Fact sheet pro EVOLUTION Dynamic Fund

Fact sheet pro EVOLUTION Dynamic Fund
(CZK) 01/2015 -
k: 30.01.2015*
CÍL INVESTICE
Cílem investiční politiky fondu EVOLUTION Dynamic Fund je dosažení vysokého výnosu, kdy
je nutné vzít v úvahu přiměřené riziko, přičemž se investuje jen do investic s atraktivním
poměrem šancí/rizik. Investice jsou směřovány především do rozvíjejících se zemí.
KOMENTÁŘ K TRHU (LEDEN 2015)
Tzv. lednový efekt je sezónní „pravidlo“, dle kterého se akciovým trhům v prvním měsíci
roku pravidelně nadprůměrně daří. Ve skutečnosti toto „pravidlo“ platilo v lednu 2015 pouze
z části. Evropské trhy rostly i přes nejistotu v Řecku způsobenou oznámením Evropské
centrální banky o ukončení nákupu řeckých dluhopisů. Index Euro Stoxx 50 uzavřel měsíc
s růstem 6.52 %. Americký index se S&P 500 i přes solidní čtvrtletní výsledky společností
nedokázal dostat do černých čísel a propadl se o 3.1 %. Výkonnost rozvíjejících se trhů silně
ovlivňoval celkově slabý sektor surovin. Podobně se negativně vyvíjely i ropu exportující
regiony v Latinské Americe, na Blízkém východě a ve Východní Evropě. Index MSCI EM si
připsal pouze 0.55 %. Hlavním motorem byla Asie (mimo Japonsko), i když zveřejnění dat
o růstu HDP v Číně, které byly nižší, než trh očekával, krátkodobě vyvolalo pokles kurzů.
Za zmínku stojí i rušení limitu pro kurz EUR/CHF, které v tomto měsíci provedla Švýcarská
centrální banka. Euro se vůči švýcarskému franku na měsíční bázi propadlo o 13.61 % a
k americkému dolaru o 6.67 %. Zvýšená volatilita se projevila i na ceně zlata, která si z
důvodu nejistoty na trzích připsala 8.39 %.
INFORMACE O VÝKONNOSTI:
EVOLUTION VALUE FUND DYNAMIC CLASS CZK:
led
2015
2014
6,24%
-
úno
-1,12%
bře
dub
kvě
čer
-
-
-
3,08%
0,30% 2,52% 0,21%
červ
3,79%
srp
1,78%
zář
říj
-
-
-3,10%
0,38%
lis
-1,18%
pro
rok
-
6,24%
-5,32% 0,97%
TOP 5 POZIC
Pozice
Nordea Stable EM Equity
Amundi MSCI EM Asia ETF
First State Asia Pacific Leaders
Amundi MSCI EM ETF
Cash
Kategorie
Akciový fond
ETF
Akciový fond
ETF
Likvidita
Region
Emerging Markets
Asie
Asie
Emerging Markets
%
14,79%
13,61%
12,51%
9,89%
9,55%
Administrátor:
CAIAC Fund Management AG, FL-Bendern
Obhospodařovatel fondu:
International Capital Management AG, FL-Ruggell
Depozitář:
Raiffeisen Privatbank Liechtenstein AG, FL-Vaduz
Rizikový a výnosový profil
menší riziko
typicky menší výnosy
1
vyšší riziko
typicky vyšší výnosy
2
3
4
5
6
7
Podílové třídy
Class CZK
Číslo ISIN
LI0210946112
Objem fondu
€ 39.599.577.-
První vydání podílů
17.02.2014
Obchod s podíly
denně
Srovnávací index
MSCI Emerging Markets Index in CZK
Použití zisku
kapitalizovaný
Emisní příplatek
5%
Investiční rozhodnutí
max.
0,9%
Odkup
0%
Performancefee s HighWater Mark
ANO
Poplatek obchodnímu
místu max.
1,6%
Referenční měna
tříd podílů
CZK
Minimální vklad pro
pravidelnou investici
CZK 1.000.-/měs.
Minimální vklad pro
první jednorázovou
investici bez souběžného CZK 65.000.pravidelného
investování
Minimální vklad pro
první jednorázovou
investici se souběžným
pravidelným
investováním
CZK 10.000.-
DŮLEŽITÉ INFORMACE
EVOLUTION Dynamic Fund začal měsíc a rok se skoro 15 % likvidních prostředků a defenzivní alokací investic. Tato strategie se ukázala jako
Fondy kterou
// 77,55%
správná, protože se index MSCI Emerging Markets do 6. ledna propadl o další skoro 2 %. Poté následovala fáze Akciové
konsolidace,
jsme využili k
rozpuštění likvidity a vytvoření agresivnější pozice. Tím jsme si vytvořili dobrou pozici pro růstový trend na trzích, který nastal v polovině měsíce.
