Výroční zpráva
Transkript
Výroční zpráva
Vyrocni zprava za obdobf od 1. 1. 2014 do 31. 12. 2015 Prazsky fond, uzavreny investicnf fond, a. s. OBSAH Zprava statutarnfho organu o podnikatelske cinnosti investicnfho fondu a o stavu jeho majetku ........................................... 1 Profil Fondu ...................................................... .......................................................................................................................... 3 ucetnf zaverka ......................................... ..................................................................................................................................9 Zprava o vztazfch ... .... ...... ................................... ................ ................ .... ......................... ...... .......... ......................................... 29 Zprava statutarnfho organu o podnikatelske cinnosti investicnfho fondu a 0 stavu jeho majetku CINNOST FONDU V ROCE 2015 v obdobf od 1. 1. 2014 do 31. 12. 2015 (dale take "ucetnf obdobf") doslo k V)fznamnym zmenam v ramci spolecnosti Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., (dale take "Fond"). V roce 2014 Fond realizoval nakup 100 % obchodnfho podflu spolecnosti 28. pluku T. L., s.r.o., ICO: 25661647. Nasledne v prubehu roku 2015 v dusledku realizace fuze sloucenfm, ve smyslu ustanovenf zakona c. 125/ 2008 Sb., o pi'emenach obchodnfch spolecnostf a druzstev, v platnem znenf, doslo k zaniku di'fve nabytych spolecnostf Dejvice House, a. s., ICO: 01645200, INSTITUT Dr. NEUMANN, spol. s r.o., ICO: 48539783 a 28. pluku T. L., s.r.o., ICO: 25661647 a k pi'echodu jejich jmenf na nastupnickou spolecnost (Fond). v prubehu roku 2015 doslo k prodeji vetsiny hmotneho majetku spolecnosti. v uplynulem obdobf byly provadeny ukony smerujfcf k pi'emene obhospodarovaneho Fondu na samospravny fond s administratorem. Dne 1. 6. 2015 nabylo pravnf moci rozhodnutf CNB o povolenf k cinnosti samospravneho investicnfho fondu podle § 480 ZISIF. Administratorem Fondu se stala AMISTA investicnf spolecnost, a. s. HOSPODARENf FONDU Verny a vycerpavajfcf obraz o hospodarenf spolecnosti poskytuje i'adna Ocetnf zaverka sestavena za obdobf od 1. 1. 2014 do 31. 12. 2015 (11 dale jen ucetnf obdobf") a Prfloha ucetnf zaverky, vcetne zpravy auditoru spolecnosti TPA Horwath Audit, s.r.o., evidencnf cfslo dekretu 080, ktere jsou nedflnou soucastf teto V'{rocnf zpravy. Hospodarenf spolecnosti skoncilo v roce 2015 vykazanym hospodarskym V)fsledkem ve vysi 703 416 tis. Kc pred zdanenfm. Zisk je tvoren zejmena V)fnosy z prodeje dlouhodobeho majetku a naklady vyplyvajfcfmi z teto cinnosti. STAV MAJETKU AKTIVA Fond vykazal v rozvaze k 31. 12. 2015 aktiva v celkove vysi 757 939 tis. Kc. Ta jsou tvoi'ena predevsfm dlouhodobym hmotnym a nehmotnym majetkem v hodnote 1 946 tis. Kc, ostatnfmi aktivy ve V)fsi 461197 tis. Kc a vklady na bankovnfch uctech ve V)fsi 294 796 tis. Kc. PA51VA Celkova pasiva Fondu ve V)fsi 757 939 tis. Kc jsou tvoi'ena zejmena vlastnfm kapitalem Fondu ve V)fsi 713 816 tis. Kc (pricemz vysledek hospodarenf bezneho obdobf dosahl V)fse 667 698 tis. Kc) a rezervami ve V)fsi 37 961 tis. Kc. 1 vYHLED PRO ROK 2016 v prubehu F' roku 2016 prechazi Fond na ,hlbernujfd" rezim, nadale budou vyhledavany da lsi p7fleiitosti k prfpadnym investidm v ramci investicni strategie Fondu a zaroveri budou sledovany pi'ipadne legislativni zmeny vztahujfd se k cinnostl samospravneho investicniho fondu. V Praze dne 31. bi'ezna 2016 2 Profil Fondu Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., (dale take ,Fond"). Ucetnfm obdobim se pro ucely teto V'{rocnf zpravy rozumf obdobi od 1. 1. 2014 do 31. prosince 2015. 1. ZAKLADNI UDAJE 0 FONDU Nazev: Obchodnf firma: Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s. Sfdlo: Ulice: Seifertova 9 Obec: PSC: Praha 3 13000 Vznik: Spolecnosti Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., (dale take "Fond") bylo udeleno povolenf k cinnosti Ceskou narodnf bankou dne 29. 10. 2007 pod C. j.: Sp/541/309/2007/4 2007/17770/540, ktere nabylo pravnf moci dne 30. 10. 2007. Valna hromada Fondu schvalila dne 24. 3. 2015 die pozadavku zakona c. 240/2013 Sb., o investicnfch spolecnostech a investicnfch fondech {dale take ,ZISIF") nove stanovy Fondu a statutarnfm organem zvolila spolecnost AMISTA investicnf spolecnost, a. s. Tfmto dnem se Fond stal nesamospravnym investicnfm fondem s pravnf osobnostf, zapsanym do seznamu vedeneho Ceskou narodnf bankou die§ 597 ZISIF. Dnem 1. 6. 2015 nabylo pravnf moci rozhodnutf Ceske narodnf banky c. j.: 2015/055160/CNB/570 Sp/2014/229/CNB/571 ze dne 21. 5. 2015., jfmz bylo udeleno povolenf k cinnosti samospravneho investicnfho fondu. Na zaklade tohoto rozhodnutf Fond (a) nenf opravnen pi'esahnout rozhodny limit, (b) je fondem kvalifikovanych investoru a (c) nenf opravnen provadet svou vlastnr administraci. ldentifikacnf udaje: ICO: 28191501 DIC: CZ28191501 Zakladnf kapital : Zakladnf kapital: 51 800 000 Kc; splaceno 100% Akcie: Akcie: 259 ks kmenov'{ch akcif na jmeno v listinne podobe ve jmenovite hodnote 200 000 Kc Cisty obchodnf majetek: 713 815 tis. Kc PREDSTAVENSTVO Predseda predstavenstva: Martin Pokorny narozen:31. 7.1969 vzdelanf: sti'edoskolske 3 Clen pi'edstavenstva: Martin Kulhav'{ narozen:6.3. 1970 vzdelanf: stfedoskolske Clen pi'edstavenstva: Pavel Citta narozen:22.8. 1971 vzdelanf: sti'edoskolske DOZORCf RADA Pi'edseda dozorcf rady: lng. Michal Maly narozen:17.6. 1959 vzdelanf: vysokoskolske Clen dozorcf rady: Marek Padevet narozen:29.5. 1974 vzdelanf: sti'edoskolske Clen dozorCf rady: Frantisek Jiranek narozen:29.3. 1972 vzdelanf: stfedoskolske 2. UDAJE 0 ZMENACH SKUTECNOSTfZAPISOVANYCH DO OBCHODNfHO REJSTRfKU, KE KTERYM DOSLO BEHEM UCETNfHO OBDOBf Zmena ve slozenf statutarnfho organu: Pi'edstavenstvo: Pi'edseda pi'edstavenstva: Martin Kulhav'{ (vymazano 15. cervence 2015) Pi'edseda pi'edstavenstva: Martin Pokorny (zapsano 28. kvetna 2014) (vymazano 16. dubna 2015) (zapsano 15. cervence 2015) Clen pi'edstavenstva: AM ISTA investicnf spolecnost, a. s. (zapsano 16. dubna 2015) (vymazano 15. cervna 2015) ICO: 274 37 558 Pobi'eznf 620/3, Praha 8, PSC 186 00 Pi'i V'{konu funkce zastupuje: (zapsano 16. dubna 2015) lng. Petr Janousek (vymazano 15. cervna 2015) Clen pi'edstavenstva: Martin Pokorny (vymazano 28. kvetna 2014) Clen pi'edstavenstva: Martin Kulhav'{ (zapsano 28. kvetna 2014) (vymazano 16. dubna 2015) (zapsano 15. cervna 2015) Clen pi'edstavenstva: Pavel Citta (zapsano 15. cervna 2015) Zpusob jednanf: Jmenem spolecnosti jedna a podepisuje pi'edseda pi'edstavenstva. Za spolecnost jedna clen predstavenstva. (vymazano 16. dubna 2015) (zapsano 16. dubna 2015) (vymazano 15. cervna 2015) Za spolecnost jedna predseda predstavenstva. (zapsano 15. cervna 2015) 4 Ostatni skutecnosti : Obchodni korporace se podi'idila zakonu jako celku postupem podle (zapsano 23. kvetna 2014) § 777 odst. 5 zakona c. 90/2012 Sb., o obchodnich spolecnostech a druzstvech. v dtisledku realizace fuze sloucenim doslo k zaniku spolecnosti (zapsano 12. bi'ezna 2015) Dejvice House, a. s., se sidlem Seifertova 823/9, Zizkov, 130 00 Praha 3, ICO: 01645200, zapsane v obchodnim rejsti'fku vedenem Mestskym soudem v Praze, spisova znacka B 19088 a k pi'echodu jejfho jmenf na nastupnickou spolecnost Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., se sfdlem Praha 3, Seifertova 9, PSC 130 00, ICO: 28191501, zapsanou v obchodnfm rejsti'iku vedenem Mestskym soudem v Praze, spisova znacka B 12757. Spolecnost Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., se stala univerzalnfm nastupcem spolecnosti Dejvice