3 43,6 43,6 2 522,2 2 559,5 2 559,5 V souvislosti s přechodem na výkaznictví dle IAS/IFRS provedla banka úpravy ve dvou oblastech: a) Zřizovací výdaje – dle metodiky platné v ČR jsou zřizovací výdaje odpisovány po dobu 2 až 5 let, (WHB odepisuje po dobu 4 let) zatímco metodika IAS/IFRS upřednostňuje jednorázový odpis do nákladů. b) Finanční leasing – Standard IAS/IFRS č. 17 upřednostňuje uživatelské hledisko před vlastnickým, na rozdíl od CAS. Z tohoto důvodu zahrnula banka pronajatý předmět do dlouhodobého hmotného majetku s promítnutím odpisů. Rozdíl mezi použitými metodikami (IAS/IFRS x CAS) týkající se nákladů, vztahujících se k minulým obdobím, vykazuje v rozvaze sestavené dle IAS/IFRS v položce kapitálové fondy. Vliv první aplikace IAS/IFRS na příslušné položky rozvahy a výkazu zisku a ztráty je podrobně vyčíslen ve výše uvedených tabulkách. 5. POKLADNÍ HOTOVOST A VKLADY U CENTRÁLNÍCH BANK Banka disponuje následujícími položkami krátkodobého finančního majetku, které používá k pokrytí převážně provozních výdajů. tis. Kč 2005 2004 42 3 Peněžní rezervy u ČNB 487 198 Celkem 529 201 Pokladní hotovost 6. STÁTNÍ BEZKUPÓNOVÉ DLUHOPISY A OSTATNÍ CENNÉ PAPÍRY PŘIJÍMANÉ CENTRÁLNÍ BANKOU K REFINANCOVÁNÍ a) Čistá účetní hodnota státních bezkuponových dluhopisů a ostatních cenných papírů přijímaných ČNB k refinancování tis. Kč 2005 2004 Státní pokladniční poukázky 99 666 99 839 - - Jiné pokladní poukázky Státní dluhopisy Čistá účetní hodnota b) 51 698 51 764 151 364 151 603 Klasifikace státních bezkuponových dluhopisů a ostatních cenných papírů přijímaných ČNB k refinancování do jednotlivých portfolií podle záměru banky tis. Kč 2005 2004 Státní bezkuponové dluhopisy a ostatní CP k obchodování - - Státní bezkuponové dluhopisy a ostatní CP k prodeji - - Státní bezkuponové dluhopisy a ostatní CP držené do splatnosti 151 364 151 603 Čistá účetní hodnota 151 364 151 603 c) Analýza dluhových cenných papírů držených do splatnosti 2005 tis. Kč 2004 Účetní Tržní Účetní Tržní hodnota cena hodnota cena Vydané vládním sektorem - Kótované na burze v ČR 51 698 51 764 - Kótované na jiném trhu CP 99 666 99 839 Celkem - 151 364 - 151 603 7. POHLEDÁVKY ZA BANKAMI Pohledávky za bankami představují termínované vklady a vklady na běžných účtech v celkové výši 152 181 tis. Kč a v roce 2004 v celkové výši 9 838 tis. Kč. Nárůst pohledávek v roce 2005 byl způsoben transakcemi s HZL. Volné prostředky získané úhradou HZL investorem byly umístěny formou termínovaných vkladů u Commerzbank. Průměrný stav pohledávek za bankami v roce 2005 činil 60 425 tis. Kč s průměrnou úrokovou sazbou 1,9 %. V roce 2004 to bylo 239 885 tis. Kč s průměrnou úrokovou sazbou 2,1 %. Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss - Nekótované 21 Banka v roce 2005 nerestrukturalizovala žádné pohledávky za bankami. (a) Pohledávky za bankami tis. Kč 2005 2004 Splatné na požádání 1 815 9 838 Termínované vklady 150 366 - Celkem pohledávky za bankami 152 181 9 838 (b) Pohledávky za bankami podle druhu zajištění Pohledávky za bankami k 31. 12. 2005 v celkové hodnotě 152 181 tis. Kč nebyly zajištěny. 8. POHLEDÁVKY ZA KLIENTY Pohledávky za klienty k 31. 12. 2005 činí 1 497 816 tis. Kč a jsou tvořeny dlouhodobými hypotečními úvěry. Ke stejnému období roku 2004 činily 780 510 tis. Kč, což představuje nárůst o 717 306 tis. Kč. V roce 2005 banka zahájila poskytování úvěrů právnickým osobám. Jedná se o hypoteční úvěry pro bytová družstva na rekonstrukce panelových domů. K 31. 12. 2005 objem těchto úvěrů dosáhl výše 55 129 tis. Kč. Průměrný stav úvěrů v roce 2005 dosáhl téměř 1,1 mld. Kč s průměrnou úrokovou sazbou 4,6 %, v roce 2004 to bylo 0,5 mld. Kč se sazbou 4,7 %. Banka v roce 2005 nerestrukturalizovala žádné pohledávky za klienty . Pohledávky za klienty podle zajištění 31. 12. 2005 úvěry fyzických osob úvěry právnických osob Celkem bankovní záruka 31. 12. 2004 úvěry fyzických osob úvěry právnických osob Celkem bankovní záruka zástavní právo k nemovitosti 1 441 067 53 634 1 494 702 1 495 1 495 zástavní právo k nemovitosti 779 900 0 779 900 blankosměnka 1 620 celkem 1 442 687 55 129 1 497 816 1 620 blankosměnka 611 celkem 780 511 0 780 511 611 Pohledávky za klienty podle úrokových sazeb rok 31.12.2005 Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 31.12.2004 22 do 3% 138 347 9,24% 477 0,06% 3,01-4,0% 63 261 4,22% 5 453 0,70% 4,01-4,5% 192 657 12,86% 166 073 21,28% úroková sazba 4,51-5% 1 026 203 68,51% 559 877 71,73% 5,01-5,5% 55 266 3,69% 47 267 6,06% nad 5,51% 22 082 1,47% 1 364 0,17% Celkem 1 497 816 100% 780 511 100% Opravné položky K 31. 12. 2005 banka evidovala sledované a ohrožené pohledávky v celkové výši 24 914 tis. Kč, to je 1,7 % z celkového objemu pohledávek. K těmto pohledávkám banka vytvořila v roce 2005 317 tis. Kč opravných položek. Opravné položky banka tvoří v souladu s Opatřením ČNB č. 9/2002, kterým se stanoví pravidla pro posuzování pohledávek z finančních činností, tvorbu opravných položek a rezerv a pravidla pro nabývání některých druhů aktiv. Opravné položky banka tvoří k nezajištěným částem sledovaných a ohrožených pohledávek. U ztrátových pohledávek, které jsou více než 540 dnů po splatnosti banka nezohledňuje zajištění. Pohledávky za osobami se zvláštním vztahem k bance tis. Kč Správní orgány Řídící orgány Dozorčí orgány Ostatní - 5 277 - - K 31. prosinci 2004 K 31. prosinci 2005 5 268 Pohledávky za osobami se zvláštním vztahem k bance představují poskytnuté úvěry vedoucím zaměstnancům banky a to dle metodiky banky pro poskytování úvěrů zaměstnancům za standardních podmínek. Pohledávky a závazky za spřízněnými osobami tis. Kč Pohledávky Závazky K 31. prosinci 2005 Wüstenrot - stavební spořitelna a.s. - 651 Wüstenrot & Württemhergische AG - - Wüstenrot Hypothekenbank AG - - Wüstenrot Verwaltungs– und Dienstleistungen GmbH - 2 334 Wüstenrot service s.r.o. - - Celkem 0 2 985 - 16 38 - - 1 096 K 31. prosinci 2004 Wüstenrot & Württemhergische AG Wüstenrot Hypothekenbank AG Wüstenrot Verwaltungs– und Dienstleistungen GmbH Wüstenrot service s.r.o. Celkem - 364 38 1 476 9. DLOUHODOBÝ NEHMOTNÝ MAJETEK Změny nehmotného majetku tis. Kč Pořízení nehm.majetku Software Celkem Pořizovací cena K 31. prosinci 2004 - 16 398 16 398 Přírůstky - 2 293 2 293 Úbytky - - - K 31. prosinci 2005 - 18 691 18 691 K 31. prosinci 2004 - 5 586 5 586 Roční odpisy - 4 334 4 334 Úbytky - - - K 31. prosinci 2005 - 9 920 9 920 K 31. prosinci 2004 - 10 812 10 812 K 31 prosinci 2005 - 8 772 8 772 Zůstatková cena Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss Oprávky a opravné položky 23 10. DLOUHODOBÝ HMOTNÝ MAJETEK Změny hmotného majetku tis. Kč Majetek v leasingu Inventář Přístroje a zařízení Hmotný majetek nezařazený do užívání Celkem Pořizovací cena