Total
Return
//
12,90%
Akciové
Fondy
// 77,55%
Posílili jsme pozici v Amundi ETF Emerging Asia (podíl cca. 30 % Čína a 30 % Indie) ze 4 % na 18 %. Stejně tak jsme
posílili
pozici
v First State Asia
Pacific Leaders z 8 na 12%. Nově byl do portfolia pořízen ETF od IShares, který investuje do kapitalizovaných podniků
v //
Asii.
je v ETF
Likvidita
9,55%
Total Return
//Momentálně
12,90%
investováno cca 35 % portfolia, které mohou být kdykoliv prodány na burze.
Likvidita // 9,55%
STRUKTURA PORTFOLIA
Rozdělení podle investiční třídy (%)
Rozdělení podle regionů (podíl akciových fondů) (%)
Asie // 47,48%
Akciové Fondy // 77,55%
Akciové Fondy // 77,55%
Total Return // 12,90%
Total Return // 12,90%
Likvidita////9,55%
9,55%
Likvidita
Hraniční
trhy // 9,07%
Asie // 47,48%
Afrika // 4,26%
Hraniční trhy // 9,07%
Globálně // 29,64%
Afrika // 4,26%
Likvidita // 9,55%
Globálně // 29,64%
Likvidita // 9,55%
* Pokud není stanoveno jinak, vztahují se všechna
data
výkonnosti k tomuto datu.
Asie
//o47,48%
Asie // 47,48%
EVOLUTION Dynamic Fund CZK, Factsheet 01/2015
DŮLEŽITÉ INFORMACE O FONDU
ŠANCE
• Nadprůměrné šance na výnos prostřednictvím investice do růstově silných rozvíjejících se zemí
• Profitování z vynikajících produktů největších investičních společností na světě
• Profitování ze zásadních odhadů trhu od externích a nezávislých top odborníků
• Redukce rozsahu výkyvů prostřednictvím aktivního řízení portfolia a široké diverzifikace
• Transparentní a prokazatelné investiční chování
RIZIKA
• Vyšší šance na výnos je vždy spojena s vyšším rizikem ztráty, které za zvláštních okolností může vést k výrazným
ztrátám investovaného kapitálu.
• Investice do akcií a dluhopisů podléhají tržním výkyvům. Hodnota podílů ve fondu i vznikající výnosy mohou například
z důvodu změn na kapitálových trzích klesat nebo stoupat. Investice do rozvíjejících se zemí podléhají, i přes jejich
velké růstové šance, vyšším výkyvům.
• Podíly ve fondu mohou být příznivě i nepříznivě ovlivněny změnami směnného kurzu příp. úroků.
• Další riziko je riziko likvidity.
Odkazujeme navíc na detailní popis rizik, spojených s investiční politikou fondu, které jsou uvedeny v ‚Podstatných
informacích pro investory‘ (KIID) a v aktuálním prodejním prospektu.
DŮLEŽITÁ UPOZORNĚNÍ
Čtěte pozorně následující upozornění a informujte se u Vašeho nezávislého investičního poradce.
Tento každoměsíční fact sheet slouží výhradně jako marketingové sdělení pro informaci investorů. Nenahrazuje podrobné
investiční poradenství nebo vysvětlení rizik, ani nepředstavuje nabídku nebo doporučení ke koupi, prodeji či držení podílů
ve fondech. Nepovažuje se ani za pobídku k takové nabídce. Dokument nezohledňuje Vaše individuální poměry (jako např.
finanční poměry a Vaši ochotu nést riziko); není proto vyloučeno, že pro Vás tyto investiční fondy nejsou vhodné. Proto
byste se měli předtím, než se rozhodnete pro některý fond, rozhodně poradit s profesionálním odborníkem na investice.
Nejlepších možných výsledků lze dosáhnout jen při správném poměru šancí a rizik. V investičním fondu tak
může hodnota a výnos investice stoupat, ale také klesat, což může při vzniku určitých okolností vést ke ztrátám
- až k úplné ztrátě - vloženého kapitálu. Vývoj hodnot v minulosti nepřipouští žádné spolehlivé závěry pro budoucí vývoj
fondu. Ve výpočtu výkonu nejsou zohledněny výlohy za nákup a prodej, ani jiné externí daně a výlohy.
Vzhledem k tomu, že tento dokument nezohledňuje individuální daňové důsledky investice, měli byste se před podpisem
smlouvy poradit v této věci s Vaším daňovým poradcem. Tento dokument nepředstavuje žádnou finanční analýzu; nebyl
proto zhotoven v souladu s předpisy pro finanční analýzy.
Aktuální prospekty a sdělení klíčových informací („KIID“) jsou k dispozici v německém jazyce zdarma na domovské stránce
www.lafv.li a v českém jazyce na www.evolution-funds.com, jakož i v sídle správcovské společnosti (CAIAC Fund Management
AG, Haus Atzig, Industriestrasse 2, FL-9487 Bendern) a v platebním a informačním místě v České republice (Raiffeisenbank
a.s., Hvězdova 1716/2b, 140 78 Praha 4, Česká republika). Důrazně se doporučuje si tento dokument pročíst.
EVOLUTION Dynamic Fund CZK, Factsheet 01/2015