House, a. s., a vstoupila tak do pravniho postavenf spolecnosti Dejvice House, a.s. v dtisledku realizace fuze sloucenfm doslo k zaniku spolecnosti (zapsano 12. bi'ezna 2015) INSTITUT Dr. NEUMANN, spol. s r. o. se sidlem Seifertova 823/9, Zizkov, 130 00 Praha 3, ICO: 48539783, zapsane v obchodnfm rejsti'fku vedenem Mestskym soudem v Praze, spisova znacka C 19498 a k pi'echodu jejfho jmenf na nastupnickou spolecnost Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., se sfdlem Praha 3, Seifertova 9, PSC 130 00, ICO: 28191501, zapsanou v obchodnfm rejsti'fku vedenem Mestskym soudem v Praze, spisova znacka B 12757. Spolecnost Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., se stala univerzalnfm nastupcem spolecnosti INSTITUT Dr. NEUMANN, spol. s r. o., a vstoupila tak do pravniho postavenf spolecnosti INSTITUT Dr. NEUMANN, spol. s r. o. V dtisledku realizace fuze sloucenim doslo k zaniku spolecnosti 28. pluku T. L., s.r.o., (zapsano 12. bi'ezna 2015) se sfdlem Seifertova 823/9, Zizkov, 130 00 Praha 3, ICO: 25661647, zapsane v obchodnim rejsti'fku vedenem Mestskym sou dem v Praze, spisova znacka c 59059 a k pi'echodu jejfho jmeni na nastupnickou spolecnost Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., se sfdlem Praha 3, Seifertova 9, PSC 130 00, ICO : 28191501, zapsanou v obchodnfm rejsti'fku vedenem Mestskym soudem v Praze, spisova znacka B 12757. Spolecnost Prazsky fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s., se stala univerzalnim nastupcem spolecnosti 28. pluku T. L., s.r.o., a vstoupila tak do pravniho postavenf spolecnosti 28. pluku T. L., s.r.o. 3. UDAJE 0 SPOLECNOSTI, KTERA V UCETNfM OBDOBf OBHOSPODAROVALA FOND Fond je samospravnym investicnim fondem, ktery je na zaklade povolenf k cinnosti samospravneho investicnfho fondu udeleneho Ceskou narodnf bankou opravnen se obhospodai'ovat. Fond je tak ve smyslu § 8 ZISIF obhospodai'ovatelem Fondu. V prubehu ucetnfho obdobf vykonaval obhospodai'ovatel ve vztahu k Fondu bezne cinnosti die statutu Fondu a v souladu s nfm. Portfolio manazer Portfolio manazer Martin Pokorny narozen:31. 7.1969 5 Svou profesnf drahu zapocal v roce 1994 jako zprostredkovatel v oblasti nemovitostf. Od roku 2006 pusobf ve spolecnosti Prazska sprava nemovitostf, s.r.o., kde zastava funkci administratora a likvidatora spolecnostf. Clenem predstavenstva Fondu je od roku 2007. 4. UDAJE 0 DEPOZITARI FONDU Obchodnf nazev: Ceska sporitelna, a. s. Sfdlo: Olbrachtova 1929/62, 140 00 Praha 4 ICO: 45244782 Ceska sporitelna, a.s. vykonava pro Fond depozitare od 18. 6. 2007. 5. UDAJE 0 HLAVNfM PODPURCI V ucetnfm obdobf pro Fond nevykonavaly cinnost hlavnfho podpurce zadne osoby opravnene poskytovat investicnf sluzby. 6. UDAJE 0 OSOBACH, KTERA BYLY DEPOZITAREM POVERENY USCHOVOU NEBO OPATROVANfM MAJETKU FONDU, POKUD JE U TECHTO OSOB ULOZENO NEBO TEMITO OSOBAMI JINAK OPATROVANO VfCE NEZ 1% MAJETKU FONDU Depozitar nepoveril v ucetnfm obdobf zadnou osobu uschovou nebo opatrovanfm majetku Fondu. 7. UDAJE 0 UPLATACH PRACOVNfKU A VEDOUCfCH OSOB VYPlACENYCH OBHOSPODAROVATELEM FONDU JEHO PRACOVNfKUM NEBO VEDOUcfM OSOBAM AMISTA investicnf spolecnost, a. s., byla obhospodarovatelem Fondu do 31. 5. 2015. lnvesticnf spolecnost uvadf v predepsanem clenenf prehled o mzdach, uplatach a obdobnych pi'fjmech sv'{ch pracovnfku a vedoudch osob ve sve v'{rocnf zprave za rok 2015. Participace Fondu na techto uplatach je zahrnuta v uplate investicnf spolecnosti za poskytovanf sluzeb obhospodarovanf Fondu. Fond nevyplatil investicnf spolecnosti v ucetnfm obdobf zadne odmeny za zhodnocenf kapitalu. Od 1. 6. 2015 je obhospodarovatelem Fondu sam Fond (viz. bod c. 1 teto casti V'{rocnf zpravy). Fond nevyplatil vedoudm osobam ani pracovnfkum zadne uplaty 8. UDAJE 0 UPLATACH PRACOVNfKU A VEDOUcfCH OSOB VYPlACENYCH OBHOSPODAROVATELEM FONDU JEHO PRACOVNfKUM NEBO VEDOUCfM OSOBAM S PODSTATNYM VLIVEM NA RIZIKOvY PROFIL FONDU zadne takove odmeny nebyly obhospodarovatelem v ucetnfm obdobf vyplaceny. 9.1DENTIFIKACE MAJETKU, JEHOZ HODNOTA PRESAHUJE 1% HODNOTY MAJETKU FONDU Majetek Fondu ke dni ocenenf je tvoren pohledavkami ve vysi 461197 tis. Kc, financnfmi prostredky na bankovnfch uctech ve v'{si 294 796 tis. Kc a dlouhodobym hmotnym majetkem v recline hodnote ve v'{si 1 946 tis. Kc. 10. INFORMACE 0 AKTIVITACH V OBLASTI vYZKUMU A vYVOJE Fond nevyvfjel v ucetnfm obdobf zadne aktivity v teto oblasti. ll.INFORMACE 0 AKTIVITACH V OBLASTI OCHRANY ZIVOTNfHO PROSTREDf A PRACOVNE PRAVNfCH VZTAZfCH Fond vzhledem k predmetu sveho podnikanf neresf problemy ochrany zivotnfho prostredf a v ucetnfm obdobf nevyvfjel zadne aktivity v teto oblasti. 6 V ucetnim obdobi nebyl ve Fondu zamestnan zadny zamestnanec. 12. INFORMACE 0 ORGANIZACNfCH SLOZKACH V ZAHRANICf Fond nema zadnou organizacni slozku v zahranicf. 13. FONDOVY KAPITAL FONDU A vYvOJ HODNOTY AKCIE K datu: 31.12. 2015 Fondovy kapital (Kc): 713 815 036 Pocet vydanych zakladatelskych akcii (ks): Fondov'{ kapital na 1 akcii (Kc) : 31.12. 2013 575 043 701 259 259 2 756 043 2 220 246 Fondovy kapital na akcii 3000 2750 cv u ·;;; ·;;;; 2500 2250 2000 ~ rl 0 N ,...; '""! rl M ""'0 ""'0 ""'0 rl rl ""'0 rl ,...; N N «j ..0 ai rl rl ~ N '""! rl M cxi N rl M ~ ""' 0 N ~ ""' rl 0 N ,...; '""! rl M 14.1NFORMACE 0 PODSTATNYCH ZMENACH STATUTU FONDU V prubehu ucetniho obdobf doslo k nfze uvedenym aktualizadm statutu Fondu. K 24. 3. 2015 byla provedena zmena statutu Fondu v souvislosti s pi'eklopenfm na obhospodai'ovany fond ve smyslu pozadavku ZISIF a revizi ustanoveni o pravidlech a lhutach pro ocenovanf majetku a zavazku Fondu, kdy se nove aktualni hod nota akcie Fondu stanovuje nejmene ctyi'ikrat rocne, nejpozdeji pak vzdy k 25. kalendarnimu dni mesfce nasledujidho po skoncenf pi'fslusneho kalendarnfho ctvrtletf. K 1. 6. 2015 byla provedena zmena statutu Fondu v souvislosti s nabytfm pravnf moci rozhodnutf Ceske narodnf banky o udeleni povolenf k cinnosti samospravneho investicnfho fondu. Na zaklade tohoto rozhodnutf Fond (a) nenf opravnen pi'esahnout rozhodny limit, {b) je fondem kvalifikovanych investoru a (c) neni opravnen provadet svou vlastnf administraci. V dobe mezi rozvahov'{m dnem a datem sestavenf teto V'{rocnf zpravy byla provedena zmena statutu ke dni 1. 1. 2016, kdyz doslo k aktualizaci statutu zejmena v dusledku zmeny v'{se uplat za cinnosti poskytovane Fondu. 1S.INFORMACE 0 SKUTECNOSTECH, KTERE NASTALY PO ROZVAHOVEM DNI V do be mezi rozvahov'{m dnem a datem sestavenf teto v'{rocnf zpravy nenastaly zadne skutecnosti v'{znamne pro naplnenf ucelu v'{rocnf zpravy. 7 16. KOMENTAR K PRfLOHAM Soucastf teto Wrocnf zpravy jsou pi'flohy, ktere podavajf informace o hospodai'enf Fondu. Hodnoty uvadene v pi'flohach jsou uvedeny v tisfcfch Kc. Rozvaha, vykaz zisku a ztraty a Pi'ehled o zmenach vlastnfho kapitalu obsahujf udaje uspoi'adane podle zvlastnfho pravnfho pi'edpisu upravujfdho ucetnictvf. Z duvodu probehle fuze Fondu se spolecnostmi Dejvice House, a. s., a INSTITUT Dr. NEUMANN, spol. s r.o., pi'edstavujf udaje za bezne obdobf za tyto ti'i spolecnosti po vyloucenf vzajemnych vztahu. Kazda z polozek obsahuje informace o v'{si teto polozky za bezprosti'edne pi'edchazejfcf ucetnf obdobf, pi'icemz jde o polozky minuleho obdobf vztahujfcf se pouze k hospodai'enf Fondu. Pokud nejsou nektere tabulky nebo hodnoty vyplneny, udaje jsou nulove. DaiSf informace jsou uvedeny v Pi'floze ucetnf zaverky. v souladu se zakonnymi pi'edpisy obsahuje tato Wrocnf zprava tez Ucetnf zaverku vcetne Pi'flohy ucetnf zaverky, Zpravu nezavisleho auditora a Zpravu o vztazfch. 