K 31. prosinci 2004 141 1 056 5 136 404 6 737 - 75 1 662 - 1 737 -404 -404 Přírůstky Úbytky K 31. prosinci 2005 141 1 131 6 798 - 8 070 K 31. prosinci 2004 76 528 1 227 - 1 831 Roční odpis 35 38 1 379 - 1 452 - - - - - 111 566 2 606 - 3 283 K 31. prosinci 2004 65 528 3 909 404 4 905 K 31. prosinci 2005 30 565 4 192 - 4 786 Oprávky a opravné položky Úbytky K 31. prosinci 2005 Zůstatková cena 11. OSTATNÍ AKTIVA ROZVAHOVÁ tis. Kč 2005 2004 27 56 Poskytnuté zálohy 873 353 Náklady a příjmy příštích období 991 606 1 891 1 015 Různí dlužníci Celkem Poskytnuté zálohy vznikly převážně v souvislosti s provozem budovy, jedná se například o zálohy na spotřebu tepla, vody apod. Náklady příštích období představují předem uhrazené náklady na reklamu, předplatné časopisů, havarijní pojištění, program HZL apod. 12. ZÁVAZKY Z DLUHOVÝCH CENNÝCH PAPÍRŮ Analýza emitovaných dluhopisů Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss Datum emise 24 Datum splatnosti Měna 20/4/2004 20/4/2009 Kč 325 711 11/5/2005 11/5/2010 Kč 436 587 11/5/2005 11/5/2010 Kč 436 536 Celkem Částka 1 198 834 Dne 20. 4. 2004 banka emitovala hypoteční zástavní listy v nominální hodnotě Kč 300 mil. Kč s pevnou úrokovou sazbou ve výši 5,00 % p.a. a roční výplatou kuponu. V roce 2005 emitovala další hypoteční zástavní listy, v rámci 1. tranše dne 11. 5. 2005 v nominální hodnotě 400 mil. Kč a v rámci 2. tranše dne 2. 11. 2005 v nominální hodnotě 400 mil. Kč s pevnou úrokovou sazbou 4,55 % p.a. a roční výplatou kuponu. WHB účtuje efektivní úrokovou sazbu, naběhlá hodnota k 31. 12. 2005 činila 1 198 834 tis. Kč. 13. OSTATNÍ PASIVA ROZVAHOVÁ tis. Kč 2005 2004 Neidentifikované závazky z fin.čin. 2 708 1 286 Dohadné položky pasivní 3 785 2 865 Různí věřitelé 4 985 5 376 Závazky se státem Celkem 1 338 782 12 816 10 309 Ostatní pasiva k 31. 12. 2005 činily 12,8 mil. Kč a byly tvořeny z neidentifikovaných závazků z finančních činností (2,7 mil. Kč), z dohadných položek (3,8 mil. Kč), ze závazků vůči věřitelům (5,0 mil. Kč) a ze závazků vůči státu (1,3 mil. Kč). Neidentifikované závazky z finančních činností představují především zálohy na poplatky související s poskytováním úvěrů a prováděním ocenění nemovitostí. Zvýšení stavu k 31. 12. 2005 proti stavu k 31. 12. 2004 souvisí se zvýšením počtu klientů banky a s celkovým nárůstem objemu poskytnutých úvěrů. Dohadné položky byly vytvořeny na nevyfakturované dodávky (vyúčtování služeb v souvislosti s užíváním budovy, spotřebu elektrické energie apod.), dále na mzdové nároky vzniklé v roce 2005 (roční odměny), vyplacené v r. 2006. Významnou částku dohadných položek rovněž tvoří předpokládané výdaje na motivační odměny a provize externím obchodním poradcům a výdaje na audit účetní závěrky za rok 2005. Náplň položky různí věřitelé je tvořena krátkodobými závazky vůči dodavatelům, významnější položku tvoří závazek vůči zahraničnímu dodavateli WDS Salzburg, jedná se o služby počítačové zpracování za IV.Q. 2005. Závazky se státem tvoří proúčtované částky sociálního a zdravotního pojištění a záloh na daň ze závislé činnosti za období 12/2005, splatné v 1/2006. 14. ZÁKLADNÍ KAPITÁL K 31. 12. 2005 zapsaný a splacený kapitál banky činil 600 mil. Kč. Složení akcionářů banky k 31. prosinci 2005 je následujícící: Název Sídlo Wüstenrot & Württembergische AG Stuttgart, SRN Počet akcií(v ks) Podíl na základním kapitálu 540 90 % Wüstenrot Verwaltungs- und Dienstleistungen GmbH Salzburg, Rakouská republika Celkem 60 10 % 600 100 % V průběhu roku 2005 nedošlo ke změnám ve výši kapitálu ani ve složení akcionářů. 15. KAPITÁLOVÉ FONDY Položka kapitálové fondy představuje provozní fond sloužící především pro úhradu ztráty banky. Jeho výše byla v rámci přechodu účtování v IAS upravena vlivem změny HV a k 31. 12. 2005 činí 18,5 mil. Kč. Rozdíly z titulu přechodu na účtování podle mezinárodních účetních standardů jsou vyčísleny v následující tabulce. Kapitálové fondy CAS IAS rozdíl 1. 1. 2004 60 000 52 322 -7 678 31. 12. 2004 43 541 35 864 -7 677 31. 12. 2005 23 673 18 551 -5 122 Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss tis. Kč 25 16. ČISTÝ ÚROKOVÝ VÝNOS tis. Kč 2005 2004 Výnosy z úroků 54 869 30 888 z vkladů 1 963 5 785 z úvěrů 50 290 22 220 ostatní 2 616 2 883 21 449 7 565 491 76 Náklady na úroky z vkladů z úvěrů 0 0 ostatní 20 958 7 489 33 420 23 323 Čistý úrokový výnos Podstatnou část výnosových úroků tvoří přijaté úroky z poskytnutých hypotečních úvěrů, náplň položky ostatní představují výnosové úroky z operací s cennými papíry. Ostatní náklady na úroky tvoří náklady spojené s emisí HZL. 17. VÝNOSY A NÁKLADY NA POPLATKY A PROVIZE tis. Kč 2005 2004 Výnosy z poplatků a provizí 10 908 12 011 Celkem 10 908 12 011 8 706 8 019 51 69 8 655 7 950 8 706 8 019 tis. Kč 2005 2004 Kurzové rozdíly (23) (93) Celkem (23) (93) 2005 2004 Ostatní provozní výnosy 137 225 Ostatní provozní náklady (497) (659) Celkem (360) (434) Náklady na poplatky a provize z toho poplatky bankám a ČNB provize Celkem 18. ZISK NEBO ZTRÁTA Z FINANČNÍCH OPERACÍ Ztráta z finančních operací je tvořena pouze kurzovými rozdíly. 19. OSTATNÍ PROVOZNÍ VÝNOSY A NÁKLADY Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss tis. Kč 26 V položce ostatní provozní náklady jsou zahrnuty zejména nepovinné příspěvky organizacím. 20. SPRÁVNÍ NÁKLADY tis. Kč 2005 2004 Mzdy a odměny zaměstnanců*) 17 534 15 223 Sociální a zdravotní pojištění 6 094 5 292 Mzdy a odměny placené managementu 1 048 908 Ostatní náklady na zaměstnance Celkem 194 142 24 870 21 565 *)V položce jsou zahrnuty rovněž mzdy a odměny středního managementu. Ostatní správní náklady z toho: nájem 3 724 2 298 materiál 712 786 reklama 2 487 4 781 audit, právní a daňové poradenství 740 795 daně a poplatky 579 306 8 886 9 027 17 128 17 993 2005 2004 30,5 44,1 Členové představenstva banky 3 3 Členové dozorčí rady 3 3 5,08 5,75 ostatní nakupované výkony Celkem Průměrné evidenční stavy zaměstnanců banky byly následující: Zaměstnanci Ostatní členové vedení tis. Kč 2005 2004 Odpisy hmotného majetku 1 452 985 Odpisy nehmotného majetku 4 334 3 513 - 53 317 - 6 103 4 551 Náklady z převodu hmotného a nehmotného majetku Tvorba opravných položek k pohledávkám Celkem Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 21. ODPISY HMOTNÉHO A NEHMOTNÉHO MAJETKU A TVORBA OPRAVNÝCH POLOŽEK 27 22. DAŇ Z PŘÍJMŮ Odložená daňová pohledávka/závazek je počítána ze všech dočasných rozdílů za použití daňové sazby platné pro následující období. Odložené daňové pohledávky a závazky se skládají z následujících položek: tis. Kč 2005 2004 Odložené daňové pohledávky - - Opravné položky a rezervy k úvěrům - - Ocenění cenných papírů Daňová ztráta z minulých let Ostatní - - 18 363 14 596 - - Odložené daňové závazky Zrychlené daňové odpisy - Hmotný a nehmotný majetek Daňová sazba Odložená daňová pohledávka/závazek (209) 24% 26% 4 407 3 741 V souladu se zásadou opatrnosti banka neúčtovala o odložené daňové pohledávce, která se vztahuje k nevyužitým daňovým ztrátám, neboť vedení banky nepředpokládá, že by tato odložená daňová pohledávka byla v nejbližší budoucnosti uplatněna. 