8 PRILOHA C. 1 ucetnf zaverka Ucetni jednotka: Prazsky fond, uzavreny investicni fond, a. s. Sidlo: Seifertova 9, 130 00 Praha 3 ICO: 28191501 Predmet podnikani: Cinnost fondu kvalifikovanych investoru Okamzik sestaveni ucetn i zaverky: 31. 3. 2016 ROZVAHA k 31. 12. 2015 (tis. Kc) AKTIVA Oznac. Poznamka 2a Pokladni hotovost, vklady u centralnfch bank Statnf bezkup6nove dluhopisy a ostatni cenne papfry prijfmane centralnf bankou k refinancovanf vydane vladnfmi institucemi 2b ostatnf 3 3a Pohledavky za bankami, za druzstevnfmi za loznami splatne na pozadanr 3b ostatni pohledavky 4 Pohledavky za nebankovnimi subjekty 4a 4b 5 Sa Sb 6 7 7a 7b 8 8a 8b 9 9a 9b 9c 10 lOa lOb 11 12 13 splatne na pozadanf 1 2 10 13 11 12 ostatnf pohledavky Dluhove cenne papfry vydane vladnfmi institucemi ostatnfch subjektu Akcie, podilove listy a ostatnf pod fly Ucasti s podstatnym vlivem v bankach v ostatnfch subjektech Ucasti s rozhodujfcfm vlivem v bank<kh v ostatnfch subjektech Dlouhodoby nehmotny majetek zrizovacf vydaje goodwill ostatnf Dlouhodoby hmotny majetek pozemky a budovy pro provoznf cinnost Ostatnf Ostatnf aktiva Pohledavky z upsaneho zaklad. kapitalu Naklady a prijmy pristfch obdobi 14 15 16 16 17 18 19 20 AKTIVA CELKEM 9 31.12.2015 1.1.2014 0 0 6 0 0 0 0 0 294 796 11265 294 796 11265 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1946 0 1946 461197 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 667 514 0 667 514 11935 0 0 757 939 7 690727 Poznamka PASIVA 21 Zavazky vilci bankam a druzstevnim zaloznam 31.12.2015 1.1.2014 0 0 la splatne na pozadani 0 0 lb ostatni zavazky 0 0 2 Zavazky vilci nebankovnim subjektilm 0 so 3SS 2a splatne na pozadani 22 0 0 v tom: usporne 0 0 2b ostatni zavazky 0 so 3SS 2ba v tom: usporne se splatnosti 0 0 2bb usporne s vypovedni lhiltou 0 0 2bc terminove se splatnosti 0 0 2bd terminove s vypovedni lhiltou 0 0 23 3 Zavazky z dluhov'fch cennych papiril 0 0 3a emitovane diu hove cenne papiry 0 0 3b ostatni zavazky z dluhov'fch cennych papiril 0 0 4 Ostatni pasiva 24 6162 3S 4S4 s vynosy a v'fdaje priStfch obdobi 2S 0 1 OS8 6 Rezervy 26 37 961 1764 6a rezervy na dilchody a podobne zavazky 6b na dane 6c ostatni 7 PodFizene zavazky 8 Zakladni kapital 8a v tom: splaceny zakladni kapital 9 Emisni azio 10 Rezervni fondy a ostatni fondy ze zisku lOa povinne rezervni fondy lOb rezervni fondy k vlastnim akciim lOc lOd 28 0 0 31363 1S48 6 S98 216 0 0 S1800 S1800 S1800 S1800 0 0 10 360 10 360 10 360 10 360 0 0 ostatni rezervn i fondy 0 0 ostatni fondy ze zisku 0 0 lOe v tom: Rizikov'f fond 0 0 11 Rezervni fond na nove oceneni 0 0 12 Kapitalove fondy 28 0 0 13 Ocenovaci rozdily 29 13a z majetku a zavazku 13b ze zajiStovacich derivatil 13c 14 lS z pi'epoctu ucasti Nerozdeleny zisk nebo neuhrazena ztrata z pi'edchozich obdobi Zisk nebo ztrata za ucetni obdobi 667 698 0 16 Vlastni kapital 713 816 602 097 PASIVA CELKEM 757 939 690727 28 28 28 10 1134 S41218 1134 S41218 0 0 0 -17 176 -1281 0 PODROZVAHOVEPOLOZKY Poznamka 31.12.2015 1.1.2014 Poskytnute zastavy 0 0 0 0 Podrozvahova aktiva 1 Poskytnute pi'isliby a zaruky Pohledavky ze spotovych operael 0 0 4 Pohledavky z pevnych termlnov'{ch operael 0 0 5 6 Pohledavky z opel 0 0 0 0 0 757 939 0 690 727 Odepsane pohledavky 7 8 Hodnoty pi'edane do uschovy, do spravy a k ulozeni 9 Pl'ijate pl'fsliby a zaruky 0 0 10 Pl'ijate zastavy a zajistenf 0 0 32 Hodnoty pi'edane k obhospodal'ovanf Podrozvahova pasiva 11 Zavazky ze spotovych operael 0 0 12 Zavazky z pevnych termfnovych operael 0 0 13 14 15 Zavazky z opel Hodnoty pl'evzate do uschovy, do spravy a k ulozenf 0 0 0 0 Hodnoty pi'evzate k obhospodai'ovanf 0 0 11 Ucetnf jednotka: Prazsky fond, uzavfeny investicnf fond, a. s. Sfdlo: Seifertova 9, 130 00 Praha 3 ICO: 28191501 Pfedmet podnikanf: Cinnost fondu kvalifikovanych investoru Okamzik sestavenf ucetnf zaverky: 31. 3. 2016 vYKAZ ZISKU A ZTRATY za obdobf 1. 1. 2014- 31. 12. 2015 (tis. Kc) Oznac. 1 TEXT Poznamka V\;nosy z uroku a podobne vynosy 4 v tom: uroky z dluhovych cennych papfru 31.12.2015 1.1.2014 *) 5 0 0 v tom: naklady na uroky z dluhovych cennych papfru 0 0 0 0 3 vynosy z akcif a podilu 3a 3b 3c vynosy z ucastf s podstatnym vlivem 0 0 0 0 vynosy z ucastf s rozhodujfdm vlivem 0 0 vynosy z ostatnfch akcif a podilu 0 4 vynosy z poplatku a provizf 5 0 0 5 6 Naklady na poplatky a provize 5 -96 0 Zisk nebo ztrata z financnfch operacf 722 779 0 7 Ostatnf provoznf vlfnosy 6 7 52 253 8 9 Ostatnf provoznf naklady 7 - 37 700 0 0 Spravnf naklady 8 -21693 0 9a naklady na zamestnance 0 9aa mzdy a platy 0 9ab socialnf a zdravotnf pojistenf 9b ostatnf spravnf naklady 10 2 Naklady na uroky a podobne naklady 4 -905 0 0 0 0 0 -21693 0 Rozpustenf rezerv a opravnych polozek k dl. hmotnemu a nehmot. majetku 0 lOa lOb rozpustenf rezerv k hmotnemu majetku rozpustenf opravnych polozek k hmotnemu majetku 0 0 0 0 0 10c rozpustenf opravnych polozek k nehmot. majetku 0 0 11 Odpisy, tvorba a pouzitf rezerv a oprav. polozek k hmot. a nehmot. majetku lla llb llc lld lle odpisy hmotm!ho majetku 0 0 0 0 12 12a 12b 12c tvorba rezerv k hmotnemu majetku 0 0 tvorba opravnych polozek k hmotnemu majetku 0 0 0 0 0 0 0 0 odpisy nehmotneho majetku tvorba opravnych polozek k nehmotnemu majetku Rozpustenf opravnych polozek a rezerv k pohledavkam a zarukam, vynosy z drfve odepsanych pohledavek pouzitf rezerv k pohledavkam a zarukam 0 0 pouzitf opravnych polozek k pohledavkam a pohledavkam ze zaruk 0 0 zisky z postoupenf pohledavek a vynosy z odepsanych pohledavek 0 0 13 Odpisy, tvorba a pouzitf oprav. polozek a rezerv k pohledavkam a zarukam 13a tvorba opravnych polozek k pohledavkam a pohledavkam ze zaruk 13b 13c tvorba rezerv na zaruky 14 15 Rozpustenf oprav. polozek k ucastem s rozhodujfdm a podstatnym vlivem odpisy pohledavek a pohledavek z plateb ze zaruk, ztraty z post.pohledavek 16 Ztraty z prevodu ucastf s rozhodujfdm a podstatnym vlivem, tvorba a pouzitf opravnych polozek k ucastem s rozhodujfdm a podstatnym vlivem Tvorba a rozpustenf ostatnfch rezerv 17 Tvorba a pouzitf ostatnfch opravnych polozek -28 0 0 0 0 0 0 -28 0 0 26 -6 382 -4 817 12 0 Podfl na ziscfch nebo ztratach ucastf s rozhodujfcfm nebo podstatnym vlivem Zisk nebo ztrata za ucetnf obdobf z bezne cinnosti pred zdanenfm Mimoradne vynosy 9 9 Mimoradne naklady Zisk nebo ztrata za ucetnf obdobf z mimofadne cinnosti pred zdanenfm 0 703 416 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 23 Dan z pffjmu -35 718 24 Zisk nebo ztrata za ucetnf obdobf po zdanenf **** Vysledek hospodai'enf pi'ed zdanenfm 667 698 703 416 *) z duvodu probehle fuze a nesrovna losti udaju se neuvadf minule ucetnf obdobf. 13 Ocetni jednotka: Prazsk'( fond, uzavi'eny investicnf fond, a. s. Sidlo: Seifertova 9, 130 00 Praha 3 ICO: 28191501 Pi'edmet podnikani: Cinnost fondu kvalifikovanych investoru Okamzik sestaveni ucetnf zaverky: 31. 3. 2016 PREHLED 0 ZMENACH VLASTNfHO KAPITALU za obdobr 1. 1. 2014 do 31. 12. 2015 (tis. Kc) Tis. Kc Zakladni Vlastni Emisni Rezerv. Kapital. kapital akcie fondy fondy azio Ocei\ov. rozdily Zisk (ztrata) Celkem 602 097 51800 0 0 541218 -1281 0 0 0 10 360 0 0 Zmeny ucetnich metod 0 0 0 0 Opravy zasadnfch chyb 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 -540 084 0 -540 084 0 667 698 667 698 0 zustatek k 1. 1. 2014 Kurzove rozdfly a ocenovad rozdfly nezahrnute do HV 0 0 0 CistY zisk/ztrata za ucetnr obdobr Podfly na zisku 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Pi'evody do fondu 0 0 0 0 0 0 0 Pouziti fondu 0 0 0 0 0 0 Emise akcif 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Snfzeni zakladnfho kapitalu 0 0 0 0 0 0 0 Nakupy vlastnfch akcii 0 0 0 0 0 0 Ostatnf zmeny 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 -15 895 -15 895 0 10360 0 1134 650 521 713 815 Zustatek 31. 12. 2015 51800 14 Prfloha ucetnf zaverky k 31. 12. 2015 1. vYCHODISKA PRO PRfPRAVU UCETNfZAVERKY Charakteristika a hlavnf aktivity Fondu Spolecnosti Prazsky fond, uzavreny investicnf fond, a. s., (dale jen ,Fond") bylo udeleno povolenf k cinnosti Ceskou narodnf bankou dne 29. 10. 2007 pod c. j .: Sp/541/309/2007/4 2007/17770/540, ktere nabylo pravnf moci dne 30. 10. 2007. Valna hromada Fondu schvalila dne 24. 3. 2015 die pozadavku zakona c. 240/2013 Sb., o investicnfch spolecnostech a investicnfch fondech (dale take "ZISIF") nove stanovy Fondu a statutarnfm organem zvolila spolecnost AMISTA investicnf spolecnost, a. s. Tfmto dnem se Fond stal nesamospravnym investicnfm fondem s pravnf osobnostf, zapsanym do seznamu vedeneho Ceskou narodnf bankou die§ 597 ZISIF. Dnem 1. 6. 2015 nabylo pravnf moci rozhodnutf Ceske narodnf banky c. j.: 2015/055160/CNB/570 Sp/2014/229/CNB/571 ze dne 21. 5. 2015., jfmz bylo udeleno povolenf k cinnosti samospravneho investicnfho fondu. Na zaklade tohoto rozhodnutf Fond (a) nenf opravnen presahnout rozhodny limit, (b) je fondem kvalifikovanych investoru a (c) nenf opravnen provadet svou vlastnf administraci. Predmet podnikani Fondu Cinnost fondu kvalifikovanych investoru ve smyslu zakona c. 240/2013 Sb., 0 investicnfch spolecnostech a investicnfch fondech. Sfdlo Fondu Seifertova 9, Praha 3 PSC 130 00 Ceska republika Statutarnf organy Fondu Pi'edstavenstvo k 31. 12. 2015: Predseda predstavenstva Martin Pokorny (zapsano 15. 6. 2015) Clen predstavenstva Martin Kulhavy (zapsano 15. 6. 2015) Clen predstavenstva Pavel Citta (zapsano 15. 6. 2015) Dozorcf rada Predseda dozorcf rady lng. Michal Maly Clen dozorcf rady Marek Padeved Clen dozorcf rady Frantisek Jiranek casoveho rozliseni nakladu a ..Ynosu a historickych cen, s vYiimkou vybranych financnich nastroju ocenovanych realnou hodnotou. Tato Ucetni zaverka je pi'ipravena v souladu s vyhlaskou MF CR c. 501 ze dne 6. 11. 2002, ve zneni pozdejsich pi'edpisu, kterou se stanovi uspoi'adani a obsahove vymezeni polozek ucetni zaverky a rozsah udaju ke zvei'ejneni pro banky a nektere financni instituce. Akcie Fondu mohou byt poi'izovany pouze kvalifikovanymi investory. Tato Ucetni zaverka je nekonsolidovana, za obdobi od 1. 1. 2014 do 31. 12. 2015. z. DULEZITI~ UCETNI METODY ucetni zaverka spolecnosti byla sestavena na principu nepi'etrziteho a casove neomezeneho trvani ucetni jednotky a byla pi'ipravena v souladu s nasledujidmi dulezitymi ucetnimi metodami: A. Den uskutecnenf ucetnfho prfpadu V zavislosti na typu transakce je okamzikem uskutecneni ucetniho pi'fpadu zejmena den vyplaty nebo pi'evzeti obeziva, den nakupu nebo prodeje valut, deviz, popi'. cennych papiru, den provedenf platby, popi'. inkasa z uctu klienta, den pi'ipsanf (valuty) prosti'edku podle zpravy dosle od banky, den sjednanf a den vypoi'adani obchodu s cennymi papiry, den vydani nebo pi'evzeti zaruky, popi'. uveroveho pi'fslibu, den pi'evzetf hodnot do uschovy. Ucetnf pi'fpady nakupu a prodeje financnfch aktiv s obvyklym term in em dodanf (spotove operace) a dale pevne termfnove a open[ operace jsou od okamziku sjednanf obchodu do okamziku vypoi'adanf obchodu zauctovany na podrozvaho..Ych uctech. Financni aktivum nebo jeho cast Fond oductuje z rozvahy v pi'fpade, ze ztrati kontrolu nad smluvnfmi pravy k tomuto financnfmu aktivu nebo jeho casti. Spolecnost tuto kontrolu ztrati, jestlize uplatnf prava na vihody definovane smlouvou, tato prava zaniknou nebo se techto prav vzda. B. Dluhove cenne papfry, akcie, podflove listy a ostatni pod fly Statnf pokladnicnr poukazky, dluhopisy a jine diu hove cenne papfry a akcie vcetne podilov-Ych listu a ostatnfch podilu jsou klasifikovany podle zameru Fondu do portfolia: a) cennych papfru ocenovanych realnou hodnotou proti uctum nakladu nebo ..Ynosu, b) realizovatelnych cennych papfru, c) cennych papfru ddenych do splatnosti, d) dluhovych cennych papfru poi'fzenych v primarnfch emisfch neurcenych k obchodovanf. Do portfolia do splatnosti mohou byt zai'azeny pouze dluhove cenne papfry. Pi'i poi'fzenf jsou statnf pokladnicni poukazky, dluhopisy a jine diu hove cenne papfry uctovany v poi'izovad cene zahrnujfd pomernou cast diskontu nebo azia. Akcie, podilove listy a ostatnf pod fly jsou uctovany v poi'izovad cene. Nasledne jsou dluhove cenne papfry a akcie, podilove listy a ostatni podily drzene v portfoliu Fondu ocenovany realnou hodnotou. Realna hod nota poulfvana pro oceneni cennych papfru se stanovf jako trznf cena vyhlasena hodnoty, pokud spolecnost prokaze, ze za trznf cenu je mozne cenny papfr prodat. ~ ~ ~~{li CSt,aO,CSYt ' rea lne ~~,"- " ' 'h% 0 ";:) ' (i)• :;:l ~ ® .b. 4}· ~~~ V prfpade verejne obchodovanych dluhov'lch cennych papfru a majetkov'lch cennych papfru jsou realne hodnoty rovny cenam dosazenym na verejnem trhu zemf OECD, pokud jsou zaroven splneny pozadavky na likviditu cennych papfru . Nenf-li mozne stanovit realnou hodnotou jako trznf cenu (napr. spolecnost neprokaze, ze za trznf cenu je mozne cenny papfr prodat), realna hod nota se stanovf jako upravena hodnota cenneho papfru. Upravena hodnota cenneho papfru se rovna mfre ucasti na vlastnfm kapitalu spolecnosti, pokud se jedna o akcie, mfre ucasti na vlastnfm kapitalu podfloveho Fondu, pokud se jedna o podflove listy a soucasne hodnote cenneho papfru, pokud se jedna 0 dluhove cenne papfry. K dluhov'lm cennym papfrum drzenym do splatnosti se tvoi'f opravne polozky. Opravne polozky k temto cennym papfrum jsou tvoreny v castce, ktera odrazf pouze zmenu rizikovosti emitenta, nikoliv zmeny bezrizikov'lch urokov'lch sazeb, a to podle jednotliv'lch cennych papfru. Financnf derivaty a zajistovanf Financnf derivaty, vcetne menov'!ch obchodu, jsou nejprve zachyceny v podrozvaze v porizovad cene a nasledne ocenovany realnou hodnotou, pricemz zisky a ztraty ze zmeny realnych hodnot jsou zachyceny v rozvaze v polozce ocenovad rozdfly, pokud se jedna o zajisfovad derivat a ve v'lkazu zisku a ztraty v polozce zisky a ztraty z financnfch operad pokud se jedna o spekulativnf derivat. Realne hodnoty jsou odvozeny z modelu diskontovanych peneznfch toku nebo modelu pro ocenovanf opd, ktere vych<hejf pouze z dostupnych tdnfch udaju. Ocenovad modely zohlednujf bezne trznf podmfnky existujfd k datu ocenenf, ktere nemusf odrazet situaci na trhu pred nebo po tomto dni. K rozvahovemu dni vedenf Fondu tyto modely prezkoumalo a ujistilo se, ze adekvatnfm zpusobem zohlednujf aktualnf trznf podmfnky vcetne relativnf likvidity trhu a uveroveho rozpetf. V rozvaze jsou vsechny derivaty vykazovany spolu s ostatnfmi spotov'lmi operacemi v polozce ostatnf aktiva, majf-li pozitivnf realnou hodnotu, nebo v polozce ostatnf pasiva, je-li jejich realna hodnota pro Fond negativnf. V podrozvaze jsou spotove a pevne termfnove operace vykazany zvlast. Ocenovad rozdfly financnfch derivatu k obchodovanf jsou soucastf rozvahy, spekulativnf ucetnictvf nenf vyuzfvano. C. Majetek jako investicnf pi'flezitost Majetek jako investicnf prflezitost jsou predevsfm nemovitosti drzene spolecnostf s diem dlouhodobeho kapitaloveho zhodnocenf. Prvotnf ocenenf investice je na zaklade porizovadch nakladu vcetne transakcnfch nakladu . Pro ocenenf k datu ucetnf zaverky je zvolena metoda stanovenf realne hodnoty, tj. investice je v rozvaze vykazana v realne hodnote platne k rozvahovemu dni a veskere zmeny realne hodnoty v dobe mezi jednotliv'lmi rozvahami jsou vykazovany jako ocenovad rozdfl ve vlastnfm kapitalu. Fond investuje do nemovitostf nasledujfdho typu: • Pozemek za ucelem dlouhodobeho kapitaloveho zhodnocenf • Pozemek ddeny za ucelem zatfm neurceneho pouzitf v budoucnosti • Budova vlastnena ucetnf jednotkou a pronajata dale na zaklade jednoho nebo vfce operativnich leasingu • Budova, ktera je neobsazena, ale drzena za ucelem pronajmutf na jeden nebo vice operativnfch leasingu Invest ice do nemovitosti se vykazuje jako aktivum tehdy, pokud: • I / c:,· ~. o ·• Cislo 0 -:o Je pravdepodobne, ze ucetnf jednotka zfska budoud ekonomicke uzitky spojene s inve t f 9 ;novitosti~~ 'doF .... Cl>' ~ ~ .c 17 ~~ -t. I. ~' ~ D· -v '_., ON ....?. d .l n.