23. NÁVRH NA ÚHRADU ZTRÁTY BĚŽNÉHO ÚČETNÍHO OBDOBÍ Výslednou ztrátu roku 2003 a 2004 podle českých účetních standardů uhradila banka z kapitálových fondů, které se tak z 60 000 tis. Kč snížily na 23 674 Kč. V roce 2005 banka přešla na vykazování podle mezinárodních účetních standardů, přičemž změna účtování znamenala změnu výše celkové ztráty a tím i výše kapitálového fondu, který tak činí 18 551 tis. Kč. (vyčíslení rozdílů při přechodu z českých účetních standardů na mezinárodní je zachycen v bodě 4.8.) Výslednou ztrátu za rok 2005 ve výši 12 863 tis. Kč navrhuje banka opět uhradit z kapitálového fondu, který se sníží z 18 551 na 5 688 tis. Kč. 24. PODROZVAHOVÉ POLOŽKY tis. Kč 2005 2004 249 808 189 669 3 024 463 1 936 880 1 495 - Podrozvahová aktiva Úvěrové přísliby a záruky Podrozvahová pasiva Přijaté zástavy a zajištění Přijaté bankovní záruky Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss V položce Úvěrové přísliby a záruky banka eviduje nedočerpanou část poskytnutých úvěrů. V položce Přijaté zástavy a zajištění jsou evidovány hodnoty zástav nemovitostí zajišťující hypoteční úvěry ve výši hodnoty zástav. V roce 2005 banka nově přijímá bankovní záruky jako další druh zajištění pro úvěry poskytované právnickým osobám. 28 25. POPIS A MĚŘENÍ RIZIK Charakteristika banky z pohledu řízení rizik Wüstenrot hypoteční banka a. s. je banka specializovaná pouze na hypoteční úvěry a kombinované produkty. Z pohledu řízení rizik má jednoduchou a průhlednou strukturu bilance. Dlouhodobou strategií banky je z pohledu investorů do hypotečních zástavních listů maximální bezpečnost a průhlednost operací s bankovními nástroji. Základní zdroj možného úvěrového a tržního rizika banky představuje poskytování hypotečních úvěrů, operace spojené s ukládáním dočasně volných peněžních prostředků a vydáváním hypotečních zástavních listů. Z hlediska rozdělení podle Opatření ČNB č. 2/2002 „O kapitálové přiměřenosti bank a dalších pravidlech obezřetného podnikání na individuálním základě“, resp. Vyhlášky ČNB č. 333/2002, kterou se stanoví pravidla obezřetného podnikání ovládajících osob na konsolidovaném základě, jsou všechny činnosti na straně aktiv prováděny za účelem držení nástrojů do splatnosti a patří všechny do bankovního portfolia. Úvěrovému riziku je banka vystavena v důsledku selhání dlužníka z titulu poskytování hypotečních úvěrů a z titulu ukládání volných peněžních prostředků na mezibankovním trhu. Úrokovému riziku, tj. riziku změn úrokových sazeb, je banka vystavena v důsledku reinvestování aktiv při jejich splatnosti, amortizaci a přeceňování, nebo v důsledku přecenění pasiv (při jejich obnově). V současnosti jsou v bilanci prozatím pouze úročená aktiva (na straně pasiv je kapitál). V souvislosti se specializací a charakterem banky, kdy nejsou přijímána drobná klientská depozita (banka pouze nabízí uložení vkladů velkodeponentů), není banka ohrožena jejich mimořádným odlivem. Riziko likvidity se tak zužuje na rizika zajištění dostatečného objemu prostředků pro poskytování hypotečních úvěrů a v budoucnosti refinancování hypotečních zástavních listů při jejich splatnosti. Kapitálový požadavek regulátora vyplývá z rizik, kterým je banka vystavena v souvislosti s držením nástrojů bankovního portfolia. Banka stanovuje rizikově vážená aktiva bankovních nástrojů, která poměřuje s kapitálem banky. Banka je povinna dodržet podmínky krytí emisí hypotečních zástavních listů, vyplývající ze zákona o dluhopisech. Protože banka neobchoduje s nástroji obchodního portfolia (veškeré nástroje jsou v bankovním portfoliu), není vystavena riziku v souvislosti s těmito nástroji a operacemi a nevytváří systémy jejich řízení. Strategie řízení rizik V systému řízení rizik má zásadní úlohu Výbor pro řízení aktiv a pasiv (dále jen ALCO), který je poradním orgánem představenstva a jehož členy jsou kromě předsedy představenstva také vedoucí jednotlivých odpovědných útvarů. Materiály v oblasti řízení finančních rizik jsou, po projednání a doporučení ALCO, schvalovány představenstvem banky. Strategické a koncepční materiály jsou předkládány dozorčí radě banky. V souvislosti s novým konceptem řízení kapitálové přiměřenosti a rizik BASEL II banka realizuje opatření a jednotlivé kroky k přechodu na standardní metodu k datu 1. 1. 2008., což představuje zejména nové aplikace a softwarová řešení v rámci IT, organizační předpoklady apod. Odpovědnost za řízení Za tvorbu, testování a úpravy systému identifikace, sledování, měření a řízení finančních rizik je zodpovědný útvar controlling a reporting. Za dodržení a realizaci pravidel a postupů vyplývajících z tohoto systému je zodpovědným útvar správy úvěrů, útvar finanční a hypotečních zástavních listů a v rozsahu odpovídajícím jejich zaměření i útvar prodeje a marketingu, zejména v oblasti rizik spojených s novými produkty a útvar cenových a technických posudků zejména v oblasti oceňování nemovitostí. Systém identifikace, sledování, měření a řízení úvěrového a tržního rizika a jeho změn schvaluje na návrh útvaru controlling a reporting po předchozím projednání ve výboru řízení aktiva a pasiv (ALCO) představenstvo. Organizační struktura banky a charakteristika náplně činnosti jednotlivých organizačních útvarů, včetně popisu jednotlivých pozic, delegování podpisových oprávnění, základní povinnosti vedoucích pracovníků jsou zakotveny v základních dokumentech banky (Organizační řád, Podpisový řád, Pracovní řád). Dodržování schválených podpisových oprávnění je v oblasti hypotečního úvěrování zabezpečeno i nastavením těchto oprávnění na jednotlivé zaměstnance v bankovním informačním systému. Jednotlivé činnosti, tj. - uzavírání obchodů - vypořádání obchodů včetně rekonciliace - řízení rizik - kontrola dodržování limitů a reporting o finančních rizicích - oceňování zajištění nemovitostí jsou ve Wüstenrot hypoteční bance a.s. zabezpečovány samostatnými navzájem funkčně i organizačně oddělenými útvary. Schvalování systému limitů, metod a systémů pro oceňování míry rizika a míry zajištění je v pravomoci představenstva. Nedílnou součástí systému řízení finančních rizik jsou limity expozice banky vůči těmto rizikům. Jejich konstrukci, metodu stanovení a výši schvaluje představenstvo banky na základě návrhu útvaru controllingu a reportingu po předchozím projednání v ALCO. Limity expozice banky vůči rizikům se obvykle stanoví na dvou úrovních: signální a kritické. Kritické mohou být nejvýše na úrovni limitů stanovených regulátorem. Kontrolu dodržování limitů provádí útvar controlling a reporting. Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss Vymezení pravomocí a oddělení neslučitelných činností 29 Postupy při vzniku nebezpečí překročení či přímo při překročení limitů jsou stanoveny v závislosti na konkrétním druhu rizika vnitřními předpisy. 25.1. Riziko likvidity V souvislosti se specializací a charakterem banky, kdy nejsou přijímána drobná klientská depozita (banka pouze nabízí uložení vkladů velkodeponentů), není banka ohrožena jejich mimořádným odlivem. Riziko likvidity se tak zužuje na rizika zajištění dostatečného objemu prostředků pro poskytování hypotečních úvěrů a v budoucnosti refinancování hypotečních zástavních listů při jejich splatnosti. Řízení likvidity je prováděno jednak dlouhodobě v rámci sestavování ročních plánů a tříletých výhledů, ze kterých vyplývá globální pozice WHB v oblasti likvidity s cílem zajistit převážně kladné nebo alespoň vyrovnané čisté peněžní toky, které jsou zřejmé z bilance přijatých zdrojů a vyplacených úvěrových prostředků. Ke korekci a aktualizaci vývoje likvidity banka zpracovává krátkodobé předpovědi likvidity na základě aktualizace plánu (čtvrtletní) a předpovědí bilance a cash flow. Přitom se vychází z analýzy předpokládaného průběhu peněžních toků (předpokládaném průběhu čerpání a splácení hypotečních úvěrů), průběhu úrokových a neúrokových příjmů a příjmů z vydávání emisí hypotečních zástavních listů a maturitě závazků (úrokových a platebních) z nich plynoucích a předpokládaného vývoje neúrokových nákladů. Operativní řízení likvidity ve smyslu udržování dostatečné denní likvidity zahrnuje sledování vývoje denní likvidní pozice, sledování vývoje obchodů, udržování dostatečného množství prostředků na clearingovém účtu u ČNB. Zbytková splatnost aktiv tis. Kč Interval splatnosti Od 1 dne do 7 dnů včetně Od 8 dnů do 1 měsíce Od 1 měsíce do 3 měsíců Od 3 měsíců do 6 měsíců Od 6 měsíců do 1 roku Od 1 roku do 2 let Od 2 let do 5 let Nad 5 let Nespecifikováno Celkem aktiva celkem 102 674 51 106 107 330 9 566 19 890 47 956 240 526 1 198 244 40 046 1 817 338 z toho Pohledávky za jinými bankami včetně centrální banky a cenné papíry pohledávky za klienty 102 145 0 50 036 1 070 6 248 9 566 19 890 47 956 190 244 1 198 244 24 598 151 181 1 497 816 Zbytková splatnost pasiv tis. Kč Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss Interval splatnosti 30 Od 1 dne do 7 dnů včetně Od 8 dnů do 1 měsíce Od 1 měsíce do 3 měsíců Od 3 měsíců do 6 měsíců Od 6 měsíců do 1 roku Od 1 roku do 2 let Od 2 let do 5 let Nad 5 let Nespecifikováno Celkem pasiva celkem 26 308 1 172 526 618 504 1 817 338 z toho Závazky z cenných papírů 26 308 1 172 526 1 198 834 Ostatní pasiva 618 504 618 504 25.2. Úrokové riziko Jediným tržním rizikem, kterému je banka vystavena, je úrokové riziko vyplývající z rozdílné úrokové citlivosti aktiv a pasiv – nástrojů bankovní knihy. Tomuto odpovídá i systém, použité metody a nástroje řízení úrokového rizika. Banka je vystavena riziku změn úrokových sazeb v důsledku reinvestování aktiv při jejich splatnosti, amortizaci a přeceňování, nebo v důsledku přecenění pasiv (při jejich obnově). Základním nástrojem řízení je vnitřní zajištění (hedging), které představuje souhrn stanovených podmínek a vlastností produktů banky s cílem dosáhnout co nejnižších disproporcí v citlivosti aktiv a pasiv a omezení možného rizika či kompenzaci nákladů s ním spojených. Struktura bilance ve WHB je tvořena především z hypotečních úvěrů a hypotečních zástavních listů. Proto jsou s ohledem na jejich přecenění využívány úrokové sazby s odpovídající dobou platnosti (převážně 5 letými sazbami). K základním metodám měření úrokového rizika patří Gap analýza, která porovnává přecenění aktiv a pasiv banky, tj. citlivost jednotlivých položek aktiv a pasiv na změny sazeb, kdy jednotlivá aktiva a pasiva jsou rozdělena do intervalů podle termínu jejich přecenění. Součástí přeceňovaných aktiv a pasiv jsou jednotlivé splátky jistiny (úmoru) a objemy jistiny při změně sazby. Další metodou měření je Basis point value analýza (BPV), která vychází z přecenění aktiv a pasiv banky podobně jako Gap analýza s rozdílem zahrnutí cash flow úroků jednotlivých nástrojů. Podstatou BPV je porovnání změny současné hodnoty gapů v jednotlivých měsících (agregované) při změně (posunu) výnosové křivky o 1 – 100 bodů. Výsledná hodnota je poměřena k vlastnímu kapitálu. Pro měření úrokové expozice se používá soustava ukazatelů, z nichž pak vycházejí limity pro řízení úrokového rizika. Jedná se o ukazatele: (1) dopadu úrokových gapů na kapitál banky vyplývající z gapové analýzy zachycující citlivost aktiv a pasiv v jednotlivých časových pásmech. (2) maximálního podílu kladného a záporného kumulovaného GAP do 1 roku vztaženého k objemu aktiv v %. (3) změny současné hodnoty cash flow aktiv a pasiv vztažené ke kapitálu vyplývající z analýzy Basis point value. Analýza přecenění aktiv Interval splatnosti Do 1 měsíce aktiva celkem z toho Pohledávky za jinými bankami včetně centrální banky a cenné papíry pohledávky za klienty 150 514 150 366 Od 1 měsíce do 3 měsíců 6 492 0 6 492 Od 3 měsíců do 6 měsíců 11 249 0 11 249 101 267 0 101 267 Od 6 měsíců do 1 roku Od 1 roku do 2 let 148 141 742 0 141 742 1 040 319 50 125 990 194 Nad 5 let 236 063 0 236 063 Nespecifikováno 129 693 2344 10 661 1 817 338 202 835 1 497 816 Od 2 let do 5 let Celkem Analýza přecenění pasiv Pasiva celkem z toho Závazky z cenných papírů Ostatní pasiva Do 1 měsíce 0 0 0 Od 1 měsíce do 3 měsíců 0 0 0 Od 3 měsíců do 6 měsíců 0 0 0 Od 6 měsíců do 1 roku 0 0 0 Od 1 roku do 2 let Od 2 let do 5 let Nad 5 let Nespecifikováno Celkem 0 0 0 1 708 331 1 100 000 608 331 0 0 605 688 109 007 96 191 12 816 1 817 338 1 196 191 1 226 835 Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss Interval splatnosti 31 25.3. Úvěrové riziko Banka je vystavena úvěrovému riziku z titulu svých obchodních aktivit a poskytování hypotečních úvěrů. Wüstenrot hypoteční banka a.s. jako specializovaná malá banka je zaměřena především na poskytování hypotečních úvěrů fyzickým osobám. Jako doplňkový produkt banka poskytuje i úvěry na rekonstrukci panelové výstavby bytovým družstvům, tzv. HYPOREVIT, avšak i v tomto segmentu banka realizuje politiku poskytování úvěrů s omezenou výší a tím diverzifikuje riziko. Uvedené strategii odpovídá přístup k řízení úvěrového rizika a z něho vyplývající zásady, pravidla a metody v oblasti posuzování pohledávek. 