~ ~~ • Naklady spojene s porfzenfm investice do nemovitosti jsou spolehlive ocenitelne Pocatecnl ocenenl lnvestice se prvotne ocenf na urovni sv'{ch porizovacfch nakladu. Do pocatecnfho ocenenf se zahrnou i vedlejsf naklady spojene s porlzenfm. Nasledne ocenovanl Nasledne ocenovanf je provedeno: • K rozvahovemu dni • z duvodu trvaleho snfzenf hodnoty Ocenovanf je reseno § 68a), vyhlasky 501/2002 Sb., ktery stanovf ocenovad rozdlly pri uplatnenl recline hodnoty u neprovoznlho dlouhodobeho hmotneho majetku. (1) lnvesticnf spolecnosti za jimi obhospodarovane podflove fondy, investicnf fondy a penzijnf fondy ocenujf neprovoznf dlouhodoby hmotny majetek realnou hodnotou podle zvlastnfho pravnfho predpisu. Zmeny ocenenf tohoto majetku se evidujf v prfslusne polozce pasiv. Pri ubytku tohoto majetku se V'{sledna zmena vykaze v prfslusne polozce V'{kazu zisku a ztraty. (2) v pi'fpade, ze dojde k trvalemu snfzenf hodnoty neprovoznfho dlouhodobeho hmotneho majetku, vykaze se toto snfzenf hodnoty v pi'fslusne polozce vykazu zisku a ztraty. Realna hod nota investic do nemovitostf je primarne stanovena porovnavacf metodou, kdy se vychazf z cen nemovitostf, ktere byly v obdobf od poslednfho stanovenf realne hodnoty v dane lokalite prodany a jejichz V'{znamne charakteristiky jsou srovnatelne s nemovitostf, jejfz hodnota se stanovf. Charakteristiky V'{znamne pro ocenenf dane nemovitosti a vymezenf lokality se stanovf v souladu se standardy pro ocenovanf a se souhlasem depozitare. Pokud nenf mozne provest porovnanf s nemovitostmi se srovnatelnymi charakteristikami, vychazf se pri ocenenf - z cen prodavanych nemovitostf v odlisnych lokalitach as odlisnymi charakteristikami, upravenych tak, aby zohlednovaly veskere tyto odlisnosti; - z odhadu diskontovanych peneznfch toku (V'{nosova metoda) zalozeneho na spolehlivem odhadu budoucfch peneznfch toku, dolozeny podmfnkami vsech existujfcfch najemnfch a jinych smluv a (pokud je to mozne) externfmi doklady, jako jsou napi'fklad bezne trznf najmy z obdobnych nemovitostf ve stejne lokalite a stejnem stavu, a pri pouzitf diskontnfch sazeb, ktere odrazejf bezne trznf odhady nejistot ve vysi a nacasovanf peneznfch toku. Fond pro urcenf realne hodnoty nemovitostf vyuzfva znalecke posudky, v nichz je ocenenf stanoveno na zaklade V'{se popsanych principu. Do doby prvnfho stanovenf realne hodnoty nemovitosti podle vyse uvedeneho odstavce se realna hodnota stanovf jako porizovacf cena nemovitosti. Majetek jako investicnf prflezitost jsou i majetkove ucasti ve spolecnostech s rozhodujldm vlivem. Spolecnost s rozhodujfcfm vlivem (dale take ,dcerina spolecnost") je spolecnost ovladana Fondem, v nfz Fond muze urcovat financnf a provoznf politiku s diem zfskat prfnosy z cinnosti spolecnosti. je odhadem financnf castky a je definovclna v souladu s Evropskym sdruzenfm odhadcu TEGOVA (The European Group of Valuers) a s mezinclrodnfm ocenovacfm standardem, ktery zpracoval mezinclrodnf vybor pro standardy ocenovclnf IVSC (International Valuation Standards Committee) jako ,odhadovana cclstka, za kterou by mely byt majetky k datu ocenenf smeneny v transakci bez osobnfch vlivu mezi dobrovolne kupujfdm a dobrovolne prodclvajfdm po patficnem pruzkumu trhu, na nemz ucastnfci jednajf informovane, rozvclzne a bez natlaku". Pro stanovenf hodnoty majetkove ucasti ve spolecnostech s rozhodujfcfm vlivem je pouzita kombinace nclsledujfcfch elementclrnfch ocenovacfch metod a prfstupu: · Metody vynosove · Metody porovnclnf · Metody zjistenf vecne hodnoty- majetkove · Metody ucetnf hodnoty · Metody likvidacnf · Aplikace metod (porovnclnf nekolika ocenovacfch metod). D. Ostatnf aktiva Pohledclvky vytvorene Fond em se vykazujf v recline hod note, ktercl spocfvcl v nomincllnf hod note snfzene o opravnou polozku. Zclklad pro stanovenf recline hodnoty pohledclvek z obchodnfho styku, ktere jsou po splatnosti a) ne dele nez 90 dnf, se snfzf o 10 %, b) ne dele nez 180 dnf, se snfzf o 30 %, c) ne dele nez 360 dnf, se snfzf o 66 %, d) dele nez 360 dnf, se snfzf o 100 %. Zclklad pro stanovenf recline hodnoty pohledclvek za dluznfkem se snfzf o 100 %, jestlize proti dluznfkovi bylo zahajeno insolvencnf rfzenf, ktere dosud neskoncilo, nebo soud zamftl insolvencnf nclvrh pro nedostatek jeho majetku, anebo byla vydclna obdobncl rozhodnutf podle zahranicnfho prclva. E. Pohledavky za bankami a nebankovnfmi subjekty Pohledavky urcene k investovanf jsou pri vzniku ocenovclny recllnou hodnotou nav'{senou o transakcnf nclklady. Nclsledne se ocenujf v zustatkove hodnote s pouzitfm metody efektivnf urokove mfry. Jestlize existuje objektivnf dukaz 0 tom, ze doslo ke ztrclte ze snfzenf hodnoty pohledavky, zohlednf se tato ztrclta formou tvorby opravne polozky k pochybnym a nedobytnym cclstkclm. Nedobytne pohledavky jsou odepisovclny az po ukoncenf konkurznfho rfzenf dluznfka. u krcltkodobych pohledclvek se jejich recllna hod nota blfzf hod note ucetnf. Metoda efektivnf urokove mfry je metoda v'{poctu zustatkove hodnoty financnfho aktiva, resp. pasiva, a alokace urokoveho v'{nosu, resp. nclkladu, za dane obdobf. Efektivnf urokovcl mfra je urokovcl mfra, ktercl presne diskontuje odhadovane budoud peneznf prfjmy/v'{daje (vcetne vsech prijatych nebo uhrazenych poplatku, ktere tvorf nedflnou soucclst efektivnf urokove sazby, transakcnf naklady a dalsf premie nebo diskonty) po ocekclvanou dobu trvclnf financnfho aktiva/pasiva nebo prfpadne po kratsf dobu. Zaklad pro stanovenf realne hodnoty pohledclvek urcenych k investovanf na zclklade predpokladu vymozenf a) pine vymozitelne, se snfzf o o %, b) zazalovane, se snfzf o so%, b) cclstecne vymozitelne, se snfzf 0 70 %, c) v insolvenci, se snfzf o 80 %, d) nevymozitelne, se snfzf o 100 %. 19 Pokud nelze jednotlive pohledavky k investovanf rozclenit, zpracuje se pro zjistenf realne hodnoty znalecky posudek. Poskytnute uvery a zapujcky jsou vykazovany v ucetnf zustatkove hod note snfzene o opravne polozky tak, aby zobrazily soucasnou hodnotu odhadovane zpetne zfskatelne hodnoty. F. Prepocet cizf meny Transakce vycfslene v cizf mene jsou uctovany v tuzemske mene prepoctene devizov'{m kurzem platnym v den transakce. Aktiva a pasiva vycfslena v cizf mene spolecne s devizov'{mi spotov'{mi transakcemi pred dnem splatnosti jsou prepocftavana do tuzemske meny v kurzu vyhlasovanym CNB platnym k datu ucetnf zaverky. V'{sledny zisk nebo ztrata z prepoctu aktiv a pasiv vycfslenych v cizf mene je vykazan ve vykazu zisku a ztraty jako ,Zisk nebo ztrata z financnfch operacf". G. Zdanenf Danov'{ zaklad pro dan z prfjmu se propocte z v'{sledku hospodai'enf bezneho ucetnfho obdobf pi'ipoctenfm danove neuznatelnych nakladu a odectenfm vynosu, ktere nepodlehajf dani z pi'fjmu, ktery je dale upraven o slevy na dani a prfpadne zapocty. Odlozena dan vychazf z veskerych docasnych rozdflu mezi ucetnf a danovou hodnotou aktiv a zavazku s pouzitfm ocekavane danove sazby platne pro nasledujfcf obdobf. o odlozene danove pohledavce se uctuje pouze v pi'fpade, kdy neexistuje pochybnost o jejfm dalsfm uplatnenf v nasledujfcfch ucetnfch obdobfch. v podmfnkach Fondu vznika odlozena dan z titulu zmeny ocenenf investicnfho majetku. H. Tvorba rezerv Rezerva pi'edstavuje pravdepodobne plnenf s nejistym casov'{m rozvrhem a v'{sf. Rezerva se tvoi'f v pi'fpade, pro kter'{ platf nasledujfcf kriteria: existuje povinnost (pravnf nebo vecna) plnit, ktera je v'{sledkem minulych udalostf, je pravdepodobne, ze plnenf nastane a vyzada si odliv prostredku pi'edstavujfcfch ekonomicky prospech, pi'icemz pravdepodobne znamena pravdepodobnost vyssf nez SO%, je mozne provest pi'imei'ene spolehlivy odhad plnenf. 