25.3.1. Hodnocení zajištění úvěrů K zajištění poskytnutých úvěrů slouží zástavy nemovitostí, případně zástavní právo k termínovanému vkladu, tj. zajištění věřitelského nároku WHB s vysokým stupněm jistoty, že pohledávka včetně příslušenství bude v případě jejího nesplácení uspokojena. Za nemovitosti vhodné jako objekt úvěru a předmět zajištění (účel využití nemovitosti je patrný ze stavebního povolení a z kolaudačního rozhodnutí) jsou bankou považovány níže uvedené nemovitosti. Nemovitosti, které nejsou uvedeny níže, lze přijmout jako vhodný objekt úvěru nebo předmět zajištění pouze na základě individuálního posouzení. Rodinné domy Byty dle zákona č.72/1994 Sb., o vlastnictví bytů Bytové domy Stavební pozemky U nemovitostí, které slouží jako předmět zajištění, se stanovují její hodnoty, které jsou nazývány „zástavní hodnota“ a „cena obvyklá“ Zástavní hodnota vyjadřuje hodnotu nemovitosti stanovenou na základě obezřetného hodnocení budoucí obchodovatelnosti této nemovitosti s přihlédnutím k trvalým vlastnostem nemovitosti, výnosu dosažitelnému při řádném hospodaření s ní, obvyklým a lokálním podmínkám trhu a k současnému a alternativnímu využití nemovitosti. Do její výše se nezohledňují vlivy mimořádných okolností trhu ani spekulativní faktory. Zástavní hodnota nesmí převýšit obvyklou cenu nemovitosti obezřetně stanovenou ke dni ocenění. Obvyklou cenou se rozumí cena, která by byla dosažena při prodeji oceňované nebo porovnatelné nemovitosti (z hlediska velikosti, stavu, polohy, vybavení apod.) v obvyklém obchodním styku v tuzemsku ke dni ocenění. Obvyklá cena zohledňuje pouze trvalé (dlouhodobé) vlastnosti oceňovaných nemovitostí, výnos dosažitelný při řádném hospodaření s ní a již existující skutečnosti a vlivy trhu, které mají vazbu na oceňované nemovitosti. Přitom se zvažují všechny okolnosti, které mají na cenu vliv, avšak do její výše se nepromítají vlivy mimořádných okolností trhu, osobních poměrů prodávajícího nebo kupujícího ani vliv zvláštní obliby. Mimořádnými okolnostmi trhu se rozumějí například stav tísně prodávajícího nebo kupujícího, důsledky přírodních či jiných kalamit. Osobními poměry se rozumějí zejména vztahy majetkové, rodinné nebo jiné osobní vztahy mezi prodávajícím a kupujícím. Zvláštní oblibou se rozumí zvláštní hodnota přikládaná majetku nebo službě vyplývající z osobního vztahu k nim. Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 25.3.2. Výpočet opravných položek 32 Banka při tvorbě opravných položek, vzhledem ke krátké době své dosavadní činnosti, nemá dostatečný objem dat k vyhodnocení realizovatelnosti zajištění hypotečních úvěrů a tedy ke zjištění fair value nemovitostí. Jelikož nejsou dostupné ani výsledky analýz provedených na trhu nemovitostí eventuelně některou z konkurenčních bank, nelze potřebu opravných položek pomocí fair value stanovit. I s ohledem na dosud nízký počet defaultních úvěrů a nulový výskyt realizací zástav v rámci dosavadního portfolia, postupuje banka při tvorbě opravných položek podle opatření ČNB a posuzuje tzv. upravenou hodnotu pohledávek, čímž se rozumí nominální hodnota pohledávek včetně příslušenství snížená o hodnotu zajištění nejvýše v jeho čisté realizovatelné hodnotě, tedy pouze ve výši, která neslouží k zajištění jiných jejich aktiv nebo aktiv třetích osob, mají-li nárok na uspokojení před bankou, a nejvýše do výše ocenění pohledávky v účetnictví, přičemž za zajištění je zde považováno pouze zástavní právo k nemovitosti nebo zástavní právo k vkladu u banky. Banka vytváří opravné položky k jednotlivým pohledávkám z jejich upravené hodnoty v závislosti na kategorii klasifikace, kterou posuzuje v souladu s Opatřením ČNB č 9/2002. 25.3.3. Modely měření úvěrového rizika K měření a sledování úvěrového rizika jsou používány analýzy, přehledy a informace sloužící k monitoringu vývoje delikvence (nesplacených splátek jistiny a příslušenství), monitoringu vývoje klasifikovaných úvěrů podle skupin, ukazatele hodnotící vývoj klasifikovaných úvěrů: – Klasifikované úvěry / úvěry celkem – Podíl pochybných a ztrátových úvěrů celkem – Statistické přehledy o vývoji portfolia úvěrů podle faktorů rizikovosti, příp. jiných hledisek, které umožní provádět analýzy úvěrového portfolia 25.3.4. Koncentrace úvěrového rizika Vzhledem k tomu, že banka v současnosti poskytuje převážně hypoteční úvěry fyzickým osobám a tedy s nízkým objemem, je úvěrové riziko diverzifikováno. Diverzifikaci rizika dodržuje banka i v doplňkovém segmentu - hypotečních úvěrech bytovým družstvům na financování rekonstrukce panelové výstavby (Hyporevit), kde průměrná výše úvěrů nepřevyšuje 5 mil. Kč. Pro regulaci koncentrace úvěrového rizika má banka schváleny vnitřní limity úvěrové angažovanosti vůči protistraně (dlužníkovi), které jsou na úrovni 50 % limitů regulátora. 25.3.5. Vymáhání pohledávek za dlužníky Banka pro vymáhání pohledávek stanovila odlišné postupy v závislosti na přístupu klienta. (1) Spolupracuje-li úvěrový dlužník aktivně s WHB a jeho zájmem je dostát svým závazkům vyplývajícím z úvěrové smlouvy a vzniklý nedoplatek řešit, je využíváno metod mimosoudního vymáhání. K základním způsobům řešení nedoplatků na úvěrových účtech mimosoudní cestou, které jsou využívány v rámci WHB, patří: a) Změna splátek beze změny doby splatnosti b) Prolongace - splácením nižších splátek po delší dobu - přerušením splácení na určitou dobu a poté pokračováním splácení v původně dohodnutých splátkách c) Přistoupení dalších osob d) Převzetí dluhu další osobu e) Doplnění zajištění stávajícího úvěru zejména zřízením zástavního práva k pohledávce nebo zajištěním blanko směnkou f) Uznání závazku Při vymáhání pohledávek mimosoudní cestou spolupracuje WHB se společností CREDITEXPRESS ČR s.r.o. (2) Nespolupracuje-li úvěrový dlužník s WHB, jsou ze strany WHB podniknuty následující kroky: a) Odstoupení od úvěrové smlouvy a přistoupení k vymáhání celého dluhu včetně příslušenství. b) Soudní vymáhání pohledávky c) Návrh na nařízení exekuce (u soudního exekutora) nebo žaloba na výkon rozhodnutí (u příslušného soudu) Portfolio hypotečních úvěrů se skládá především z úvěrů fyzickým osobám. Jedná se o úvěry s nízkými objemy a tedy dostatečnou diverzifikací. V procesu schvalování jsou posuzováni klienti z hlediska tzv. faktoru bonity = rozdíl celkových příjmů a celkových výdajů (včetně splátky úvěru) dělený životním minimem a zároveň tzv. faktoru zatížení = podíl celkových výdajů (včetně splátky úvěru) na celkových příjmech vyjádřený v %. WHB posuzuje platební schopnost osob spjatých s úvěrovým případem (tj. žadatele/ů, případně ručitele/ů či přejímatele dluhu). Další část portfolia hypotečních úvěrů tvoří úvěry bytovým družstvům. Jedná se o úvěry na financování oprav, modernizací a rekonstrukcí bytových domů. Ve většině případech se jedná o bytové domy postavené panelovou technologií a o úvěry podporované v souladu s nařízením vlády č. 299/2001 Sb, o použití prostředků Státního fondu rozvoje bydlení ke krytí části úroků z úvěrů poskytnutých bankami právnickým a fyzickým osobám na opravy, modernizace nebo regenerace panelových domů, v platném znění. V procesu schvalování banka posuzuje zejména právní subjektivitu a platební schopnost družstva. Důraz je kladen především na analýzu minulého vývoje finančního hospodaření, úvěrové zatížení, výši nedoplatků spojených s užíváním bytu a zatížení fondu oprav. Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss 25.3.6. Kvalita úvěrového portfolia 33 25.4. Měnové riziko Banka není vystavena měnovému riziku, jelikož neprovádí devizové a cizoměnové operace. 25.5. Operační, právní a ostatní rizika Operačním rizikem se rozumí riziko ztráty banky vlivem nepřiměřenosti či selhání vnitřních procesů, lidského faktoru nebo systému či riziko ztráty banky vlivem vnějších událostí a včetně rizika ztráty v důsledku porušení či nenaplnění právní normy. Banka tato rizika sleduje, průběžně vyhodnocuje a přijímá opatření za účelem minimalizace těchto rizik. Na konci roku 2004 byl na základě požadavku ČNB zpracován předpis Řízení operačního rizika, platný od 1. 1. 2005, který vymezuje základy sledování, hodnocení a omezování operačního rizika s perspektivou dalšího rozvoje systému řízení. Banka je vystavena operačnímu riziku uvnitř zejména v oblastech: 1) Procesy a činnosti, které zahrnují toky prostředků z banky nebo do banky s podílem lidského faktoru s rizikem výskytu chyb nebo podvodné činnosti 2) Oblasti a činnosti, které vykonává a za který je odpovědný omezený počet pracovníků (max. 2), kde hrozí riziko, že při absenci nebudou zajištěny základní provozní funkce banky. 3) Procesy a činnosti, při kterých v důsledku jednání klienta nepřímo mohou vznikat ztráty, či ušlé výnosy nebo neefektivně vynaložené náklady (s výjimkou ztrát z titulu úvěrového rizika). 4) Právní oblast s rizikem právních sporů a rizikem uzavření smluv s nevýhodnými podmínkami pro banku 5) Oblast informačních technologií V rámci předpisu jsou uvedeny dosud známé možné události s dopadem na banku a opatření k jejich eliminaci nebo k omezení rozsahu ztrát. 25.6. Právní rizika Proti bance nejsou vedeny žádné právní spory. 26. PŘEDPOKLÁDANÁ REÁLNÁ HODNOTA AKTIV A PASIV Reálná hodnota (fair value) představuje částku, za kterou může být aktivum směněno nebo závazek vyrovnán mezi znalými, ochotnými stranami v nespřízněné transakci za obvyklých podmínek. Odhad reálné hodnoty je prováděn na základě údajů o příslušných tržních hodnotách a informacích o finančních instrumentech. V případech, kdy tržní ceny nejsou k dispozici, jsou reálné hodnoty stanoveny na základě posouzení současných ekonomických podmínek, aktuálních směnných kurzů, úrokových sazeb a dalších faktorů. Některé z výše uvedených faktorů se vyznačují jistou mírou nejistoty a jejich stanovená reálná hodnota nemůže být vždy zaměňována za skutečnou tržní hodnotu a v mnoha případech by nemusela být dosažena při prodeji daného finančního instrumentu. Změny ve výchozích předpokladech použitých pro stanovené reálné hodnoty by mohly mít významný dopad na stanovenou reálnou hodnotu. Následující tabulka shrnuje rozdíly mezi účetními hodnotami a reálnými hodnotami aktiv a pasiv, které nejsou prezentovány ve finančních výkazech v reálných hodnotách: Vykazovaná hodnota Reálná hodnota Vykazovaná hodnota Reálná hodnota 2005 2005 2004 2004 Příloha Výsledky k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss Finanční aktiva 34 Pohledávky za bankami Úvěry a pohledávky za klienty Cenné papíry držené do splatnosti Finanční pasiva 152 1 498 151 152 1 618 151 10 781 152 10 862 151 Emitované dluhopisy 1 199 1 240 330 340 Pohledávky za bankami Reálná hodnota běžných účtů odpovídá jejich účetní hodnotě. Vzhledem k tomu, že termínované pohledávky jsou obecně přeceňovány v relativně krátkých obdobích, je odůvodněné použít jejich účetní hodnotu jako odhad reálné hodnoty. Úvěry a pohledávky za klienty Reálné hodnoty úvěrů jsou odhadnuty na základě diskontovaných peněžních toků s použitím zero-coupon bond křivky, konstruované na základě výnosové křivky k danému časovému období. Úvěry a pohledávky za klienty jsou vykazovány v čisté hodnotě, tj. včetně opravných položek. Cenné papíry držené do splatnosti Reálná hodnota dlouhodobých cenných papírů držených do splatnosti je stanovena na základě aktuálních tržních cen nebo na základě kotovaných cen burzou nebo bankami obchodujícími s danými cennými papíry. U krátkodobých cenných papírů (státní pokladniční poukázky) vzhledem k tomu, že k jejich splatnosti dochází v krátkém časovém období (max. do 1 roku, zpravidla ale do 3 měsíců) odpovídá reálná hodnota jejich účetní hodnotě. Emitované dluhopisy Reálná hodnota je stanovena jako současná hodnota diskontovaných budoucích peněžních toků s použitím zero-coupon bond křivky, konstruované na základě výnosové křivky k danému časovému období. 27. VÝZNAMNÉ UDÁLOSTI PO DATU ÚČETNÍ ZÁVĚRKY Po datu účetní závěrky nenastaly žádné významné události, které by měly vliv na účetní závěrku. V Praze dne 21.3.2006 Podpis statutárního orgánu člen představenstva Friedrich Klaiber Výsledky Příloha k účetní hospodaření závěrce• Jahresabschluss předseda představenstva Doc. Ing. František Pavelka, CSc. 35 10. Zpráva ovládané osoby Zpráva společnosti Wüstenrot hypoteční banka a.s. se sídlem Praha 5, Smíchov, nám. Kinských 2/602 , PSČ: 150 00, IČ: 26747154, zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze v oddílu B, vložce č. 8055 („Společnost“) o vztazích mezi propojenými osobami ve smyslu ustan. § 66a odst. 9 zák. č. 513/1991 Sb., obchodního zákoníku za účetní období od 1. 1. 2005 do 31. 12. 2005 („Předmětné účetní období“) 1. Propojené osoby 1.1. Ovládající osoba Společnosti je známa následující osoba jako osoba ovládající Společnost v Předmětném účetním období: Společnost Wüstenrot & Württembergische AG, se sídlem Gutenbergerstraße 30, D-70176 Stuttgart, Spolková republika Německo, zapsaná v obchodním rejstříku Obvodního soudu ve Stuttgartu, Spolková republika Německo pod číslem HR B 20203. 