1. Sprfznene strany Fond definoval sve sprfznene strany v souladu s lAS 24 Zvei'ejnenf spi'fznenych stran nasledovne: Strana je spi'fznena s ucetnf jednotkou pi'i splnenf nasledujfcfch podmfnek: a) strana i) ovlada ucetnf jednotku, je ovladana ucetnf jednotkou nebo je pod spolecnym ovladanfm s ucetnf jednotkou Ode o matei'ske podniky, dcei'ine podniky a sesterske podniky}; ii) ma podfl v ucetnf jednotce, ktery jf poskytuje v'{znamny vliv; nebo iii) spoluovlada takovouto ucetnf jednotku; b) strana je pi'idruzenym podnikem ucetnf jednotky; c) strana je spolecnym podnikem, ve kterem je ucetnf jednotka spoluvlastnfkem; d) strana je clenem klfcoveho managementu ucetnf jednotky nebo jejfho materskeho podniku; e) strana je blfzkym clenem rodiny jednotlivce, kter'{ pati'f pod pfsmeno a) nebo d); f) strana je ucetnf jednotkou, ktera je ovladana, spoluovladana nebo ma na ni podstatny vliv prfmo nebo neprfmo jakykoliv jednotlivec patrfd pod pfsmeno d) nebo e) nebo podstatne hlasovad pravo v dane strane rna pi'fmo nebo neprfmo takovyto jednotlivec. 20 Transakce mezi spi'fznemymi stranami je pi'evod zdroju, sluzeb nebo zavazku mezi spi'fznenymi stranami bez ohledu na to, zda je uctovana cena. J. Polozky z jineho ucetnfho obdobl a zmeny ucetnfch metod Opravy zasadnfch chyb nakladu a v'{nosu minulych ucetnfch obdobf a zmeny ucetnfch metod se vykazujf v rozvaze v polozce ,Nerozdeleny zisk nebo neuhrazena ztrata z pi'edchozfch obdobf". Nev'{znamne opravy v'{nosu a nakladu minulych ucetnfch obdobf jsou uctovany jako v'{nosy nebo naklady ve v'{kazu zisku a ztraty v beznem ucetnfm obdobf. v prubehu sledovaneho obdobl nebyly uctovany zmeny ucetnfch metod ani opravy minulych let. 3. ZMENY UCETNfCH METOD Ucetnf metody pouzfvane Fondem se v roce 2015 nezmenily. 4. CISTY UROKOVY vYNOS Tis. Kc 31.12.2015 1.1.2014 Vynosy z uroku z vkladu 5 0 z pujcky 0 0 ostatnf 0 0 z vkladu 0 0 z uveru -905 0 ostatnf 0 0 -900 0 31.12.2015 1.1.2014 z operacf s cennymi papfry 0 0 z operacf s derivaty 0 0 ostatnf 0 0 0 0 Naklady na uroky tistV urokov'f v'fnos 5. vYNOSY A NAKLADY NA POPLATKY A PROVIZE Tis. Kc Vynosy z poplatku a provizf Naklady na poplatky a provize z operacf s cennymi papfry 0 0 ostatnf 96 0 Celkem 96 0 31.12.2015 1.1.2014 722779 z operacf s derivaty 6. ZISK NEBO ZTRATA Z FINANCNfCH OPERAcf Tis. Kc Zisk (ztrata) z operacf s cennymi papfry 0 0 0 Zisk (ztrata) z operacf s derivaty 0 0 Zisk (ztrata) z devizovych operacf 0 0 Zisk (ztrata) z operacf s dlouhodobym majetkem 0 Kurzove rozdfly 722 779 Celkem 21 7. OSTATNI PROVOZNIVYNOSY A NAKLADY Kc 31.12.2015 1.1.2014 Ostatnf provoznf vynosy (z titulu pronajmu) 52 253 0 Ostatnf provoznf naklady (z titulu pronajmu) 37 700 0 31.12.2015 1.1.2014 0 0 0 0 0 0 0 0 1630 0 naklady na odborneho poradce 0 0 naklady na administraci 0 0 1742 0 0 0 18 321 0 21693 0 Tis. 8. SPRAVNf NAKLADY Fond evidoval ve svem ucetnictvf za sledovane ucetnf obdobf 2015 tyto spravnf naklady: Tis. Kc Naklady na zamestnance Mzdy a odmeny zamestnancu z toho: mzdy clenum statutarnkh organu a vedenf Socialnf a zdravotnf pojistenf Ostatnf spravnf naklady z toho naklady na obhospodarovanf naklady na depozitare naklady na opravy dlouhodobeho majetku ostatnf naklady (sprava nemovitostf a ostatnf) Celkem Fond nemel v roce 2015 zadne zamestnance. Do 31. 5. 2015 vykonaval pozici portfolio manazera zamestnanec spolecnosti AMISTA investicnf spolecnost, a. s. 9. MIMORADNE VYNOSY A NAKLADY Mimoradne naklady a vynosy ucetnf jednotka neeviduje. 10. POKLADNA Kc 31.12.2015 1.1.2014 Pokladna 0 6 Celkem 0 6 31.12.2015 1.1.2014 Tis. 11. POHLEDAVKY ZA BANKAMI Tis. Kc 294 796 11265 Zustatky na technickych uctech 0 0 Termfnovane vklady 0 0 Smenky 0 0 Celkem 294 796 11265 Zustatky na beznych uctech 12. POHLEDAVKY ZA NEBANKOVNIMI SUBJEKTY 22 31.12.2015 1.1.2014 0 0 Overy 0 0 Ostatnf pohledavky 0 0 Celkem 0 0 13. STATNf BEZKUP6NOVE DLUHOPISY A OSTATNf CENNE PAPlRY PRIJlMANE CENTRALNf BANKOU K REFINANCOVANf Cista ucetnf hodnota statnfch bezkup6nov'{ch dluhopisu a ostatnfch cennych papfru pi'ijfmanych CNB k refinancovanf Tis. Kc 31.12.2015 1.1.2014 Statnf pokladnicnf poukazky 0 0 Jim! pokladnf poukazky 0 0 Statnf dluhopisy 0 0 Celkem 0 0 Klasifikace statnfch bezkup6nov'{ch dluhopisu a ostatnfch cennych papfru pi'ijfmanych CNB k refinancovanf do jednotliv'{ch portfolif podle zameru Fondu. Tis. Kc 31.12.2015 1.1.2014 0 0 Statnf bezkup6nove dluhopisy a ostatnf CP ocenovane realnou hodnotou proti uctum nakladu nebo vynosu Statnf bezkup6nove dluhopisy a ostatnf CP realizovatelne 0 0 Statnf bezkup6nove dluhopisy a ostatnf CP drzene do splatnosti 0 0 Celkem 0 0 31.12.2015 1.1.2014 0 0 Dluhove cenne papiry realizovatelne 0 0 Dluhove cenne papfry drzene do splatnosti 0 0 Celkem 0 0 31.12.2015 1.1.2014 0 0 Fond nezfskal v ramci reverznfch repo transakd statnf bezkup6nove dluhopisy a ostatnf cenne papfry. 14. DLUHOVE CENNE PAPIRY Klasifikace dluhov'{ch cennych papfru do jednotliv'{ch portfolif podle zameru Fondu. Tis. Kc Dluhove cenne papfry oceriovane realnou hodnotou proti uctum nakladu nebo vynosu Fond nezfskal v ramci reverznfch repo transakd diu hove cenne pap fry. 15. AKCIE, PODlLOVE LISTY A OSTATNf PODlLY Klasifikace akcif, podflovych listu a ostatnfch pod flu do jednotlivych portfolif podle zameru Fondu. Tis. Kc Akcie, podflove listy a ostatnf pod fly oceriovane realnou hodnotou proti uetum nakladu nebo v'{nosu Akcie, podflove listy a ostatnf pod fly realizovatelne 0 0 Celkem 0 0 23 16. UCASTI S ROZHODUJfCfM A PODSTATNYM VLIVEM Tis. Kc 31.12.2015 1.1.2014 Akcie 5 rozhodujfcfm vlivem v o5tatnfch 5ubjektech Akcie 5 pod5tatnym vlivem v o5tatnfch 5Ubjektech 0 0 0 0 05tatnf podfly 0 0 Celkem 0 0 Fond nevlastnil k 31. 12. 2015 akciov'{ podfl na zakladnfm kapitalu jine spolecnosti. 17. DLOUHODOBY NEHMOTNY MAJETEK Fond eviduje ostatnf dlouhodoby nehmotny majetek v porizovad cene 316 tis. Kc, ke kteremu byly vytvoreny opravky ve v'{si 316 tis. Kc. 18. DLOUHODOBY HMOTNY MAJETEK Fond eviduje dlouhodoby hmotny majetek pro provoznf cinnost ve v'{si 1 992 tis. Kc. Zustatkova hodnota k 31. 12. 2015 cinf 1 946 tis. Kc. Jedna se predevsfm o pozemky a nemovitosti. Zmeny ostatniho dlouhodobeho hmotneho majetku Tis. Kc Dlouhodoby Budovy, Samostatne majetek provozni haly a stavby movite veci cinnost Pozemky Technicke zhodnocenf Nedokoneene investice Celkem Poi'izovaci cena K 1. 1. 2014 Prfru5tky 05tatnf zmeny Ubytky K 31. 12. 2015 0 0 0 0 0 649 567 2110 -517 721 -131970 1986 314 0 0 -314 0 10 483 0 3 213 -13 690 6 5 909 7 656 0 -13 565 0 1241 0 0 -1241 0 667 514 9 766 -514 508 -160 780 1992 Opravky a opravne polozky K1. 1. 2014 Rocnf odpi5 Ubytky K 31. 12. 2015 0 0 0 0 0 0 -46 -46 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 -46 -46 0 6 0 0 667 514 1946 zustatkova cena K 1. 1. 2014 0 1940 K 31. 12. 2015 Ostatnf zmeny predstavujf oductovanf precenenf pri prodeji. 19. OSTATNf AKTIVA Tis. Kc Pohledavky za odberateli Po5kytnute zalohy 05tatnf pohledavky 31.12.2015 1.1.2014 460 480 1415 240 295 477 5 254 Dane 0 2 409 Odlozena danova pohledavka 0 0 05tatnf 0 Celkem 461197 24 20. NAKLADY A PRIJMY PRISTICH OBDOBI Tis. Kc 31.12.2015 1.1.2014 Naklady prfstfch obdobf 0 7 Celkem 0 7 21. ZAVAZKY VUCI BANKAM 31.12.2015 1.1.2014 Splatne na pozadanf (do 1 roku) 0 0 Splatne od 1 roku do 5 let 0 0 Splatne nad s let 0 0 Celkem 0 0 31.12.2015 1.1.2014 Tis. Kc 22. ZAVAZKY VUCI NEBANKOVNIM SUBJEKTUM Tis. Kc Ostatnf zavazky 0 so 355 Celkem 0 50355 23. ZAVAZKY Z DLUHOVYCH CENNYCH PAPIRU 31.12.2015 1.1.2014 Depozitnf smenky 0 0 Hypotecnf zastavnf listy 0 0 Jine emitovane diu hove cenne papfry 0 0 Ostatnf 0 0 Celkem 0 0 31.12.2015 1.1.2014 Tis. Kc 24. OSTATNI PASIVA Tis. Kc Zavazky Prijate zalohy Dane, DPPO Odlozeny danovy zavazek 1151 790 0 1178 640 0 0 26 630 Dohadne ucty 2 667 3 454 Ostatnf 1704 3 402 Celkem 6162 35454 31.12.2015 1.1.2014 0 0 1058 25. vYNOSY A vYDAJE PRISTICH OBDOBf Tis. Kc V'fnosy a v'fdaje prfstfch obdobf Celkem 25 1058 26. REZERVY A OPRAVNE POLOZKY Tis. Kc Pocatecni stav Tvorba Rozpusteni Konecny stav 2015 1548 31363 1548 31363 0 0 0 0 216 6 598 216 6 598 Rezerva na rizika 0 0 0 0 Rezerva na zarucnf opravy 0 0 0 0 Rezerva na ztratu z obchodu 0 0 0 0 Rezerva na DPPO Rezerva na opravu majetku Rezerva na dar'\ z nabyti nem. vecf Rezervy ostatni Celkem 0 0 0 0 1764 37961 1764 37961 27. ZAKLADNf KAPITAL lnvesticnf fond vydal akcie souvisejfcf se zalozenfm Fondu. Jednalo se o 259 ks kmenov'{ch akcif na jmeno v listinne podobe ve jmenovite hod note 200 tis. Kc Fondovy kapital 31. 12.2015 Fondovy kapital 713 815 036 Pocet vydanych akcif 259 Fondovy kapital na 1akcii 2 756 042,61 28. NEROZDELENY ZISK, REZERVNI FONDY A OSTATNI FONDY ZE ZISKU Zisk bezneho obdobf ve v'{si 667 698 tis. Kc je tvoren zejmena z titulu pronajmu a prodeje dlouhodobeho hmotneho majetku. Stav nerozdeleneho zisku/neuhrazene ztraty k 1. 1. 2014 je souctem HV nastupnicke a zanikajfcfch spolecnostf die projektu fuzes rozhodnym dnem 1. 1. 2014. v prubehu ucetnfho obdobf doslo k vyloucenf financnf investice zakoupene spolecnosti 28.Piuku TL. Tis. Kc Zisk/Ztrata Nerozdeleny zisk I Zakonny rezervni Kapitalove fondy Neuhrazena ztrata fond a ostatni fondy ze z pi'edchozich obdobi Zustatek k 1. 1. 2014 Zustatek k 31. 12. 2015 zisku 0 -1281 10 360 0 667 698 -17176 10360 0 29. OCENOVACf ROZDfLY Dl. hmotny Realizovatelne majetek cenne papiry 541218 0 0 Snizeni -540 084 0 0 0 0 Zvyseni 0 0 0 0 0 1134 0 0 0 0 Tis. Kc zustatek k 1. 1. 2014 Zustatek k 31. 12. 2015 Zajistovaci derivaty l:iste investice do Ostatni ucasti 0 0 znaleckeho posudku. Rozdfl mezi ocenenfm majetku v portfoliu Fondu kupnf cenou porfzeneho majetku a obvyklou cenu stanovenou die znaleckeho posudku k 31. 12. 2015 je vykazan jako ocenovad rozdfl. 30. DAN Z PiHJMU A ODLOZENY DANOvY ZAVAZEK / POHLEDAVKA A. Splatna dan z prfjmu Tis. Kc 31.12.2015 Zisk nebo ztrata za ucetnf obdobf pi'ed zdanenfm 699 569 35718 Dari vypoetena pi'i pouzitf platne sazby B. Odlozeny danovy zavazek/pohledavka Odlozena dan z prfjmu vychazf z veskerych docasnych rozdflu mezi ucetnf a danovou hodnotou aktiv a pasiv, prfpadne dalsfch docasnych rozdflu (danova ztrata), s pouzitfm ocekavane danove sazby platne pro obdobf, ve kterem budou odlozeny danov'{ zavazek nebo pohledavka uplatneny. Spolecnost nevykazuje k 31. 12. 2015 danov'{ zavazek/ pohledavku. 31. HODNOTY PREDANE K OBHOSPODAROVANI Tis. Kc 31.12.2015 1.1.2014 Ostatnf aktiva 757 939 690 727 Celkem 757 939 690727 Fond vykazoval k 31. 12. 2015 v'{se uvedene hodnoty predane spolecnosti AMISTA investicnf spolecnost, a. s., k obhospodarovanf. 32. VZTAHY SE SPRIZNENYMI OSOBAMI Fond je ovladanou osobou, kdyz ovladajfd spolecnostf je Praha Real, a.s. ICO 26766710. Touto ovladajfd spolecnostf jsou dale ovladane spolecnosti: Prazska sprava nemovitostf spol. s r.o., ICO 17048869 Komorany, a. s., ICO 26511771 Centrum 882 s.r.o., ICO 65414454 HOTEL ESPRIT spol. s r.o., ICO 45789045 Spolecnost Prazska sprava nemovitostf spol. s r.o. poskytovala fondu sluzby spravy jfm vlastnenych nemovitostf za beznych obchodnfch podmfnek, a poskytla pujcku ve vysi so mil. Kc na financovanf nakupu obchodnfho v zaniknuvsf spolecnosti Dejvice House a.s. Pujcka byla pine splacena 33. FINANCNf NASTROJE, VYHODNOCENI RIZIK Fond je vystaven rizikov'{m faktorum, ktere jsou vsechny blfze podrobne popsany ve statutu Fondu. Soucastf vnitrn fho rfdfdho a kontrolnfho systemu obhospodarovatele Fondu je strategie rfzenf techto rizik vykonavana prostrednictvfm oddelenf rfzenf rizik nezavisle na rfzenf portfolia. Prostrednictvfm teto strategie obhospodai'ovatel vyhodnocuje, merf, omezuje a reportuje jednotliva rizika. Zakladnfm nastrojem omezovanf rizik je prijaty limitnf system definujfd soustavu limitu pro jednotlive rizikove expozice. Soustava limitu je navrzena tak, aby zajistila splnenf nejmene pozadavku kladenych na diverzifikaci aktiv Fondu v souladu s Nai'fzenfm vlady c. 243/2013 v aktualnfm znenf a dale vs~ · · u jak jsou uvedeny ve statutu Fondu. v ramci strategie rfzenf rizik jsou sledovana rizika roztffdena tak, a . \. B,Yil>· ~abe~y no, ze jsou sledovana a vhodne osetrena rizika nejmene v oblastech rizik koncentrace, rizika nedo ~~'ine likvidity, r~ . rotistran, trznfch a operacnfch rizik. "' 27 ~ % ~ (1)• ::l -. Pro posouzeni soucasne a budoucf financnf situace podniku majf z uvedenych kategorif nejvetSf v'{znam tdnf rizlka. Trzni riziko vypl'{va z vlivu zmeny v'(voje celkoveho trhu na ceny a hodnoty jednotliv'{ch druhu majetku Fondu. Tento v'{voj zavisf na zmenach makroekonomicke situace a je do znacne mfry nepredvfdatelny. V'{znam tohoto rizika se dale zvysuje tfm, ze Fond je fondem kvalifikovanych investoru zamerenym v souladu se svym investicnfm cflem, uvedenym ve statutu Fondu, na specifickou oblast investic a tedy dochazf i k zv'(seni rizika koncentrace. Za teto situace mohou selhat tradicnf modely moderniho rizenf tdnfho rizika portfolia smerujfd k maximalizaci v'(nosu pri minimalizaci rizika. Tyto modely predpokladajf minimalizaci rizika zejmena diverzifikad portfolia, jejfz mira je vsak v portfoliu Fondu, s ohledem na uvedene zamei'enf na uzkou investicni oblast, nutne mensf. I kdyz ve sledovanem obdobf nedoslo k v'(znamnym dopadum expozice fondu vuci trznimu riziku do jeho financni situace je, s ohledem na uvedene, nutno zduraznit, ze historicka v'{konnost neni zarukou a dostatecnym merftkem v'(konnosti budoud. Riziko nedostatecne likvidity je i'fzeno prosti'ednictvfm sledovani vzajemne vyvazenosti objemu likvidnfch aktiv ve vztahu k velikostem a casov'(m strukturam zavazku a pohledavek tak, aby Fond byl v kter'{koli okamzik schopen plnit vsechny svoje aktualni a predvfdatelne zavazky. Riziko protistran je oseti'eno vymezenfm povolenych protlstran pro obchody s financnfmi instrumenty a standardnfmi mechanismy zajistujlcfmi bezrizikove vypol'adani obchodu v ostatnfch pi'fpadech. 34. vYZNAMNt UDALOSTI PO DATU U~ETNr ZAVERKY Po datu Ocetnf zaverky nenastaly zadne v'(znamne udalosti. Sestaveno dne: Osoba zodpov~dn~ za ufetnictvl (jm~no a pod pis): 31.3.2016 28 Osoba zodpovednii ZC1 ufetnl z~v~rku (Jmeno a podpis): PRfLOHA c. 2 Zprava o vztazfch 1. (JVOD Zprava o vztazfch mezi ovladajfcf a ovladanou osobou a o vztazfch mezi ovladanou osobou a ostatnfmi osobami ovladanymi stejnou ovladajfd osobou za ucetnf obdobf od 1. 1. 2014 do 31. 12. 2015 (dale jen ,ucetnf obdob f") die ust. § 82 zakona c. 90/2012 Sb., o obchodnfch korporadch. 