1.2. Podíl ovládající osoby Společnosti je známo, že společnost Wüstenrot & Württembergische AG v Předmětném účetním období disponovala ve Společnosti 90-ti % hlasovacích práv. 1.3. Ostatní osoby ovládané stejnou ovládající osobou Společnosti ovládané v Předmětném účetním období stejnou ovládající osobou, na kterých tato ovládající osoba drží následující podíly, které jsou známy a jsou následující: Společnost sídlo stát Podíl na kapitálu přímý 3B Boden-Bauten-Beteiligungs-GmbH Stuttgart SRN Allgemeine Rentenanstalt Pensionskasse AG Stuttgart SRN 72,01% Altmark Versicherungsmakler GmbH Stuttgart SRN 100,00% Baden-Württembergische Kapitalanlagengesellschaft mbH Stuttgart SRN 57,31% Beteiligungs-GmbH der Württembergischen Stuttgart SRN 72,01% Düsseldorf SRN 50,00% Stuttgart SRN 100,00% Erasmus Groep B.V. Rotterdam Nizozemí GFW Gesellschaft zur Förderung von Wohneigentum mbH Leonberg SRN 97,16% GMA Gesellschaft für Markt- und Absatzforschung mbH Dr. Gubelt Grundstücks-Vermietungsgesellschaft mbH Zpráva Výsledky ovládané hospodaření osoby• Jahresabschluss Elektra Beteiligungs-AG 36 nepřímý 100,00% 100,00% Ludwigsburg SRN 100,00% Hinterbliebenenfürsorge der Deutschen Beamtenbanken GmbH** Karlsruhe SRN 61,79% IVB-Institut für Vorsorgeberatung, Risiko- u. Finanzan. GmbH** Karlsruhe SRN 68,03% Karlsruher Beamtenversicherung AG** Karlsruhe SRN 69,27% Karlsruher Hinterbliebenenkasse AG** Karlsruhe SRN 56,96% Karlsruher Lebensversicherung AG** Karlsruhe SRN 69,27% Karlsruher Rechtsschutz-Schadenregulierungs-GmbH** Karlsruhe SRN 69,27% Karlsruher Rechtsschutzversicherung AG** Karlsruhe SRN 69,27% Karlsruher Rendite Immobilien GmbH** Karlsruhe SRN 69,27% Karlsruher Versicherung AG** Karlsruhe SRN 69,27% KLV BAKO Dienstleistungs-GmbH** Karlsruhe SRN 62,20% KLV BAKO Vermittlungs-GmbH** Karlsruhe SRN 50,50% KLV Verwaltungsgesellschaft mbH** Karlsruhe SRN 69,27% Mendota Beteiligungs-GmbH Stuttgart SRN Miethaus und Wohnheim GmbH i.L. Leonberg SRN 97,16% Atlanta USA 100,00% Nord- Deutsche AG Versicherungs-Beteiligungsgesellschaft Hamburg SRN 100,00% Riesterer GmbH i.L. Stuttgart SRN 100,00% Schloßhotel Eyba GmbH & Co. KG** Eyba SRN 69,12% Schloßhotel Eyba Verwaltungs-GmbH** Eyba SRN 69,02% Schwarzwaldhotel Rothaus GmbH & Co. KG** Grafenhausen-Rothaus SRN 69,27% Schwarzwaldhotel Rothaus Verwaltungs-GmbH** Grafenhausen-Rothaus SRN 69,27% Stuttgarter Baugesellschaft von 1872 AG Stuttgart SRN 72,01% TÜ 28 Grundbesitz GmbH & Co. KG Stuttgart SRN 72,00% W&W Advisory Dublin Ltd. Dublin Irsko 95,51% Luxemburg Luxemburg 95,32% Dublin Irsko 95,51% W&W Asset Management GmbH Stuttgart SRN 48,98% W&W Beteiligungsgesellschaft mbH Stuttgart SRN 100,00% Dublin Irsko 100,00% Ludwigsburg SRN 51,00% W.B.I. Verwaltungsgesellschaft mbH** Hamburg SRN Weißensee, BWS. Grundstücksverw. GmbH & Co. KG** Hamburg SRN 69,27% Wohnpark Caputh, WPC. Grundstücksverw. GmbH & Co. KG** Hamburg SRN 70,56% Wohnpark Potsdam, WPP. Grundstücksverw. GmbH & Co. KG** Hamburg SRN 70,56% Württembergische France Strasbourg SARL Straßburg Francie 100,00% Württembergische Krankenversicherung AG Stuttgart SRN 100,00% Württembergische Lebensversicherung AG Stuttgart SRN 72,01% Württembergische Rechtschutz Schaden-Service-GmbH Stuttgart SRN 100,00% Württembergische UK Ltd. London Velká Británie 100,00% Württembergische Versicherung AG Stuttgart SRN 100,00% Württfeuer-Beteiligungs GmbH Stuttgart SRN 100,00% Wüstenrot Leonberger Immobilien GmbH Leonberg SRN 32,00% Wüstenrot Bank AG Pfandbriefbank Ludwigsburg SRN 100,00% Wüstenrot Bausparkasse AG Ludwigsburg SRN 89,96% Wüstenrot GmbH & Co. Grundstücks-KG Ludwigsburg SRN 100,00% Wüstenrot Grundstücksverwertungs-GmbH Ludwigsburg SRN 100,00% Wüstenrot Haus- und Städtebau GmbH W&W Asset Management AG, Luxemburg W&W Asset Management Dublin Ltd. W&W Finance Dublin Ltd. W&W Informatik GmbH Ludwigsburg SRN 100,00% Praha ČR 90,00% Wüstenrot service s.r.o. Praha ČR 50,00% Wüstenrot stambena štedionica d.d., Zagreb Zagreb Chorvatsko 37,50% Bratislava SR 40,00% Wüstenrot - stavební spořitelna a.s. Praha ČR 52,46% Wustenrot, životní pojišt‘ovna, a.s., Praha ČR 50,00% Warszawa Polsko 50,00% Wüstenrot Życie TU S.A. w likwidacji ** nepřímý většinový podíl je od 23. 11. 2005 48,30% 69,27% Wüstenrot hypoteční banka a.s. Wüstenrot stavebná sporitel‘ňa a.s., Bratislava 46,53% 66,30% 7,20% Výsledky Zpráva ovládané hospodaření osoby• Jahresabschluss Minneapolis Investment Associates L.P. 100,00% 37 2. Smlouvy platné v Předmětném účetním období mezi Společností a propojenými osobami 2.1. Smlouvy se společností Wüstenrot - stavební spořitelna a.s. a) Smlouva o poskytování tzv. kombinovaných produktů ze dne 13. 6. 2003. Jedná se o smlouvu o spolupráci při poskytování společných produktů, která spočívá zejména ve zjednodušení administrativních kroků souvisejících s poskytováním společných produktů pro klienty a ve vzájemném informování o plnění povinností vyplývajících ze smluv uzavřených v těchto případech. Ze smlouvy nevyplývají žádná vzájemná finanční plnění. b) Nájemní smlouva o nájmu nebytových prostor na adrese náměstí Kinských 2/602, Praha 5 ze dne 30. 9. 2004. Nájemné za nebytové prostory včetně nákladů na správu domu, které jsou předmětem této smlouvy činí 304 843,40 Kč za měsíc. Na zálohách za služby uhradila společnost v Předmětném účetním období celkem 532 926 Kč. c) Smlouva o nevýhradním obchodním zastoupení uzavřená podle ustanovení § 652 a násl. obchodního zákoníku uzavřená dne 30. 12. 2004. Podle této smlouvy poskytuje společnost plnění Wustenrot - stavební spořitelně a.s. ve výši 1,1 % z celkového objemu schválených úvěrových prostředků z úvěrových smluv uzavřených na základě činnosti zástupce pro zastoupeného. V souladu se smlouvou uhradila společnost v Předmětném účetním období celkem 5 413 261 Kč. 2.2. Smlouvy se společností Wüstenrot, životní pojišťovna, a.s. a) Smlouva o poskytování příspěvku zaměstnavatele k soukromému životnímu pojištění zaměstnanců ze dne 16. 1. 2003. Výše poskytnutých příspěvků v Předmětném účetním období činila úhrnem 120 000 Kč. b) Smlouva o spolupráci ze dne 30. 4. 2003 stanovující principy spolupráce mezi oběma společnostmi při nabídce kombinace hypotečního úvěru s kapitálovým životním pojištěním. Na základě smlouvy v Předmětném účetním období nebyla poskytnuta žádná plnění. c) Dodatek číslo 1 ke smlouvě o spolupráci ze dne 12. 11. 2004 stanovující rozdělení nákladů mezi oběma společnostmi poskytování zproštění od placení úroků v případě pojistné události. Z této smlouvy nebylo poskytnuto Wüstenrot, životní pojišťovně, a.s. v Předmětném účetním obdobní žádné plnění. d) Smlouva o nevýhradním obchodním zastoupení ze dne 20. 6. 2003. Na základě smlouvy v Předmětném účetním období nebyla poskytnuta žádná plnění. 2.3. Smlouvy se společností Wüstenrot service s.r.o. a) Smlouva o obchodním zastoupení ze dne 7. 1. 2003. b) Dodatek č. 2 ke Smlouvě o obchodním zastoupení ze dne 7. 1. 2003 - Provize 2004 - ze dne 17. 12. 2003. Dodatek se týkal provizí v roce 2004. c) Dodatek č. 3 ke Smlouvě o obchodním zastoupení ze dne 7. 1. 2003 – Provize 2004 – CUP WHB ze dne 16. 1. 2004. Na základě smlouvy ve znění dodatků poskytla Společnost v Předmětném účetním období plnění v úhrnné výši 686 063 Kč. 2.4. Další smlouvy s propojenými osobami S výjimkami uvedenými v ustan. 2.1. – 2.3. této Zprávy nebyly Společností v Předmětném účetním období uzavřeny s propojenými osobami žádné další smlouvy. 3. Ostatní opatření přijatá nebo uskutečněná v Předmětném účetním období Společností v zájmu nebo na popud propojených osob V zájmu nebo na popud propojených osob nebyla Společností v Předmětném účetním období přijata nebo uskutečněna žádná jiná opatření. 4. Újma Společnosti v Předmětném účetním období Výsledky Zpráva ovládané hospodaření osoby• Jahresabschluss Všechny shora uvedené smlouvy a právní úkony byly Společností uzavřeny a uskutečněny vždy s péčí řádného hospodáře a za podmínek obvyklých v obchodním styku. Společnosti na jejich základě v Předmětném účetním období nevznikla žádná újma nebo nevýhoda. 38 Tato zpráva byla vypracována statutárním orgánem Společnosti na základě těch údajů, které mu jsou v důsledku výkonu dané funkce s péčí řádného hospodáře známy. V Praze, dne 23. 2. 2006 Wüstenrot hypoteční banka a.s. Doc.Ing. František Pavelka, CSc. předseda představenstva Friedrich Klaiber člen představenstva Franz Meisel člen představenstva Zpráva dozorčí rady Dozorčí rada společnosti Wüstenrot hypoteční banka a.s. prováděla všechny činnosti, které jí ukládá zákon a stanovy společnosti, a při svých schůzích se podrobně zabývala zásadními otázkami obchodní politiky banky, finančního plánu, řízení rizik a výsledky činností vnitřního auditu. Od představenstva společnosti obdržela k tomu všechny potřebné podklady a informace. Dozorčí rada pravidelně dohlížela na činnost představenstva, členové představenstva byli pravidelně zváni na jednání dozorčí rady. Předloženou účetní závěrku prověřila auditorská společnost NÖRR STIEFENHOFER LUTZ CZ Consulting, s.r.o. a vydala k ní svůj výrok bez výhrad. Dozorčí rada obdržela auditorskou zprávu a nemá k ní připomínky. Dozorčí rada konstatovala, že účetní knihy jsou řádně vedeny a odpovídají skutečnosti a že podnikatelská činnost společnosti je prováděna v souladu s právními předpisy, stanovami a pokyny valné hromady. Dozorčí rada navrhuje, aby účetní závěrka, auditorské zpráva, zpráva propojených osob a návrh na úhradu ztráty, které souhlasně vzala na vědomí, byly předloženy ke schválení valné hromadě. Výsledky Zpráva dozorčí hospodaření rady • Jahresabschluss Dozorčí rada vyslovuje poděkování všem pracovníkům a představenstvu za práci, kterou vykonali v roce 2005. 39 40 Výrok Výsledky auditora hospodaření • Jahresabschluss 41 Výsledky Výrok auditora hospodaření • Jahresabschluss Prodejní síť PRAHA: Informační a poradenské centrum: Praha 5, Janáčkovo nábř. 41, tel.: 257 092 492 Oblastní zastoupení: Praha 1, Na Florenci 19, • Spálená 29, • Vodičkova 28, • Praha 2, Korunní 60, • Praha 4, Dačického 15 • Praha 6, Rooseveltova 33, • Praha 8 - Karlín, Pobřežní 68 STŘEDOČESKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Praha 5, Janáčkovo nábř. 41, tel.: 257 092 492 Oblastní zastoupení: Benešov, Malé náměstí 73, • Beroun, Palackého 90, • Brandýs nad Labem, Masarykovo nám. 60, • Mladá Boleslav, tř. V. Klementa 821, • Příbram, gen. Tesaříka 162, • Rakovník, Husovo náměstí 113, JIHOČESKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: České Budějovice, Biskupská 3/130, tel.: 386 350 947, fax.: 386 350 949 Oblastní zastoupení: České Budějovice, Chelčického 3, • Český Krumlov, tř. Míru 190, • Jindřichův Hradec, Rybniční 187, • Prachatice, Na Zlaté stezce 167 • Strakonice, Velké náměstí 49, • Tábor, Husovo nám. 591 • Tábor, Údolní 1821 PLZEŇSKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Plzeň, U Zvonu 9, tel.: 377 328 632, fax 377 328 627, Oblastní zastoupení: Rokycany, Palackého 194/1 KARLOVARSKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Karlovy Vary, Sokolovská 100/483, tel./fax: 353 449 808, tel.: 353 449 895 • Oblastní zastoupení: Cheb, Brandlova 5 • Chodov, Staroměstská 377, • Karlovy Vary – Stará Role, Závodu míru 102, ÚSTECKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Ústí nad Labem, Moskevská 5, tel.: 475 216 141, tel./fax: 475 201 845 Oblastní zastoupení: Chomutov, Klostermannova 138, • Teplice, Krupská 264/12 LIBERECKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Liberec III, tř. 1. máje 9/863, tel.: 486 131 251, fax: 485 109 208 Oblastní zastoupení: Liberec III, tř. 1. máje 9/863, • Železná 253/20, KRÁLOVÉHRADECKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Hradec Králové, Gočárova tř. 1096, tel.: 495 532 192, fax: 495 532 126 PARDUBICKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Pardubice, Jahnova 8, tel.: 466 614 910 tel./fax: 466 614 908 Oblastní zastoupení: Česká Třebová, Bezručovo nám. 1787 KRAJ VYSOČINA: Informační a poradenské centrum: Jihlava, Farní 4, tel.: 567 330 940, fax.: 567 330 941 Oblastní zastoupení: Humpolec, Kamarytova 178, • Pelhřimov, Svatovítské nám. 126, JIHOMORAVSKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Brno, Minoritská 10, tel.: 542 215 586, fax: 542 215 587 Oblastní zastoupení: Brno, Minoritská 12, • Blansko, Pražská 66 • Hodonín, Národní tř. 20, • Vyškov, Dobrovského 1, OLOMOUCKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Olomouc, Riegrova 7, tel.: 585 234 899 , tel./fax: 585 220 429 Oblastní zastoupení: Hranice na Moravě, Masarykovo nám. 72, • Jeseník, Školní 29 • Olomouc, tř. Svobody 31, • Přerov, Dr. Skaláka 1, • Žerotínovo nám 14 • Šumperk, M. R. Štefánika 1a • Uničov, Masarykovo nám. 18 MORAVSKOSLEZSKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Ostrava, Smetanovo náměstí 2, tel.: 596 263 183, fax: 596 263 182 • Oblastní zastoupení: Bruntál, nám. Míru 25 • Frenštát pod Radhoštěm, Nádražní 1761, • Frýdek-Místek, Malé náměstí 100, • T. G. Masaryka 602 • Havířov, Dlouhá třída 65 • Hlučín, ČSA 2a • Karviná-Fryštát, K. Sliwki 783 • Nový Jičín, Žižkova 43 • Opava, Oblouková 19 • Ostrava-Hrabůvka: Horní 10 • Ostrava-Mariánské Hory, 28. října 854, tel.: 596 626 481 • Ostrava-Poruba, tř. 17. listopadu 645 • Ostrava-Vítkovice, Erbenova 19 • Ostrava-Zábřeh, DMH - Výškovická 122 ZLÍNSKÝ KRAJ: Informační a poradenské centrum: Zarámí 4432, 761 77 Zlín, tel./fax: 577 595 415 Oblastní zastoupení: Kroměříž, Kovářská 118, Riegrovo nám. 19 • Uherské Hradiště, Mariánské nám. 45, Masarykovo nám. 155, • Vizovice, Masarykovo nám. 22 INFORMAČNÍ SLUŽBY Prodejní Výsledkysíť hospodaření • Jahresabschluss Zelená linka: 800 225 555 • Tel.: 257 092 600 • Internet: www.wuestenrot.cz • E-mail: [email protected] 42
Podobné dokumenty
PŘÍLOHA K ÚČETNÍ ZÁVĚRCE ZA ROK 2003 Název společnosti
Sb., o účetnictví, ve znění pozdějších předpisů, pro účetní jednotky, které jsou bankami a jinými finančními
institucemi a opatřením Ministerstva financí č.j.281/89 759/2001, kterým se stanoví účto...
Dodatek základního prospektu
organizačně Wüstenrot – stavební spořitelna a.s. a metodicky útvar Prodeje a marketingu společnosti. Pouze poradci, kteří
získají certifikát Wüstenrot hypoteční banky, mohou nabízet její produkty.
...