2. STRUKTURA VZTAHU MEZI PROPOJENYMI OSOBAMI Ovladana osoba Prazsky fond, uzavi'eny investicnl fond, a. s. se sfdlem Seifertova 9/823, Praha 3 ICO: 28191501 zapsana v obchodnfm rejstrfku vedenem Mestskym soudem v Praze, oddfl B, vlozka 12757, dale jen ,OVS" Ovladajfd osoba Praha Real, a. s. se sfdlem Seifertova 9/823, Praha 3, ICO: 26766710 zapsana v obchodnfm rejstrfku vedenem Mestskym soudem v Praze, oddfl C, vlozka 8146, dale jen ,OJS" Vztah ovladnutf: zalozen na zaklade ust. § 74 a § 78 zakona o obchodnfch korporadch. Dalsf osoby ovladane stejnou ovladajld osobou Prazska sprava nemovitostl, spol. s r.o. sfdlem Seifertova 9/823, Praha 3 ICO: 17048869 zapsana v obchodnfm rejstl'fku vedenem Mestskym soudem v Praze, oddfl c, vlozka 1671 Komoi'any, a. s. sfdlem Praha 3, Seifertova 9/823, PSC: 130 00 ICO: 26511771 zapsana v obchodnfm rejstrfku vedenem Mestskym soudem v Praze, oddfl B, vlozka 7556 Centrum 882 s.r.o. sfdlem Praha 3, Seifertova 823/9, PSC: 130 00 ICO: 65414454 zapsana v obchodnfm rejstrfku, vedeneho Mestskym soudem v Praze, oddfl C, vlozka 44911 29 HOTEL ESPRIT spol. s r.o. sfdlem Praha 3, Seifertova 823/9, PSC : 130 00 ICO: 45789045 zapsana v obchodnfm rejstffku, vedeneho Mestskym soudem v Praze, oddfl C, vlozka 22182 dale jen "DOS" Prfpadne dalsf ovladane osoby nejsou statutarnfmu organu znamy. 3. ULOHA OVlADANE OSOBY OVS ma pouze ulohu ovladane osoby, vztah k DOS nema. 4. ZPUSOB A PROSTREDKY OVl.ADANf Ovladanf se uskutecnuje prostfednictvfm vlastnictvf akcif emitovanych ovladanou osobou. 5. PREHLED JEDNANf UCINENYCH V UCETNfM OBDOBf v ucetnfm obdobf nebylo ucineno zadne jednanf na popud nebo v zajmu ovladajfcf osoby nebo jf ovladanych osob, ktere by se tykalo majetku, ktery presahuje 10 % vlastnfho kapitalu ovladane osoby zjisteneho podle poslednf ucetnf zaverky. 6. PREHLED VZAJEMNYCH SMLUV MEZI PROPOJENYMI OSOBAMI A POSKYTNUTE PLNENf Smlouvy mezi ovladanou osobou a ovladajfcf osobou nebo mezi osobami ovladanymi: Obchodnf spolecnost Prahky fond, uzavreny investicnf fond, a.s., jakoZto pronajfmatel, uzavrela dne 1. 1. 2009 s obchodnf spolecnostf Prahka sprava nemovitostf, spol. s r.o., jakoZto najemce, najemnf smlouvu, jejfmz predmetem najmu je dum- administrativnf budova. Obchodnf spolecnost Prazska sprava nemovitostf, spol. s r. o., vykonavala pro obchodnf spolecnost Prazsky fond, uzavreny investicnf fond, a. s., spravu nemoviteho majetku, a to na zaklade mandatnf smlouvy ze dne 23. 3. 2009, vcetne dodatku c.1 ze dne 31. 3. 2009. Obchodnf spolecnost Prazsky fond, uzavreny investicnf fond, a. s., jakoZto dluznfk uzavrela dne 1. 7. 2013 smlouvu o pujcce s obchodnf spolecnostf Prazska sprava nemovitostf, spol. s r.o., jakozto veritel. Obchodnf spolecnost Prazsky fond, uzavreny investicnf fond, a. s., jakozto strana prodavajfcf, uzavrela s obchodnf spolecnostf Prazska sprava nemovitostf, spol. s r.o., jakoZto strana kupujfd, kupnf smlouvy, jejfmz predmetem byl prodej casti nemoviteho majetku spolecnosti. Kupnf ceny byly stanoveny na zaklade znaleckych posudku a odsouhlasenych minimalnfch cen. 7. POSOUZENf UJMY VZNIKLE OVLADANE OSOBE A POSOUZENf JEJfHO VYROVNANf v danem ucetnfm obdobf nebyla ucinena zadna opatrenf, ktera by znamenala pro vyrovnanf proto nevznika. 30 ovs majetkovou ujmu. Otazka jejfho 8. ZHODNOCENf vYHOD A NEvYHOD ZE VZTAHU MEZI PROPOJENYMI OSOBAMI A UVEDENf, ZDA PAEVlADAJf vYHODY NEBO NEVYHODY, A JAKA Z TOHO PRO SPOLEfNOST PLYNOU RIZIKA r Smluvnf vztahy popsane V'(se jsou vyvazene. Pro spolecnost ze vztahu nevyplyvajf rizika. 9. PAEZKOUMANf ZPRAVY POOLE § 83 Tuto zpravu prezkoumava dozorcf rada ovs. 10. PROHi.MENf Tato zprava tvorr soucast Wrocnf zpravy, byla vyhotovena v souladu s § 82 a§ 83 zakona c. 90/2012 Sb., 0 obchodnfch korporacfch, v platnem znenf, a jsou v nf uvedeny vsechny udaje, ktere jsou mim znamy a tykajf se vztahU mezi propojenymi osobaml, s prihlednutfm k jejlch V'(znamnosti. V Praze dne 8. brezna 2016 Martin predse 31 Zprava nezavisleho auditora Prazsky fond, uzavreny investicnf fond, a.s. za ovefovane obdobl od 1.1.2014 do 31.12.2015 ldentifikace iicetni jednotky Firma: Prazsky fond, uzavreny investicni fond, a.s. IC: 281 91 501 Sidle: Seifertova 9, 130 00 Praha Pravni forma: Akciova spolecnost Spisova znacka: B 12757, rejstfikovy saud v Praze Pfedmet podnikani: kolektivni investovani TPA Horwath Audit s.r.o. 140 00 Praha 4, Antala StaSka 2027/79 1(:602 03 480; c 25463, ME!stsk'{ saud Praha Tel.: +420 222 826 311, www.tpa-horwath.cz Zpriiva je urcena akcioniifum spolecnosti Provedli jsme audit pfilozene ilcetni zaverky spolecnosti Prazsky fond, uzavfeny investicni fond, a.s., ktera se sklada z rozvahy k 31.12.2015, v)fkazu zisku a ztraty a pfehledu o zmenach vlastniho kapitalu za rok koncici 31.12.2015 a pfilohy teto ilcetni zaverky, ktera obsahuje popis pou:Zi!Ych podstatnych ilcetnich metod a dalsi vysvetlujici informace. Odpovednost statutiirniho orgiinu ucetni jednotky za ucetni ziiverku Statutarni organ spolecnosti Prazsky fond, uzavfeny investicni fond, a.s. je odpovedny za sestaveni ilcetni zaverky, ktera podava verny a poctiv)f obraz v souladu s ceskymi ilcetnimi pfedpisy, a za takov)f vnitfni kontrolni system, ktel)i povazuje za nezbytny pro sestavenl ilcetnl zaverky tak, aby neobsahovala v)fznamne (materialni) nespravnosti zpusobene podvodem nebo chybou. Odpovednost auditora Nasi odpovednosti je vyjadfit na zaklade naseho auditu vyrok k teto ilcetni zaverce. Audit jsme provedli v souladu se zakonem o auditorech, mezinarodnimi auditorskymi standardy a souvisejicimi aplikacnimi dolozkami Komory auditoru Geske republiky. V souladu s temito pfedpisy jsme povinni dodr:Zovat eticke pozadavky a naplanovat a proves! audit tak, abychom zlskali pfimefenou jistotu, ze ilcetni zaverka neobsahuje vyznamne (materialni) nespravnosti. Audit zahrnuje provedeni auditorskych postupu k zlskanl dukaznich informaci o castkach a ildajich zvefejnenych v ucetni zaverce. Vyber postupu zavisi na usudku auditora, zahrnujicim i vyhodnoceni rizik vyznamne (materialni) nespravnosti ildaju uvedenych v ilcetni zaverce zpusobene podvodem nebo chybou. Pfi vyhodnocovanl techto rizik auditor posoudl vnitfni kontrolnl system relevantni pro sestaveni ilcetni zaverky podavajici verny a poctivy obraz. Cilem tohoto posouzeni je navrhnout vhodne auditorske postupy, nikoli vyjadfit se k ilcinnosti vnitfniho kontrolniho systemu ilcetni jednotky. Audit tez zahrnuje posouzeni vhodnosti pou:Zi!Ych ilcetnich metod, pfimefenosti ilcetnlch odhadu provedenych vedenlm i posouzenl celkove prezentace ilcetni zaverky. Jsme pfesvedceni, ze dukazni informace, ktere jsme ziskali, posky1ujl dostatecny a vhodny zaklad pro vyjadfeni naseho vyroku. Vyrok auditora Podle naseho nazoru ucetni zaverka ve vsech vyznamnych ohledech podava verny a poctivy obraz aktiv a pasiv spolecnosti Prazsky fond, uzavreny investicni fond, a.s. k 31.12.2015 a nakladu a vynosu a vysledku jejiho hospodareni za rok koncici 31.12.2015 v souladu s ceskymi ucetnimi predpisy. Ostatni informace Za ostatni informace se povazuji informace uvedene ve vyrocni zprave mimo ucetni zaverku a nasi zpravu auditora. Za ostatni informace odpovida vedeni spolecnosti. Nas vyrok k ucetni zaverce se k ostatnim informacim nevztahuje, ani k nim nevydavame zadny zvlastni vyrok. Presto je vsak soucasti nasich povinnosti souvisejicich s ovefenim ucetni zaverky seznameni se s ostatnimi informacemi a zvazeni, zda ostatni informace uvedene ve vyrocni zprave nejsou ve vyznamnem (materialnim) nesouladu s ucetni zaverkou ci nasimi znalostmi o ucetni jednotce ziskanymi behem ovei'ovani ucetni zaverky, zda je vyrocni zprava sestavena v souladu s pravnimi pi'edpisy nebo zda se jinak tyto informace nejevi jako vyznamne (materialne) nespravne. Pokud na zaklade provedenych praci zjistime, ze tomu tak neni, jsme povinni zjistene skutecnosti uvest v nasi zprave. V ramci uvedenych postupu jsme v obdr2enych ostatnich informacich nic takoveho nezjistili. V Praze dne 31.3.2016 Auditor: lng. Rostislav Kunes cfslo opravneni 1307 KACR TPA Horwath Audit s.r.o. Antala Staska 2027/79, Praha 4 cislo opravneni 080 KACR